Nếu bạn đang nhìn vào Cboe Global Markets và tự hỏi liệu bây giờ có phải là thời điểm để hành động hay không, bạn không đơn độc. Đây là một cổ phiếu đã mang lại cho các nhà đầu tư nhiều điều để bàn tán. Chỉ cần nhìn qua hiệu suất gần đây của nó, có rất nhiều điều ẩn giấu. Cboe đóng cửa ở mức $234.37, tăng ấn tượng 19.3% từ đầu năm đến nay và mang lại mức lợi nhuận tuyệt vời 180% trong năm năm qua. Ngay cả khi cổ phiếu giảm 7.2% trong tháng qua và giảm 0.7% trong tuần, sức mạnh dài hạn của nó thật khó để bỏ qua. Một số biến động này trở về từ những thay đổi trong bối cảnh thị trường tài chính rộng lớn hơn, nơi Cboe hưởng lợi khi biến động và xu hướng giao dịch quyền chọn thu hút được nhiều sự chú ý hơn. Khi các sản phẩm mới và phát triển thị trường giữ ánh đèn chiếu sáng vào các sàn giao dịch, nhận thức của các nhà đầu tư về rủi ro và tiềm năng tăng trưởng đang phát triển nhanh chóng.
Tất nhiên, lợi nhuận trong quá khứ chỉ là một phần của câu đố. Với một điểm số định giá là 1 trên 6, các con số cho thấy cổ phiếu này đang bị định giá thấp ở một khía cạnh quan trọng nhưng không phải là một món hời toàn diện. Vậy, Cboe thực sự đứng ở đâu khi bạn cân nhắc các cách khác nhau để định giá một doanh nghiệp như thế này? Hãy phân tích các phương pháp định giá chính, và hãy nhớ rằng có thể có một góc nhìn sắc bén hơn để đánh giá những gì thị trường có thể đang bỏ lỡ về Cboe. Nhiều hơn về điều đó sẽ có trong phần sau của bài viết.
Cboe Global Markets chỉ đạt 1/6 trong các kiểm tra định giá của chúng tôi. Xem những dấu hiệu đỏ khác mà chúng tôi đã phát hiện trong phân tích định giá đầy đủ.
Cách tiếp cận 1: Phân tích Lợi nhuận Thặng dư của Cboe Global Markets
Phương pháp định giá Lợi nhuận Dư thừa ước tính giá trị nội tại của một công ty bằng cách đánh giá mức lợi nhuận mà Cboe có thể tạo ra vượt mức chi phí vốn của mình bằng cách sử dụng vốn chủ sở hữu. Phương pháp này đặc biệt hữu ích cho các doanh nghiệp như Cboe, nơi lợi suất trên vốn đầu tư và tăng trưởng bền vững quan trọng hơn so với việc so sánh lợi nhuận đơn giản.
Nhìn vào các số liệu, Cboe có Giá trị Sổ sách là $44.60 mỗi cổ phiếu và dự kiến sẽ duy trì EPS ổn định là $11.55 mỗi cổ phiếu, dựa trên ước tính từ tám nhà phân tích. Chi phí vốn chủ sở hữu đứng ở mức $4.41 mỗi cổ phiếu, ngụ ý Lợi nhuận Bổ sung là $7.14 mỗi cổ phiếu. Lợi nhuận trên Vốn chủ sở hữu trung bình của Cboe là 21.39%, và Giá trị Sổ sách ổn định của công ty được dự đoán sẽ là $54.00 mỗi cổ phiếu theo dự đoán của hai nhà phân tích. Các con số này nêu bật khả năng mạnh mẽ của Cboe trong việc cung cấp giá trị vượt trội hơn chi phí vốn theo thời gian.
Sử dụng cách tiếp cận này, giá trị nội tại ước tính trên mỗi cổ phiếu của Cboe Global Markets là $194.49. Với cổ phiếu hiện đang giao dịch ở mức $234.37, các con số cho thấy Cboe đang bị định giá cao khoảng 20.5% dựa trên khả năng dài hạn của nó trong việc tạo ra lợi nhuận vượt trên chi phí vốn.
Câu chuyện tiếp tục Kết quả: ĐƯỢC ĐÁNH GIÁ QUÁ CAO
Hãy đến phần Định giá trong Báo cáo Công ty của chúng tôi để biết thêm chi tiết về cách chúng tôi đạt được Giá trị Hợp lý này cho Cboe Global Markets.
Dòng tiền chiết khấu CBOE tính đến tháng 9 năm 2025 Phân tích Lợi nhuận dư thừa của chúng tôi cho thấy Cboe Global Markets có thể bị định giá cao hơn 20.5%. Tìm các cổ phiếu bị định giá thấp hoặc tạo bộ lọc của riêng bạn để tìm kiếm các cơ hội giá trị tốt hơn.
Phương pháp 2: Giá vs Lợi nhuận của Cboe Global Markets
Đối với những công ty có lợi nhuận như Cboe Global Markets, tỷ lệ Giá trên Lợi nhuận (PE) là một chỉ số được sử dụng rộng rãi vì nó liên kết trực tiếp giá cổ phiếu với lợi nhuận ròng của công ty. Các nhà đầu tư ưa chuộng tỷ lệ PE vì sự đơn giản của nó và cách nó phản ánh kỳ vọng của thị trường đối với khả năng sinh lời của công ty.
Tuy nhiên, cái gì được coi là tỷ lệ PE "bình thường" hoặc "công bằng" không phải là điều cố định. Triển vọng tăng trưởng, rủi ro riêng của công ty, và thậm chí là sự thay đổi trong thị trường rộng lớn hơn đều ảnh hưởng đến mức giá mà các nhà đầu tư sẵn sàng trả cho mỗi đô la lợi nhuận. Tăng trưởng cao hoặc rủi ro thấp có thể biện minh cho tỷ lệ PE cao hơn, trong khi các công ty có rủi ro cao hơn hoặc tăng trưởng chậm hơn thường giao dịch với các hệ số thấp hơn.
Hiện tại, Cboe giao dịch với tỷ lệ PE là 27.3x. Để có bối cảnh, điều này cao hơn một chút so với trung bình ngành Thị trường Vốn là 26.7x và thấp hơn so với trung bình nhóm đồng đẳng là 34.2x. Tuy nhiên, việc so sánh ngành và đồng đẳng một mình không thể nắm bắt toàn bộ câu chuyện. Đây là lúc chỉ số "Tỷ lệ Công bằng" độc quyền của Simply Wall St xuất hiện. Tỷ lệ Công bằng xem xét mọi thứ từ tăng trưởng lợi nhuận, khả năng sinh lời và hồ sơ rủi ro của Cboe cho đến quy mô và động lực ngành, cung cấp một tiêu chuẩn được điều chỉnh hơn. Tỷ lệ Công bằng được tính toán của Cboe là 14.9x, một mức thấp hơn nhiều so với bội số giao dịch hiện tại của nó. Điều đó cho thấy cổ phiếu đang giao dịch cao hơn mức mà bạn có thể mong đợi, ngay cả sau khi điều chỉnh cho những điểm mạnh của Cboe.
Kết quả: ĐƯỢC ĐÁNH GIÁ QUÁ CAO
BATS:CBOE PE Ratio tính đến tháng 9 năm 2025 Các tỷ lệ PE kể một câu chuyện, nhưng nếu cơ hội thực sự nằm ở nơi khác thì sao? Khám phá những công ty mà các giám đốc nội bộ đang đặt cược lớn vào sự tăng trưởng bùng nổ.
Nâng cao khả năng ra quyết định của bạn: Chọn câu chuyện của Cboe Global Markets
Trước đó, chúng tôi đã đề cập rằng có một cách còn tốt hơn để hiểu giá trị, vì vậy hãy để chúng tôi giới thiệu cho bạn về Các Câu Chuyện. Các Câu Chuyện là một cách để cho các nhà đầu tư mang quan điểm và lý do của riêng họ vào các con số, kết nối câu chuyện của một công ty, bao gồm các cơ hội, rủi ro và tiềm năng tương lai, với dự báo tài chính và cuối cùng là giá trị công bằng ước tính. Chúng giúp việc đầu tư trở nên dễ tiếp cận hơn bằng cách cho phép bạn xây dựng và chia sẻ câu chuyện của riêng mình cho một cổ phiếu, kết hợp niềm tin của bạn về doanh thu tương lai, lợi nhuận và biên độ với những gì bạn nghĩ rằng doanh nghiệp thực sự đáng giá. Công cụ Các Câu Chuyện, có trên trang Cộng đồng của Simply Wall St và được hàng triệu nhà đầu tư sử dụng, giúp bạn quyết định xem có nên mua hay bán bằng cách cho thấy Giá Trị Công Bằng của bạn so với giá thị trường. Nó cập nhật ngay lập tức khi có thông tin thu nhập hoặc tin tức mới. Ví dụ, một nhà đầu tư có thể tin rằng sự mở rộng quốc tế của Cboe biện minh cho giá trị công bằng là $265, trong khi một người khác lo ngại về sự cạnh tranh chỉ thấy nó có giá trị $216. Điều này nhấn mạnh cách mà Các Câu Chuyện phản ánh những khác biệt thực sự trong cách nhìn nhận và hỗ trợ các quyết định đầu tư thông minh, cá nhân hóa. Bạn có nghĩ rằng còn nhiều điều hơn nữa trong câu chuyện của Cboe Global Markets không? Tạo Câu Chuyện của riêng bạn để cho Cộng đồng biết!
BATS:CBOE Giá trị công bằng cộng đồng tính đến tháng 9 năm 2025 Bài viết này của Simply Wall St mang tính chất tổng quát. Chúng tôi cung cấp bình luận dựa trên dữ liệu lịch sử và dự báo của các nhà phân tích chỉ sử dụng một phương pháp không thiên lệch và các bài viết của chúng tôi không nhằm mục đích tư vấn tài chính. Nó không cấu thành một khuyến nghị mua hoặc bán bất kỳ cổ phiếu nào, và không xem xét các mục tiêu của bạn, hoặc tình hình tài chính của bạn. Chúng tôi nhằm mục đích cung cấp phân tích tập trung vào dài hạn dựa trên dữ liệu cơ bản. Lưu ý rằng phân tích của chúng tôi có thể không tính đến các thông báo công ty nhạy cảm với giá mới nhất hoặc tài liệu định tính. Simply Wall St không nắm giữ vị trí trong bất kỳ cổ phiếu nào được đề cập.
Các công ty được thảo luận trong bài viết này bao gồm CBOE.
Bạn có phản hồi về bài viết này? Có lo ngại về nội dung? Hãy liên hệ trực tiếp với chúng tôi.Ngoài ra, gửi email đến editorial-team@simplywallst.com
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
Hiệu suất mạnh mẽ của Cboe trong năm 2025 so với mức tăng 19% của nó như thế nào?
Nếu bạn đang nhìn vào Cboe Global Markets và tự hỏi liệu bây giờ có phải là thời điểm để hành động hay không, bạn không đơn độc. Đây là một cổ phiếu đã mang lại cho các nhà đầu tư nhiều điều để bàn tán. Chỉ cần nhìn qua hiệu suất gần đây của nó, có rất nhiều điều ẩn giấu. Cboe đóng cửa ở mức $234.37, tăng ấn tượng 19.3% từ đầu năm đến nay và mang lại mức lợi nhuận tuyệt vời 180% trong năm năm qua. Ngay cả khi cổ phiếu giảm 7.2% trong tháng qua và giảm 0.7% trong tuần, sức mạnh dài hạn của nó thật khó để bỏ qua. Một số biến động này trở về từ những thay đổi trong bối cảnh thị trường tài chính rộng lớn hơn, nơi Cboe hưởng lợi khi biến động và xu hướng giao dịch quyền chọn thu hút được nhiều sự chú ý hơn. Khi các sản phẩm mới và phát triển thị trường giữ ánh đèn chiếu sáng vào các sàn giao dịch, nhận thức của các nhà đầu tư về rủi ro và tiềm năng tăng trưởng đang phát triển nhanh chóng.
Tất nhiên, lợi nhuận trong quá khứ chỉ là một phần của câu đố. Với một điểm số định giá là 1 trên 6, các con số cho thấy cổ phiếu này đang bị định giá thấp ở một khía cạnh quan trọng nhưng không phải là một món hời toàn diện. Vậy, Cboe thực sự đứng ở đâu khi bạn cân nhắc các cách khác nhau để định giá một doanh nghiệp như thế này? Hãy phân tích các phương pháp định giá chính, và hãy nhớ rằng có thể có một góc nhìn sắc bén hơn để đánh giá những gì thị trường có thể đang bỏ lỡ về Cboe. Nhiều hơn về điều đó sẽ có trong phần sau của bài viết.
Cboe Global Markets chỉ đạt 1/6 trong các kiểm tra định giá của chúng tôi. Xem những dấu hiệu đỏ khác mà chúng tôi đã phát hiện trong phân tích định giá đầy đủ.
Cách tiếp cận 1: Phân tích Lợi nhuận Thặng dư của Cboe Global Markets
Phương pháp định giá Lợi nhuận Dư thừa ước tính giá trị nội tại của một công ty bằng cách đánh giá mức lợi nhuận mà Cboe có thể tạo ra vượt mức chi phí vốn của mình bằng cách sử dụng vốn chủ sở hữu. Phương pháp này đặc biệt hữu ích cho các doanh nghiệp như Cboe, nơi lợi suất trên vốn đầu tư và tăng trưởng bền vững quan trọng hơn so với việc so sánh lợi nhuận đơn giản.
Nhìn vào các số liệu, Cboe có Giá trị Sổ sách là $44.60 mỗi cổ phiếu và dự kiến sẽ duy trì EPS ổn định là $11.55 mỗi cổ phiếu, dựa trên ước tính từ tám nhà phân tích. Chi phí vốn chủ sở hữu đứng ở mức $4.41 mỗi cổ phiếu, ngụ ý Lợi nhuận Bổ sung là $7.14 mỗi cổ phiếu. Lợi nhuận trên Vốn chủ sở hữu trung bình của Cboe là 21.39%, và Giá trị Sổ sách ổn định của công ty được dự đoán sẽ là $54.00 mỗi cổ phiếu theo dự đoán của hai nhà phân tích. Các con số này nêu bật khả năng mạnh mẽ của Cboe trong việc cung cấp giá trị vượt trội hơn chi phí vốn theo thời gian.
Sử dụng cách tiếp cận này, giá trị nội tại ước tính trên mỗi cổ phiếu của Cboe Global Markets là $194.49. Với cổ phiếu hiện đang giao dịch ở mức $234.37, các con số cho thấy Cboe đang bị định giá cao khoảng 20.5% dựa trên khả năng dài hạn của nó trong việc tạo ra lợi nhuận vượt trên chi phí vốn.
Câu chuyện tiếp tục Kết quả: ĐƯỢC ĐÁNH GIÁ QUÁ CAO
Hãy đến phần Định giá trong Báo cáo Công ty của chúng tôi để biết thêm chi tiết về cách chúng tôi đạt được Giá trị Hợp lý này cho Cboe Global Markets.
Dòng tiền chiết khấu CBOE tính đến tháng 9 năm 2025 Phân tích Lợi nhuận dư thừa của chúng tôi cho thấy Cboe Global Markets có thể bị định giá cao hơn 20.5%. Tìm các cổ phiếu bị định giá thấp hoặc tạo bộ lọc của riêng bạn để tìm kiếm các cơ hội giá trị tốt hơn.
Phương pháp 2: Giá vs Lợi nhuận của Cboe Global Markets
Đối với những công ty có lợi nhuận như Cboe Global Markets, tỷ lệ Giá trên Lợi nhuận (PE) là một chỉ số được sử dụng rộng rãi vì nó liên kết trực tiếp giá cổ phiếu với lợi nhuận ròng của công ty. Các nhà đầu tư ưa chuộng tỷ lệ PE vì sự đơn giản của nó và cách nó phản ánh kỳ vọng của thị trường đối với khả năng sinh lời của công ty.
Tuy nhiên, cái gì được coi là tỷ lệ PE "bình thường" hoặc "công bằng" không phải là điều cố định. Triển vọng tăng trưởng, rủi ro riêng của công ty, và thậm chí là sự thay đổi trong thị trường rộng lớn hơn đều ảnh hưởng đến mức giá mà các nhà đầu tư sẵn sàng trả cho mỗi đô la lợi nhuận. Tăng trưởng cao hoặc rủi ro thấp có thể biện minh cho tỷ lệ PE cao hơn, trong khi các công ty có rủi ro cao hơn hoặc tăng trưởng chậm hơn thường giao dịch với các hệ số thấp hơn.
Hiện tại, Cboe giao dịch với tỷ lệ PE là 27.3x. Để có bối cảnh, điều này cao hơn một chút so với trung bình ngành Thị trường Vốn là 26.7x và thấp hơn so với trung bình nhóm đồng đẳng là 34.2x. Tuy nhiên, việc so sánh ngành và đồng đẳng một mình không thể nắm bắt toàn bộ câu chuyện. Đây là lúc chỉ số "Tỷ lệ Công bằng" độc quyền của Simply Wall St xuất hiện. Tỷ lệ Công bằng xem xét mọi thứ từ tăng trưởng lợi nhuận, khả năng sinh lời và hồ sơ rủi ro của Cboe cho đến quy mô và động lực ngành, cung cấp một tiêu chuẩn được điều chỉnh hơn. Tỷ lệ Công bằng được tính toán của Cboe là 14.9x, một mức thấp hơn nhiều so với bội số giao dịch hiện tại của nó. Điều đó cho thấy cổ phiếu đang giao dịch cao hơn mức mà bạn có thể mong đợi, ngay cả sau khi điều chỉnh cho những điểm mạnh của Cboe.
Kết quả: ĐƯỢC ĐÁNH GIÁ QUÁ CAO
BATS:CBOE PE Ratio tính đến tháng 9 năm 2025 Các tỷ lệ PE kể một câu chuyện, nhưng nếu cơ hội thực sự nằm ở nơi khác thì sao? Khám phá những công ty mà các giám đốc nội bộ đang đặt cược lớn vào sự tăng trưởng bùng nổ.
Nâng cao khả năng ra quyết định của bạn: Chọn câu chuyện của Cboe Global Markets
Trước đó, chúng tôi đã đề cập rằng có một cách còn tốt hơn để hiểu giá trị, vì vậy hãy để chúng tôi giới thiệu cho bạn về Các Câu Chuyện. Các Câu Chuyện là một cách để cho các nhà đầu tư mang quan điểm và lý do của riêng họ vào các con số, kết nối câu chuyện của một công ty, bao gồm các cơ hội, rủi ro và tiềm năng tương lai, với dự báo tài chính và cuối cùng là giá trị công bằng ước tính. Chúng giúp việc đầu tư trở nên dễ tiếp cận hơn bằng cách cho phép bạn xây dựng và chia sẻ câu chuyện của riêng mình cho một cổ phiếu, kết hợp niềm tin của bạn về doanh thu tương lai, lợi nhuận và biên độ với những gì bạn nghĩ rằng doanh nghiệp thực sự đáng giá. Công cụ Các Câu Chuyện, có trên trang Cộng đồng của Simply Wall St và được hàng triệu nhà đầu tư sử dụng, giúp bạn quyết định xem có nên mua hay bán bằng cách cho thấy Giá Trị Công Bằng của bạn so với giá thị trường. Nó cập nhật ngay lập tức khi có thông tin thu nhập hoặc tin tức mới. Ví dụ, một nhà đầu tư có thể tin rằng sự mở rộng quốc tế của Cboe biện minh cho giá trị công bằng là $265, trong khi một người khác lo ngại về sự cạnh tranh chỉ thấy nó có giá trị $216. Điều này nhấn mạnh cách mà Các Câu Chuyện phản ánh những khác biệt thực sự trong cách nhìn nhận và hỗ trợ các quyết định đầu tư thông minh, cá nhân hóa. Bạn có nghĩ rằng còn nhiều điều hơn nữa trong câu chuyện của Cboe Global Markets không? Tạo Câu Chuyện của riêng bạn để cho Cộng đồng biết!
BATS:CBOE Giá trị công bằng cộng đồng tính đến tháng 9 năm 2025 Bài viết này của Simply Wall St mang tính chất tổng quát. Chúng tôi cung cấp bình luận dựa trên dữ liệu lịch sử và dự báo của các nhà phân tích chỉ sử dụng một phương pháp không thiên lệch và các bài viết của chúng tôi không nhằm mục đích tư vấn tài chính. Nó không cấu thành một khuyến nghị mua hoặc bán bất kỳ cổ phiếu nào, và không xem xét các mục tiêu của bạn, hoặc tình hình tài chính của bạn. Chúng tôi nhằm mục đích cung cấp phân tích tập trung vào dài hạn dựa trên dữ liệu cơ bản. Lưu ý rằng phân tích của chúng tôi có thể không tính đến các thông báo công ty nhạy cảm với giá mới nhất hoặc tài liệu định tính. Simply Wall St không nắm giữ vị trí trong bất kỳ cổ phiếu nào được đề cập.
Các công ty được thảo luận trong bài viết này bao gồm CBOE.
Bạn có phản hồi về bài viết này? Có lo ngại về nội dung? Hãy liên hệ trực tiếp với chúng tôi. Ngoài ra, gửi email đến editorial-team@simplywallst.com
Xem bình luận