Tổng quan ngắn gọn về chỉ báo Parabolic SAR

Parabolic SAR là gì?

Chỉ báo Parabolic Stop and Reverse (SAR) được phát triển bởi nhà phân tích kỹ thuật J. Welles Wilder Jr. vào cuối những năm 1970. Ông đã giới thiệu nó trong cuốn sách "Các khái niệm mới về hệ thống giao dịch kỹ thuật" cùng với các chỉ báo phổ biến khác, chẳng hạn như chỉ số sức mạnh tương đối (RSI).

Wilder ban đầu gọi cách tiếp cận này là Hệ thống thời gian/giá theo hình parabol, và khái niệm SAR được mô tả như sau:

SAR có nghĩa là "dừng và quay đầu". Đây là thời điểm khi vị thế dài được đóng lại và vị thế ngắn được mở ra, hoặc ngược lại.

- Wilder, J. W. Jr. (1978). Các khái niệm mới về hệ thống giao dịch kỹ thuật (tr. 8).

Hôm nay, hệ thống này thường được gọi là chỉ báo Parabolic SAR, được sử dụng như một công cụ để xác định xu hướng thị trường và các điểm đảo chiều tiềm năng. Mặc dù Wilder đã phát triển nhiều chỉ báo phân tích kỹ thuật (TA) bằng tay, hiện nay chúng đã được tích hợp vào hầu hết các nền tảng giao dịch kỹ thuật số và phần mềm biểu đồ. Do đó, các phương pháp này không còn yêu cầu tính toán thủ công và tương đối dễ sử dụng.

Cách này hoạt động như thế nào?

Chỉ báo Parabolic SAR bao gồm các điểm nhỏ nằm trên hoặc dưới giá thị trường. Việc kết nối các điểm này tạo thành một đường parabol, nhưng mỗi điểm đại diện cho một giá trị SAR riêng biệt.

Nói chung, các điểm nằm dưới giá trong xu hướng tăng và trên giá trong xu hướng giảm. Chúng cũng được hình thành trong các giai đoạn hợp nhất, khi thị trường di chuyển trong phạm vi ngang. Tuy nhiên, trong trường hợp này, các điểm sẽ thường xuyên thay đổi vị trí từ bên này sang bên kia. Nói cách khác, chỉ báo Parabolic SAR ít hiệu quả hơn trên các thị trường không có xu hướng.

Lợi ích

Parabolic SAR có thể cung cấp thông tin về hướng đi và độ dài của các xu hướng thị trường, cũng như các điểm đảo chiều tiềm năng. Do đó, nó có thể tăng cơ hội cho các trader tìm kiếm cơ hội có lợi để vào và ra khỏi các vị trí.

Một số nhà giao dịch cũng sử dụng chỉ báo Parabolic SAR để thiết lập các mức dừng lỗ động, để dừng của họ di chuyển cùng với xu hướng thị trường. Phương pháp này thường được gọi là dừng lỗ theo đà.

Về cơ bản, điều này cho phép các nhà giao dịch ghi nhận lợi nhuận đã thu được, vì các vị trí của họ sẽ được đóng lại ngay khi xu hướng đảo chiều. Trong một số tình huống, điều này cũng có thể giúp các nhà giao dịch tránh việc đóng sớm các vị trí có lợi nhuận hoặc vào giao dịch quá sớm.

Hạn chế

Như đã đề cập, Parabolic SAR đặc biệt hữu ích trên các thị trường có xu hướng, nhưng kém hiệu quả hơn trong các giai đoạn hợp nhất. Khi không có xu hướng rõ ràng, chỉ báo có khả năng cao hơn sẽ phát sinh tín hiệu giả, điều này có thể dẫn đến tổn thất đáng kể.

Thị trường biến động ( đang di chuyển lên và xuống quá nhanh ) cũng có thể tạo ra nhiều tín hiệu gây nhầm lẫn. Do đó, chỉ báo Parabolic SAR hoạt động hiệu quả nhất khi giá thay đổi mượt mà hơn.

Một điểm nữa cần lưu ý là độ nhạy của chỉ báo có thể điều chỉnh bằng tay. Độ nhạy càng cao, khả năng xuất hiện tín hiệu giả càng lớn.

Trong một số trường hợp, tín hiệu giả có thể khiến các nhà giao dịch đóng các vị thế thắng một cách vội vàng bằng cách bán các tài sản vẫn còn tiềm năng tăng trưởng. Thậm chí tồi tệ hơn, các đột phá giả có thể khiến các nhà đầu tư cảm thấy lạc quan không chính đáng, thúc đẩy họ mua quá sớm.

Cuối cùng, vì chỉ báo không tính đến khối lượng giao dịch, nó không cung cấp nhiều thông tin về sức mạnh của xu hướng. Mặc dù những biến động lớn trên thị trường dẫn đến việc tăng khoảng cách giữa mỗi điểm, điều này không nên được coi là dấu hiệu của một xu hướng mạnh.

Bất kể nhà giao dịch và nhà đầu tư có bao nhiêu thông tin, rủi ro luôn hiện hữu trên các thị trường tài chính. Tuy nhiên, nhiều người trong số họ kết hợp Parabolic SAR với các chiến lược hoặc chỉ báo khác để giảm thiểu rủi ro và bù đắp cho những hạn chế.

Wilder đã khuyên nên sử dụng Chỉ số trung bình hướng đi cùng với Parabolic SAR để đánh giá sức mạnh của các xu hướng. Hơn nữa, trước khi vào vị thế, có thể đưa vào phân tích các đường trung bình động hoặc chỉ báo RSI.

Tính toán Parabolic SAR

Ngày nay, các chương trình máy tính thực hiện các phép tính tự động. Nhưng đối với những ai quan tâm, phần này cung cấp một giải thích ngắn gọn về cách tính Parabolic SAR.

Các điểm SAR được tính toán dựa trên dữ liệu thị trường hiện có. Do đó, để tính toán SAR hôm nay, chúng ta sử dụng SAR của ngày hôm qua, và để tính toán giá trị ngày mai, chúng ta sử dụng SAR của hôm nay.

Trong xu hướng tăng, giá trị SAR được tính dựa trên các mức cao nhất trước đó. Trong xu hướng giảm, thay vào đó, các mức thấp nhất trước đó được xem xét. Wilder gọi các điểm cao nhất và thấp nhất của xu hướng là các điểm cực trị (EP). Tuy nhiên, phương trình không giống nhau cho các xu hướng tăng và giảm.

Đối với xu hướng tăng: SAR = SAR trước đó + AF x (EP trước đó – SAR trước đó)

Đối với xu hướng giảm: SAR = SAR trước đó – AF x (SAR trước đó – SAR trước EP)

AF có nghĩa là hệ số tăng tốc. Nó bắt đầu từ 0,02 và tăng lên 0,02 mỗi khi giá đạt mức cao mới ( trong xu hướng tăng ) hoặc mức thấp mới ( trong xu hướng giảm ). Tuy nhiên, nếu đạt đến giới hạn 0,20, giá trị này sẽ được giữ nguyên trong suốt giao dịch ( cho đến khi xu hướng đảo chiều ).

Trên thực tế, một số nhà phân tích điều chỉnh AF thủ công để thay đổi độ nhạy của chỉ báo. Giá trị AF trên 0,2 sẽ dẫn đến độ nhạy tăng đối với (nhiều tín hiệu đảo chiều). AF dưới 0,2 sẽ tạo ra hiệu ứng ngược lại. Tuy nhiên, Wilder đã khẳng định trong cuốn sách của mình rằng việc tăng lên 0,02 thường hoạt động tốt nhất.

Mặc dù việc tính toán khá đơn giản để sử dụng, một số nhà giao dịch đã hỏi Wilder cách tính toán SAR đầu tiên, vì phương trình yêu cầu các giá trị trước đó. Theo ông, SAR đầu tiên có thể được tính toán dựa trên EP cuối cùng trước khi đảo ngược xu hướng thị trường.

Wilder đã khuyên các trader quay lại biểu đồ của họ và tìm một sự đảo chiều rõ ràng, sau đó sử dụng giá trị EP này làm giá trị SAR đầu tiên. Sau đó, có thể tính toán SAR tiếp theo cho đến khi giá thị trường cuối cùng được đạt đến.

Ví dụ, nếu thị trường có xu hướng tăng, nhà giao dịch có thể quay lại vài ngày hoặc vài tuần trước, cho đến khi phát hiện ra sự điều chỉnh trước đó. Sau đó, họ tìm thấy đáy cục bộ (EP) cho sự điều chỉnh này, mà sau đó có thể được sử dụng làm SAR đầu tiên cho xu hướng tăng tiếp theo.

Những suy nghĩ cuối cùng

Mặc dù Parabolic SAR được phát triển vào những năm 1970, nhưng nó vẫn được sử dụng rộng rãi. Các nhà đầu tư có thể áp dụng nó cho nhiều công cụ đầu tư hiện đại, bao gồm thị trường Forex, hàng hóa, cổ phiếu và tiền điện tử.

Tuy nhiên, không có công cụ phân tích thị trường nào có thể đảm bảo độ chính xác 100%. Do đó, trước khi sử dụng Parabolic SAR hoặc bất kỳ chiến lược nào khác, các nhà đầu tư nên đảm bảo rằng họ hiểu rõ về thị trường tài chính và phân tích kỹ thuật. Họ cũng nên có các chiến lược giao dịch và quản lý rủi ro đáng tin cậy để giảm thiểu những rủi ro không thể tránh khỏi.