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我最近一直在研究最大資金的IUL政策,說實話,我並不完全相信行業的炒作。這些保險工具將人壽保險與投資潛力結合在一起,但它們遠不是一些顧問所聲稱的奇跡解決方案。
當你對IUL進行最大資金投入時,你實際上是在將保費支付推向法律極限,而不會觸發修改後的基金合約。銷售宣傳聽起來很誘人——與市場掛鉤的增長潛力,具有下行保護和稅收優勢。但讓我們真實地看待背後的情況。
我注意到這些政策的結構是優先考慮現金價值而非死亡福利。雖然傳統人壽保險的重點是保護你去世後的家庭,但最大融資的IUL更關注爲自己建立一個稅收優惠的投資工具。這種關注的轉變本身沒有什麼錯誤,但它改變了你所購買的產品的基本性質。
市場指數連接尤其麻煩。你的資金並沒有真正投資於標準普爾500或其他指數——它與跟蹤表現的期權掛鉤,既有收益上限,又有損失底線。這些上限在強勁市場期間嚴重限制了你的收益,而這一點在銷售演示中被巧妙地淡化了。
費用結構是另一個關注點。在管理成本、死亡費用和支付給代理人的可觀佣金之間,實際增長率受到顯著抑制。在將這些成本與傳統投資工具進行比較時,盡管具有稅收優勢,最大融資的IUL通常還是顯得不足。
退休收入的角度特別被低估。是的,保單貸款可以提供免稅收入,但它們會減少您的死亡利益,並且如果管理不當,可能會導致保單失效,可能會帶來嚴重的稅務後果。
雖然一些投資者在特定情況下可能會從這些產品中受益,但它們並不是通常所描繪的普遍金融解決方案。其復雜性和高成本使許多人不適合使用這些產品,他們更適合在探索此類專業產品之前,最大化傳統退休帳戶的收益。