Bạn có biết điều gì điên rồ không? Tôi đã theo dõi mô hình này trong nhiều năm và nó vẫn khiến mọi người bất ngờ. Cờ cao chặt – đó là một thiết lập cực kỳ hiếm mà William O'Neil đã ghi nhận từ lâu, và khi nó thực sự hình thành, mọi thứ có thể trở nên điên cuồng.

Điều làm cho nó mạnh mẽ đến vậy là: cổ phiếu tăng vọt, gấp đôi hoặc hơn trong chỉ 8 tuần hoặc ít hơn. Sau đó nó điều chỉnh lại, nhưng đây là điểm mấu chốt – và điều này cực kỳ quan trọng – sự điều chỉnh đó vẫn chặt chẽ. Chúng ta đang nói về mức điều chỉnh không quá 20-25%. Hầu hết các nhà giao dịch nhìn thấy kiểu di chuyển đó và nghĩ "không thể nào tôi mua sau khi như vậy." Nhưng chính xác đó là nơi các nhà chiến thắng lớn ẩn náu.

Ví dụ điển hình là Qualcomm năm 1999. Cổ phiếu phá vỡ khỏi một cờ cao chặt cổ điển và sau đó tăng 2000%. Thật điên rồ. Gần đây hơn, bạn có Taser (bây giờ là Axon Enterprise) vào năm 2003-2004 khi các vũ khí không gây chết người bắt đầu được các sở cảnh sát trên khắp nơi chấp nhận. Cổ phiếu tăng từ 60 cent lên $60 – và thực sự đã hình thành hai cờ cao chặt liên tiếp trong giai đoạn đó.

Điều tôi thấy thú vị là những mô hình này không chỉ xảy ra một cách ngẫu nhiên. Luôn có điều gì đó mới về mặt cơ bản thúc đẩy sự di chuyển đó. Với AMD năm 2016, đó là việc chip của họ trở nên thiết yếu cho chơi game và khai thác tiền mã hóa. Cổ phiếu bật lên quanh $8 và không bao giờ nhìn lại – cuối cùng đạt mức 122 đô la.

Điều về cờ cao chặt là chúng cần có các chất xúc tác thực sự. Không chỉ là đà kỹ thuật; còn có sự thay đổi thực sự trong kinh doanh đằng sau. Đó là điều phân biệt chúng với các mô hình breakout khác.

First Citizens Bancshares là một ví dụ thú vị khi họ thực hiện bước đi đó dựa trên tình hình SVB vào năm 2023. Thỏa thuận của FDIC rất lớn – $110 tỷ đô la tài sản – và cổ phiếu tăng hơn 50% trong một phiên. Các nhà phân tích bắt đầu dự báo lợi nhuận mạnh hơn nhiều, và đúng vậy, thiết lập đó trông như thể có thể hình thành mô hình hiếm mà chúng ta luôn săn lùng.

Bài học ở đây? Khi bạn thấy sự kết hợp đó – di chuyển lớn, sự hợp nhất chặt chẽ, và sự thay đổi cơ bản thực sự – thì mọi thứ trở nên thú vị. Cờ cao chặt là hiếm có lý do của nó. Nhưng khi nó xuất hiện, đáng để chú ý.