ETH 10月4日 行情分析

1. 趨勢分析

· 整體多頭格局未變：價格仍位於所有EMA之上，EMA呈多頭排列（EMA5>EMA10>EMA20>EMA72>EMA180）
· 短期調整壓力：從高點4,740回調至4,499，跌幅約5%，屬於正常技術性回調
· 均線支撐系統：
· 強支撐1：4,412.67（EMA5）
· 強支撐2：4,338.22（EMA10）
· 強支撐3：4,319.61（EMA20）

2. MACD指標分析

· 動能放緩但仍偏多：MACD值39.7爲正值，顯示買方動能仍佔優
· 潛在頂背離風險：價格從4,740回調，但MACD具體結構需觀察是否形成頂背離
· 關鍵觀察：DIF與DEA的關係需要確認，當前DIF爲32.72

3. 成交量分析 - 主要風險信號

· 嚴重量價背離：當前成交量15.55億遠低於5日(89.65億)和10日(93.65億)均量
· 買盤乏力：價格漲缺乏成交量配合，回調時量能同樣不足
· 需要警惕：如果持續縮量，回調深度可能加大

4. 價格結構分析

· 阻力層次：
· 近期阻力：4,591.20（24小時高點）
· 關鍵阻力：4,740.06（前高壓力）
· 強阻力：5,232.14（歷史高點）
· 支撐層次：
· 即時支撐：4,448.40（24小時低點）
· 強支撐1：4,412.67（EMA5）
· 強支撐2：4,338-4,319（EMA10/20重合區）

走勢預判

最可能場景（55%概率）：繼續回調測試支撐

1. 理由：量價背離明顯 + 從高點回調幅度不足 + MACD動能減弱
2. 回調目標：
· 第一目標：4,412（EMA5）
· 第二目標：4,338（EMA10）
3. 性質判斷：只要保持在4,319（EMA20）之上，仍屬健康回調

次可能場景（35%概率）：區間震蕩整理

1. 震蕩範圍：4,450-4,590區間
2. 特徵：縮量整理，消化獲利盤，等待方向選擇
3. 持續時間：可能持續2-5個交易日

小概率場景（10%概率）：直接反彈創新高

1. 條件：出現放量陽線突破4,591
2. 要求：成交量必須放大至均量以上
3. 目標：再次測試4,740阻力

交易建議

對於持有多頭者：

· 建議在4,490-4,500區間適當減倉
· 止損設置在4,410以下（EMA5下方）
· 如回調至4,340-4,320支撐區可考慮回補

對於空頭/觀望者：

· 短線可在4,550-4,580輕倉試空，止損4,600以上
· 主要等待回調至4,340-4,320支撐區布局多單
· 突破4,591並放量時止損空單

風控重點：

· 關鍵觀察點：
· 4,412支撐是否有效
· 成交量能否回歸正常水平
· 4,591阻力突破情況
· 多頭止損：4,410以下
· 空頭止損：突破4,600

風險提示

1. 嚴重量價背離是當前最大風險，需高度重視
2. EMA5支撐4,412是關鍵，失守可能引發更深回調
3. 整體趨勢仍偏多，但短期調整壓力較大
4. 建議輕倉操作，嚴格止損，控制風險

總結：ETH處於長期多頭趨勢中的技術性回調階段，量價背離是主要隱憂。短期偏向繼續回調測試4,412-4,338支撐區域，操作上建議逢高減倉，等待回調至支撐位再考慮做多。密切關注成交量變化和關鍵支撐位的防守情況。