Jack Dorsey favorise la généralisation des paiements en Bitcoin, 4 millions de commerçants Square acceptent désormais sans frais

La société Block a officiellement activé la fonction de paiement en Bitcoin de son système marchand Square le 11 novembre 2025, couvrant 4 millions de commerçants dans le monde entier. D’ici la fin de 2026, toutes les transactions en Bitcoin bénéficieront d’une réduction de frais de traitement à zéro, puis seront facturées à un taux fixe de 1 %, nettement inférieur au taux moyen de 2,5 % à 3,5 % des cartes de crédit. Cette intégration repose sur le Lightning Network de Bitcoin, permettant un règlement en quelques secondes, avec la possibilité pour les commerçants de conserver leurs Bitcoin ou de les échanger automatiquement contre de la monnaie fiduciaire. Cet événement marque une étape clé dans la transition du Bitcoin d’un actif d’investissement à un moyen de paiement quotidien, illustrant la stratégie de Jack Dorsey pour construire un écosystème financier décentralisé.

Mise en œuvre technique de l’intégration de paiement et valeur commerciale

Les commerçants Square peuvent simplement activer la fonction de réception de Bitcoin via une vérification d’identité dans le système backend. L’architecture technique intègre en profondeur la solution Layer 2 du Lightning Network. Lorsqu’un consommateur effectue un paiement, le système valide la transaction via un canal Lightning hors chaîne, avec un temps de confirmation moyen inférieur à 3 secondes, et un coût par transaction inférieur à 0,01 dollar. Pour les commerçants, cette conception évite la congestion potentielle du réseau principal Bitcoin et réduit considérablement les coûts de règlement pour les micro-paiements.

Concernant le mécanisme d’échange en monnaie fiduciaire, Block a établi des partenariats de liquidité avec plusieurs market makers principaux, permettant la conversion en temps réel dans 37 monnaies. Les commerçants peuvent définir des seuils d’échange automatique, par exemple convertir automatiquement en monnaie locale lorsque le montant reçu en Bitcoin dépasse 1000 dollars. Cette flexibilité atténue efficacement le risque de volatilité des prix. Selon les données du Back Office, 23 % des commerçants choisissent de conserver intégralement leurs Bitcoin, ce taux étant de 61 % parmi les détaillants de produits technologiques.

Avantages infrastructurels du Lightning Network

Le Lightning Network a démontré sa maturité technologique dans cette intégration. La capacité totale des canaux publics a dépassé 5800 Bitcoin (environ 610 millions de dollars), avec 89 000 nœuds opérationnels, assurant la fiabilité à grande échelle pour une utilisation commerciale. Notamment, le Lightning Development Kit (LDK) développé par Block permet à des applications tierces d’intégrer sans difficulté des fonctionnalités de paiement, grâce à une conception modulaire qui réduit considérablement la barrière au développement.

Comparé aux méthodes de paiement traditionnelles, le Lightning Network offre trois améliorations majeures : premièrement, la finalité des transactions élimine le risque de rétrofacturation (chargeback), permettant d’économiser environ 0,5 % en pertes dues à la fraude ; deuxièmement, le coût des paiements transfrontaliers, qui varie de 3 % à 7 % dans les banques classiques, devient presque nul ; enfin, le réseau supporte les micro-paiements, rendant possibles des modèles commerciaux tels que la facturation à l’usage ou le pourboire de contenu. Ces caractéristiques renforcent la proposition de valeur unique du Bitcoin en tant que moyen de paiement.

Évolution stratégique de Bitcoin par Block

Depuis que Jack Dorsey a exprimé en 2021 sa vision selon laquelle « Bitcoin est la monnaie native d’Internet », Block a construit un écosystème complet autour du Bitcoin. En plus du système de paiement Square, la société exploite des activités de minage, l’équipe Spiral de développement, ainsi que le portefeuille auto-hébergé Bitkey. Il est notable que le bilan de Block détient 8027 Bitcoins (environ 850 millions de dollars), une partie étant issue de ses propres puces de minage, créant ainsi une boucle fermée entre production et application.

En 2024, Block a réalisé un bénéfice net de 21,9 milliards de dollars, avec une contribution de ses activités cryptographiques passant de 5 % en 2023 à 18 %. Cette croissance est soutenue par l’investissement continu de l’entreprise dans une approche full-stack du Bitcoin. Les analystes estiment que l’ouverture de la fonction de paiement pour les commerçants Square stimulera directement la croissance de ses utilisateurs du portefeuille Bitkey, car les consommateurs auront besoin d’outils auto-hébergés pratiques pour gérer leurs fonds de paiement, créant ainsi un effet de synergie susceptible de générer de nouvelles sources de revenus.

Analyse des perspectives du marché des paiements en cryptomonnaies

Le volume mondial actuel des paiements en cryptomonnaies s’élève à 34 milliards de dollars, avec une prévision de dépassement de 100 milliards de dollars d’ici 2026. L’entrée de Square pourrait modifier le paysage concurrentiel : ses 4 millions de commerçants représentent environ 35 % de la base de marchands de PayPal, mais la solution de paiement en Bitcoin est plus native technologiquement. Du côté des comportements des consommateurs, les données on-chain indiquent que, en 2025, le nombre de petites transactions Bitcoin (inférieures à 100 dollars) a augmenté de 217 % en glissement annuel, montrant une adoption progressive du paiement en cryptomonnaies.

Le cadre réglementaire évolue également favorablement. Le dernier guide du Département du Trésor américain précise que les paiements en cryptomonnaies inférieurs à 100 dollars n’ont pas besoin de déclarer le formulaire 1099, ce qui encourage les paiements de faible montant. Par ailleurs, la Banque centrale européenne teste un système de règlement instantané basé sur le Lightning Network, et ces avancées réglementaires et technologiques créent un environnement propice aux paiements en cryptomonnaies. Avec l’engagement de plus de fournisseurs de paiement traditionnels, Bitcoin pourrait atteindre une part de marché de 2 % dans le paiement e-commerce mondial d’ici 3 ans.

Conclusion

L’intégration des paiements en Bitcoin par Square constitue non seulement une étape stratégique majeure pour Block, mais aussi une étape décisive pour l’adoption grand public des cryptomonnaies. Lorsque des millions de transactions quotidiennes commenceront à accepter Bitcoin, ses propriétés de stockage de valeur et de moyen de transaction seront plus étroitement liées. Cette expérimentation à grande échelle pourrait finalement déterminer si Bitcoin peut devenir un moyen de paiement universel à l’ère d’Internet, voire transformer l’infrastructure financière mondiale.