1. Giới thiệu

Kể từ khi ra đời, công nghệ blockchain đã thu hút sự chú ý và khám phá rộng rãi trên toàn cầu với những đặc điểm của sự phi tập trung, tính không thể thay đổi, tính minh bạch và nhiều hơn nữa. Là một ứng dụng đổi mới quan trọng trong lĩnh vực blockchain, Tài chính Phi Tập Trung (DeFi) đã trải qua sự tăng trưởng bùng nổ trong vài năm qua và dần thay đổi cảnh quan của tài chính truyền thống.

Tài chính phi tập trung nhằm xây dựng hệ thống tài chính không cần sự chứng nhận từ các tổ chức tập trung thông qua công nghệ blockchain, bao gồm nhiều lĩnh vực như cho vay, giao dịch, bảo hiểm, quản lý tài sản, v.v., để cung cấp cho người dùng các dịch vụ tài chính mở, hiệu quả và công bằng hơn. Người dùng có thể tự do vay tiền, giao dịch tài sản và kiếm lợi nhuận trên nền tảng DeFi mà không cần phải phụ thuộc vào các trung gian tài chính truyền thống. Mô hình đổi mới này đã thu hút một lượng lớn các nhà phát triển, nhà đầu tư và người dùng tham gia, và hệ sinh thái DeFi đang phát triển mạnh mẽ.

Trong số nhiều nền tảng blockchain hỗ trợ các ứng dụng Tài chính Phi tập trung (DeFi), Binance Smart Chain (BSC) nổi bật với những lợi thế độc đáo của mình, trở thành một lực lượng quan trọng trong không gian DeFi. Được ra mắt bởi sàn giao dịch tiền điện tử nổi tiếng toàn cầu Binance, BSC hoạt động song song với Binance Chain, kết hợp hiệu suất cao và phí thấp của Binance Chain với khả năng hợp đồng thông minh, đạt được sự tương thích với Ethereum Virtual Machine (EVM). Điều này cho phép các nhà phát triển trên Ethereum dễ dàng di dời dự án của họ sang BSC, giảm thiểu đáng kể ngưỡng cửa phát triển và tăng tốc quá trình triển khai và phát triển của các dự án DeFi trên BSC.

BSC cung cấp cho người dùng trải nghiệm mượt mà và tiết kiệm chi phí hơn nhờ vào khả năng xử lý giao dịch cao và chi phí giao dịch thấp. Đối mặt với tắc nghẽn và phí cao trên mạng lưới Ethereum, BSC cung cấp một sự lựa chọn hấp dẫn cho các nhà tham gia DeFi. Đồng thời, với tư cách là một sàn giao dịch tiền điện tử hàng đầu toàn cầu, Binance có một cơ sở người dùng lớn và ảnh hưởng thương hiệu mạnh mẽ, cung cấp sự hỗ trợ mạnh mẽ và bảo đảm cho sự phát triển của BSC, thu hút một lượng lớn vốn và dự án vào hệ sinh thái của mình.

Với sự xuất hiện liên tục và phát triển của các dự án DeFi trên BSC, hệ sinh thái của nó đang trở nên ngày càng phong phú và chín muồi. Từ sàn giao dịch phi tập trung (DEX) đến giao protocôl cho vay, từ khai thác thanh khoản đến nền tảng bảo hiểm, các ứng dụng DeFi đa dạng đang phát triển mạnh mẽ trên BSC, tạo nên một hệ sinh thái tài chính sôi động và đổi mới. Một số dự án này đã đạt được thành công đáng kể trên thị trường, trở thành những người đi đầu trong ngành không chỉ thu hút một lượng lớn người dùng tham gia mà còn mang lại lợi nhuận đáng kể cho các nhà đầu tư.

2. Tổng quan về BSC

2.1 Giới thiệu BSC

Binance Smart Chain (BSC) là một chuỗi khối được Binance Exchange ra mắt vào năm 2020 song song với Binance Chain. Nó ra đời với nhiệm vụ thúc đẩy sự mở rộng và đổi mới của các ứng dụng công nghệ chuỗi khối. Lúc đó, làn sóng tài chính phi tập trung (DeFi) trong ngành công nghiệp chuỗi khối bùng nổ, và Ethereum, với vai trò là nền tảng hợp đồng thông minh chính, đối mặt với tắc nghẽn mạng nghiêm trọng và phí giao dịch cao.

Để giải quyết những vấn đề đau đầu này, Binance đã ra mắt Binance Smart Chain (BSC) tận dụng sự chuyên môn sâu rộng và khả năng kỹ thuật mạnh mẽ của mình trong lĩnh vực tiền điện tử. BSC dựa trên cơ chế đồng thuận Proof of Staked Authority (PoSA), cho phép các node, chủ sở hữu token, nhà phát triển và người dùng hoạt động trong một hệ sinh thái cùng có lợi. Dưới cơ chế PoSA, các node stake BNB (Binance Coin) để trở thành validators, tham gia vào quá trình xác thực và tạo khối, và nhận phí giao dịch như là phần thưởng. So với cơ chế Proof of Work (PoW) truyền thống, cơ chế PoSA cải thiện đáng kể hiệu suất xử lý giao dịch, giảm tiêu thụ năng lượng và giảm ngưỡng cửa, cho phép nhiều người tham gia mạng lưới hơn.

Một trong những điểm nổi bật kỹ thuật lớn nhất của BSC là khả năng tương thích với Máy ảo Ethereum (EVM). Điều này có nghĩa là các nhà phát triển trên Ethereum có thể dễ dàng di chuyển các hợp đồng thông minh và các ứng dụng phi tập trung (DApps) của họ sang BSC mà không cần viết lại mã rộng rãi. Khả năng tương thích này đã mang lại nguồn lực kỹ thuật phong phú và cộng đồng nhà phát triển cho BSC, thúc đẩy sự phát triển của hệ sinh thái của nó. Ví dụ: nhiều dự án DeFi ban đầu chạy trên Ethereum, chẳng hạn như sàn giao dịch phi tập trung (DEX), giao thức cho vay và các dự án khai thác thanh khoản, đã chuyển sang BSC để tận dụng mức phí thấp và thông lượng cao. Ngoài ra, BSC cũng hỗ trợ nhiều công cụ Ethereum, chẳng hạn như ví MetaMask, môi trường phát triển Remix và khung Truffle, cho phép các nhà phát triển thực hiện phát triển và triển khai dự án trong các môi trường phát triển quen thuộc, giảm hơn nữa chi phí và độ khó phát triển.

Các đặc điểm và lợi ích của 2.2 BSC

1. Hiệu suất cao: Tốc độ xử lý giao dịch của BSC cực kỳ nhanh, xử lý hàng nghìn giao dịch mỗi giây trung bình, với thời gian xác nhận khối chỉ khoảng 3 giây. Hiệu suất cao này được gán cho cơ chế đồng thuận PoSA độc đáo và kiến trúc kỹ thuật tiên tiến của nó. Trong các mạng blockchain truyền thống như Ethereum, cơ chế đồng thuận PoW đòi hỏi một lượng lớn tài nguyên tính toán để cạnh tranh quyền ghi lại giao dịch, dẫn đến tốc độ xử lý giao dịch chậm và dễ bị kẹt mạng. Ngược lại, cơ chế PoSA của BSC chọn validator bằng cách đặt cược BNB, cải thiện đáng kể hiệu quả đồng thuận, cho phép giao dịch được xác nhận và xử lý nhanh chóng. Tính năng hiệu suất cao này cho phép BSC đáp ứng nhu cầu của các kịch bản ứng dụng quy mô lớn, cung cấp cho người dùng trải nghiệm người dùng mượt mà. Ví dụ, trong các sàn giao dịch phi tập trung, thời gian xác nhận giao dịch nhanh có thể đảm bảo rằng giao dịch của người dùng được thực hiện đúng thời điểm, tránh rủi ro của biến động giá do trễ hẹn giao dịch.
2. Chi phí thấp: So với các chuỗi công cộng như Ethereum, BSC có phí giao dịch cực kỳ thấp, thấp đến mức khoảng 1 xu. Điều này chủ yếu là do cơ chế đồng thuận PoSA không yêu cầu lượng tiêu thụ năng lượng lớn và đầu tư phần cứng, từ đó giảm chi phí vận hành. Đối với người dùng, phí thấp có nghĩa là họ có thể giao dịch thường xuyên hơn mà không lo lắng về chi phí giao dịch cao. Ưu điểm của phí thấp trên BSC đặc biệt rõ ràng đối với người giao dịch nhỏ và tần suất cao. Ví dụ, khi tiến hành chuyển tiền tiền điện tử nhỏ hoặc tham gia khai thác thanh khoản, phí của người dùng trên BSC thấp hơn nhiều so với trên Ethereum, giúp nhiều người dùng tham gia hơn vào hệ sinh thái DeFi.
3. Khả năng mở rộng: BSC có khả năng mở rộng tốt, có thể hỗ trợ một lượng lớn người dùng và ứng dụng. Bằng cách sử dụng công nghệ chia nhỏ (sharding) và kiến trúc mạng được tối ưu hóa, BSC có thể chứa nhiều giao dịch và người dùng mà không ảnh hưởng đến hiệu suất. Chia nhỏ (sharding) chia mạng blockchain thành nhiều shard, mỗi shard có khả năng xử lý giao dịch độc lập, từ đó tăng tổng lưu lượng và khả năng xử lý của mạng. Khả năng mở rộng này tạo nền tảng vững chắc cho việc phát triển tương lai của BSC, giúp nó đáp ứng các yêu cầu thị trường ngày càng tăng. Với sự phổ biến ngày càng tăng của các ứng dụng DeFi và số lượng người dùng tăng lên, ưu điểm về khả năng mở rộng của BSC sẽ được nổi bật hơn, thu hút nhiều dự án và người dùng tham gia vào hệ sinh thái của nó.
4. Nguồn lợi thế sinh thái phong phú: Là một trong những sàn giao dịch tiền điện tử lớn nhất thế giới, Binance có một cơ sở người dùng lớn và nguồn lợi thế sinh thái phong phú. BSC, là một phần quan trọng của hệ sinh thái Binance, hưởng lợi từ sức ảnh hưởng của thương hiệu Binance và sự hỗ trợ tài nguyên. Binance cung cấp nhiều hỗ trợ cho các dự án trên BSC, bao gồm hướng dẫn kỹ thuật, tiếp thị và hỗ trợ tài chính. Đồng thời, sự tích hợp sâu giữa BSC và Sàn giao dịch Binance cho phép người dùng dễ dàng giao dịch tài sản trên BSC trên Sàn giao dịch Binance, từ đó tăng cường thanh khoản tài sản và hiệu suất thị trường.
5. Tương tác đa chuỗi: BSC hỗ trợ công nghệ tương tác đa chuỗi, cho phép tương tác với các mạng blockchain khác. Điều này có nghĩa là người dùng có thể dễ dàng chuyển và sử dụng tài sản từ các blockchain khác trên BSC, mở rộng tính tiện ích và thanh khoản của tài sản.

2.3 BSC so với các chuỗi công cộng khác

1. So sánh với Ethereum

• Về hiệu suất: Ethereum áp dụng cơ chế bằng chứng lao động (PoW), dẫn đến việc xử lý giao dịch chậm trong những ngày đầu, với trung bình chỉ vài chục giao dịch mỗi giây. Khi số lượng người dùng và ứng dụng tăng lên, tình trạng tắc nghẽn mạng ngày càng trở nên nghiêm trọng. Mặc dù Ethereum đang chuyển sang cơ chế bằng chứng cổ phần (PoS) và sử dụng các công nghệ như Layer 2 để cải thiện hiệu suất, ở giai đoạn hiện tại, tốc độ xử lý giao dịch và lưu lượng của nó vẫn đang kém xa so với BSC. Cơ chế PoSA của BSC cho phép nó đạt được khả năng xử lý giao dịch hàng nghìn giao dịch mỗi giây, với thời gian xác nhận khối chỉ 3 giây, mang lại lợi thế hiệu suất đáng kể.
• Chi phí: Phí giao dịch trên mạng Ethereum biến động mạnh. Trong tình trạng tắc nghẽn mạng, phí có thể tăng đột ngột, thậm chí lên đến hàng chục đô la. Điều này khiến cho nhiều giao dịch nhỏ và người dùng thông thường gặp khó khăn. Ngược lại, phí giao dịch trên BSC rất thấp, thường chỉ vài xu, giảm đáng kể chi phí giao dịch cho người dùng, đặc biệt là đối với người dùng thông thường và giao dịch nhỏ.
• Hệ sinh thái: Ethereum có hệ sinh thái Tài chính phi tập trung lớn và chín chắn nhất, tích luỹ một lượng lớn các nhà phát triển và dự án, với ứng dụng bao gồm nhiều lĩnh vực như tài chính, game, mạng xã hội, và nhiều hơn nữa. Tuy nhiên, với sự bùng nổ của BSC, hệ sinh thái của nó cũng đang nhanh chóng phát triển và mở rộng. Tận dụng hiệu suất và lợi ích về chi phí, BSC đã thu hút một lượng lớn các dự án Ethereum chuyển đổi và các dự án mới định cư, hình thành một hệ sinh thái DeFi tương đối hoàn chỉnh. Ở một số lĩnh vực như trao đổi phi tập trung, khai thác thanh khoản, v.v., nó đã hình thành vị trí cạnh tranh với hệ sinh thái Ethereum.

2. So với Polkadot

• Kiến trúc Kỹ thuật: Polkadot là một nền tảng đa chuỗi mà áp dụng một kiến trúc chuỗi trung gian và chuỗi con độc đáo, nhằm mục tiêu đạt được tính tương thích và bảo mật chia sẻ giữa các chuỗi khác nhau. Polkadot được thiết kế để xây dựng một hệ sinh thái đa chuỗi, nơi mà mỗi chuỗi con có thể tùy chỉnh các cơ chế đồng thuận và chức năng khác nhau theo nhu cầu riêng của mình. Ngược lại, BSC là một chuỗi khối độc lập mà chủ yếu thu hút người dùng và dự án thông qua tính tương thích với Ethereum và hiệu suất cao. Mặc dù BSC cũng hỗ trợ công nghệ đa chuỗi, nhưng vẫn còn một khoảng cách nhất định so với Polkadot về sự phức tạp và đa dạng của đa chuỗi.
• Các Trường Hợp Sử Dụng: Các tính năng cross-chain của Polkadot làm cho nó tập trung hơn vào sự tương tác và hợp tác giữa các chuỗi khối khác nhau, cung cấp sự hỗ trợ mạnh mẽ cho việc phát triển các ứng dụng cross-chain.
• Phát triển sinh thái: Sinh thái Polkadot đang ở giai đoạn phát triển nhanh chóng, thu hút nhiều dự án và nhà phát triển tham gia. Các dự án trong sinh thái của nó bao gồm nhiều lĩnh vực bao gồm tài chính, Internet of Things và xác minh danh tính. Ngược lại, sinh thái BSC tập trung vào DeFi như một lõi, xây dựng một hệ sinh thái hoàn chỉnh xung quanh DeFi, bao gồm các sàn giao dịch phi tập trung, giao protocô cho vay, khai thác thanh khoản, bảo hiểm và nhiều ứng dụng khác. Hiện nay, hướng phát triển của hai sinh thái này có phần khác nhau, nhưng cả hai đều liên tục mở rộng và cải thiện cảnh quan sinh thái của mình.

3. So sánh với Solana

• Hiệu suất: Solana cũng là một chuỗi công khai nổi tiếng với hiệu suất cao của mình. Cơ chế đồng thuận lai Proof of History (PoH) và Proof of Stake (PoS) cho phép nó đạt được tốc độ xử lý giao dịch lên đến 65,000 giao dịch mỗi giây (TPS) và thời gian xác nhận giao dịch cực kỳ ngắn. So với BSC, Solana có ưu thế mạnh mẽ về hiệu suất. Tuy nhiên, hiệu suất của BSC trong các ứng dụng thực tế đủ để đáp ứng nhu cầu của hầu hết các ứng dụng DeFi, và tính tương thích của nó với Ethereum cung cấp thêm sự tiện lợi cho các nhà phát triển và người dùng.
• Đặc điểm sinh thái: Hệ sinh thái Solana đang phát triển nhanh chóng, thu hút nhiều dự án sáng tạo, đặc biệt là trong lĩnh vực Tài chính Phi tập trung (DeFi) và lĩnh vực NFT. Các dự án trên Solana tập trung vào sáng tạo công nghệ và trải nghiệm người dùng, chẳng hạn như các sàn giao dịch phi tập trung hiệu suất cao và các dự án NFT độc đáo. Hệ sinh thái BSC, được hỗ trợ bởi tài nguyên của Binance và tính tương thích với Ethereum, đã thu hút một số lượng lớn các dự án DeFi trưởng thành chuyển đổi và các dự án mới tham gia, mang lại cho nó một số lợi thế nhất định trong sự phong phú và ổn định của hệ sinh thái của mình.
• Cộng đồng và Cơ sở người dùng: Solana có một cộng đồng kỹ thuật hoạt động tích cực, thu hút nhiều nhà phát triển và người dùng theo đuổi hiệu suất cao và công nghệ đổi mới. BSC, tận dụng cơ sở người dùng lớn của Binance và ảnh hưởng toàn cầu, có một cơ sở người dùng rộng, đặc biệt là ở khu vực châu Á. Cả hai đều có những đặc điểm riêng trong cộng đồng và cơ sở người dùng, và liên tục mở rộng tầm ảnh hưởng của họ.

3. Phân tích các Dự án DeFi hàng đầu trên BSC

3.1 PancakeSwap

PancakeSwap là một sàn giao dịch phi tập trung (DEX) được xây dựng trên Binance Smart Chain (BSC). Kể từ khi ra mắt vào tháng 9 năm 2020, với những tính năng đột phá và hoạt động hiệu quả, nó nhanh chóng trở thành một trong những dự án ảnh hưởng nhất và dễ sử dụng nhất trên BSC trong lĩnh vực DeFi.

Về cơ chế giao dịch, PancakeSwap áp dụng mô hình Nhà tạo lập thị trường tự động (AMM), đây là một cơ chế sáng tạo khác với giao dịch sổ lệnh truyền thống. Theo mô hình AMM, các giao dịch không được hoàn thành bằng cách khớp lệnh trực tiếp giữa người mua và người bán mà dựa trên các nhóm thanh khoản. Người dùng nạp hai token khác nhau vào pool thanh khoản để tạo thành một cặp giao dịch, chẳng hạn như BNB - USDT. Tỷ lệ mã thông báo trong nhóm thanh khoản được tự động điều chỉnh dựa trên tình hình giao dịch và giá giao dịch được xác định theo công thức toán học (thường là công thức sản phẩm không đổi, tức là x * y = k, trong đó x và y đại diện cho số lượng của hai mã thông báo và k là hằng số). Cơ chế này giúp giao dịch thuận tiện và hiệu quả hơn, vì người dùng có thể giao dịch bất cứ lúc nào mà không cần chờ lệnh của đối tác. Đồng thời, mô hình AMM cũng cung cấp thanh khoản liên tục cho thị trường, giảm trượt giá giao dịch và cải thiện hiệu quả thực hiện giao dịch. Ví dụ: khi người dùng muốn đổi BNB lấy USDT, họ chỉ cần chọn cặp giao dịch tương ứng trên PancakeSwap, nhập số tiền trao đổi và giao dịch có thể được hoàn thành ngay lập tức, với giá giao dịch tự động được tính toán dựa trên tình hình thời gian thực trong nhóm thanh khoản.

Ngoài các chức năng giao dịch cơ bản, PancakeSwap đã giới thiệu các cơ chế khai thác thanh khoản và canh tác năng suất phong phú, cung cấp cho người dùng nhiều cách để kiếm lợi nhuận. Người dùng có thể kiếm được phần thưởng phí giao dịch bằng cách cung cấp thanh khoản cho các nhóm thanh khoản. Cụ thể, bất cứ khi nào một giao dịch xảy ra, một tỷ lệ phần trăm nhất định (thường là 0,25%) phí giao dịch sẽ được phân bổ cho các nhà cung cấp thanh khoản (LP). Ví dụ: nếu số tiền giao dịch là 1000 đô la, dựa trên mức phí 0,25%, 2,5 đô la phí sẽ được phân phối cho các nhà cung cấp thanh khoản của cặp giao dịch đó. Hơn nữa, PancakeSwap đã giới thiệu các tính năng độc đáo như Syrup Pools và Farms. Trong Syrup Pool, người dùng có thể stake CAKE (token quản trị gốc của PancakeSwap) để kiếm thêm phần thưởng CAKE. Trong Trang trại, người dùng có thể gửi mã thông báo LP, tham gia khai thác thanh khoản và kiếm CAKE và các phần thưởng mã thông báo khác. Các trang trại khác nhau có thể cung cấp năng suất và mức độ rủi ro khác nhau, cho phép người dùng lựa chọn dựa trên sở thích rủi ro và kỳ vọng lợi nhuận của họ. Ví dụ, một trang trại có thể cung cấp năng suất hàng năm cao hơn nhưng cũng đi kèm với rủi ro biến động thị trường lớn hơn, trong khi một trang trại khác có thể có năng suất tương đối thấp hơn nhưng rủi ro ổn định hơn. Cơ chế canh tác năng suất đa dạng này đã thu hút một lượng lớn người dùng, nâng cao hơn nữa tính thanh khoản và hoạt động của nền tảng.

Thành công của PancakeSwap không chỉ đến từ cơ chế giao dịch đổi mới và mô hình doanh thu phong phú, mà còn chặt chẽ liên quan đến hiệu suất cao và phí giao dịch thấp của Binance Smart Chain. Thời gian xác nhận giao dịch nhanh và chi phí giao dịch thấp của BSC cho phép người dùng tận hưởng trải nghiệm giao dịch mượt mà trên PancakeSwap mà không cần lo lắng về phí cao và trễ giao dịch. Đồng thời, PancakeSwap tích cực mở rộng hợp tác sinh thái, thiết lập đối tác với nhiều dự án và ra mắt một loạt các ứng dụng sáng tạo bao gồm xổ số, giao dịch NFT, thị trường dự đoán, v.v., làm phong phú thêm các kịch bản sử dụng và trải nghiệm của người dùng. Ví dụ, tính năng xổ số của PancakeSwap cho phép người dùng tham gia xổ số bằng cách sử dụng CAKE và có cơ hội giành giải thưởng lớn; nền tảng giao dịch NFT cung cấp cho người dùng một kênh mới để giao dịch tài sản kỹ thuật số, thúc đẩy sự phát triển của thị trường NFT.

Đăng nhập vào nền tảng giao dịch Gate.io để giao dịch token CAKE:https://www.gate.io/trade/CAKE_USDT

3.2 Venus

Venus là một giao thức thị trường tiền thuật toán và stablecoin hoạt động trên Binance Smart Chain (BSC), kết hợp một cách sáng tạo cơ chế đúc stablecoin của MakerDAO với thị trường tiền thuật theo thuật toán của Compound, nhằm cung cấp cho người dùng các dịch vụ tài chính phi tập trung hiệu quả và tiện lợi, chiếm vị trí quan trọng trong hệ sinh thái DeFi trên BSC.

Một trong những chức năng cốt lõi của Venus là dịch vụ đúc và cho vay của stablecoin VAI. Về mặt đúc stablecoin, Venus áp dụng phương pháp thế chấp quá mức. Người dùng cần gửi một lượng tài sản tiền điện tử nhất định (chẳng hạn như BNB, BTCB, v.v.) làm tài sản thế chấp vào giao thức Venus. Sau đó, dựa trên giá trị của tài sản thế chấp và tỷ lệ tài sản thế chấp do hệ thống đặt ra, họ có thể đúc số tiền tương ứng của stablecoin VAI, được chốt ở mức 1 đô la Mỹ. Cơ chế này tương tự như cách MakerDAO đúc stablecoin DAI, nhưng tính năng độc đáo của Venus là giải phóng thanh khoản từ các tài sản thế chấp. Trong MakerDAO, khi người dùng đúc DAI, tài sản thế chấp sẽ bị khóa và không thể sử dụng cho mục đích khác. Ngược lại, ở Venus, các tài sản thế chấp này có thể được sử dụng làm tài sản thế chấp trên thị trường cho vay, cung cấp cho người dùng các dịch vụ cho vay, tương tự như cung cấp thanh khoản như một nhà cung cấp thanh khoản (LP) trên nền tảng Compound và kiếm thu nhập. Sự đổi mới này làm cho Venus không chỉ là một nền tảng đúc stablecoin mà còn là một thị trường cung cấp thanh khoản toàn diện, nâng cao hiệu quả sử dụng tài sản. Ví dụ: Người dùng A sở hữu 10 BNB, họ thế chấp vào giao thức Venus. Giả sử tỷ lệ tài sản thế chấp là 150%, họ có thể đúc stablecoin VAI trị giá khoảng 6,67 BNB (10 / 1,5). Đồng thời, 10 BNB này cũng có thể được sử dụng làm tài sản thế chấp cho các hoạt động cho vay trên sao Kim.

Trong kinh doanh cho vay, Venus cung cấp cho người dùng các tùy chọn vay và cho vay linh hoạt. Người vay có thể vay VAI hoặc các loại tiền điện tử khác được hỗ trợ bằng cách thế chấp tài sản, trong khi những người cho vay có thể gửi số tiền dư thừa của họ vào Venus để cung cấp thanh khoản cho thị trường cho vay và kiếm được thu nhập lãi tương ứng. Lãi suất cho vay được điều chỉnh động dựa trên cung và cầu thị trường để đảm bảo cân bằng và ổn định thị trường. Ví dụ, khi có nhu cầu cao về VAI trên thị trường, lãi suất cho vay sẽ tăng tương ứng để thu hút thêm người cho vay cung cấp tiền; ngược lại, khi nhu cầu thấp, lãi suất sẽ giảm. Cơ chế điều chỉnh lãi suất dựa trên thị trường này giúp thị trường cho vay của Venus hoạt động hiệu quả hơn.

Venus có những lợi thế đáng kể. Sự tích hợp sâu đậm với BSC giúp giảm phí giao dịch và tăng tốc độ giao dịch, mang lại trải nghiệm giao dịch tốt cho người dùng. Venus củng cố quản lý rủi ro bằng cách giới thiệu các hồ bơi cô lập, các tham số rủi ro phức tạp hơn, thành lập quỹ rủi ro và cơ chế xử lý nợ xấu, hiệu quả trong việc phòng ngừa các sự kiện thiên nga đen và bảo vệ quỹ người dùng. Mô hình quản trị của nó đang liên tục cải thiện bằng cách giới thiệu các tính năng như VIP tốc độ cao, kiểm soát quyền truy cập dựa trên vai trò và cơ chế tạm dừng tinh vi, tăng cường phân quyền và cho phép người dùng tham gia trực tiếp hơn vào quản trị nền tảng.

Tuy nhiên, sao Kim cũng phải đối mặt với một số thách thức. Sự cạnh tranh trên thị trường rất khốc liệt, với sự phát triển của ngành Tài chính phi tập trung (DeFi), ngày càng có nhiều giao thức cho vay và dự án stablecoin xuất hiện. Venus cần liên tục đổi mới và tối ưu hóa để duy trì lợi thế cạnh tranh của mình. Sự biến động cao của thị trường tiền điện tử kiểm tra giá trị tài sản thế chấp của Venus và sự ổn định của việc neo stablecoin. Giá tài sản thế chấp giảm đáng kể có thể dẫn đến không đủ tài sản thế chấp, ảnh hưởng đến sự ổn định của stablecoin và hoạt động bình thường của nền tảng. Rủi ro hợp đồng thông minh cũng là mối đe dọa tiềm ẩn. Mặc dù Venus đã trải qua nhiều cuộc kiểm tra mã nghiêm ngặt, nhưng không thể loại trừ hoàn toàn khả năng xảy ra các lỗ hổng hợp đồng thông minh. Một khi sự cố bảo mật xảy ra, nó sẽ gây ra tổn thất đáng kể cho người dùng và nền tảng.

Đăng nhập vào nền tảng giao dịch Gate.io để giao dịch token XVS:https://www.gate.io/trade/XVS_USDT

3.4 Alpaca Finance

Alpaca Finance là một giao thức đào yield được đòn bẩy xây dựng trên Binance Smart Chain (BSC), cung cấp cho người dùng một cách sáng tạo để sản xuất lợi nhuận. Bằng cách giới thiệu cơ chế đòn bẩy, người dùng có thể đạt được lợi nhuận cao hơn trên thị trường tiền điện tử, đồng thời mang lại rủi ro và cơ hội độc đáo, giữ vị thế quan trọng trong hệ sinh thái DeFi của BSC.

Nguyên tắc cốt lõi của Alpaca Finance là nông nghiệp sinh lời đòn bẩy. Người dùng có thể thế chấp một số lượng tài sản mã hóa nhất định (như BNB, BUSD, v.v.) trên nền tảng như là biên, vay thêm tài sản và sau đó triển khai những tài sản này vào khai thác thanh khoản hoặc các hoạt động nông nghiệp sinh lời khác để tăng cường lợi nhuận. Ví dụ, Người dùng A có 1000 USD giá trị của BUSD, mà họ thế chấp trên nền tảng Alpaca Finance. Giả sử đòn bẩy của nền tảng là 3x, Người dùng A có thể vay mượn 2000 USD giá trị của tài sản (thường là tài sản khác trong một cặp giao dịch liên quan đến tài sản đã thế chấp, chẳng hạn như BNB). Người dùng A kết hợp 2000 USD giá trị của BNB đã vay mượn với 1000 USD giá trị của BUSD gốc của họ để tạo thành một cặp thanh khoản, và sau đó gửi nó vào một hồ chứa thanh khoản cụ thể để khai thác. Nếu lợi suất hàng năm của hồ chứa thanh khoản là 20%, không sử dụng đòn bẩy, lợi nhuận hàng năm của Người dùng A sẽ là 100020% = $200. Với đòn bẩy 3 lần, tổng vốn đầu tư của Người dùng A trở thành $3000, với lợi nhuận hàng năm là $300020% = $600. Sau khi trừ lãi vay, thu nhập thực tế của người dùng A sẽ tăng đáng kể.

ALPACA là token bản địa của nền tảng Alpaca Finance với nhiều chức năng. Nó được sử dụng để chia sẻ phần thưởng đào, nơi người dùng nhận một phần thưởng dưới dạng ALPACA khi tham gia đào nông nghiệp đòn bẩy trên nền tảng. Token ALPACA cũng được sử dụng để nhận phần thưởng, chẳng hạn như tham gia quản trị nền tảng, hoàn thành các nhiệm vụ cụ thể, hoặc đạt được một mức hoạt động giao dịch cụ thể, tất cả đều có thể dẫn đến phần thưởng ALPACA. Về quản trị mạng, người nắm giữ token ALPACA có quyền bỏ phiếu để đưa ra quyết định quan trọng cho nền tảng, chẳng hạn như điều chỉnh tham số, ra mắt tính năng mới, vv., từ đó ảnh hưởng đến hướng phát triển của nền tảng. ALPACA cũng cung cấp quyền lợi NFT độc quyền, nơi người dùng nắm giữ một số lượng nhất định ALPACA có thể có được NFT độc quyền của nền tảng có thể có quyền lợi đặc biệt hoặc ý nghĩa tượng trưng.

Tính năng thu nhập của Alpaca Finance là tiềm năng lợi nhuận cao, nhưng nó cũng đi kèm với rủi ro cao. Một mặt, việc sử dụng đòn bẩy khuếch đại lợi nhuận, mang lại cho người dùng cơ hội đạt được lợi nhuận cao hơn so với canh tác thu nhập truyền thống khi điều kiện thị trường thuận lợi. Trong một thị trường tăng trưởng, nhiều người dùng sử dụng đòn bẩy để canh tác năng suất đã thu được lợi nhuận gấp nhiều lần hoặc thậm chí hàng chục lần. Mặt khác, đòn bẩy cũng khuếch đại rủi ro. Nếu điều kiện thị trường không thuận lợi và giá tài sản giảm, người dùng không chỉ có thể mất toàn bộ thu nhập khai thác mà còn phải đối mặt với nguy cơ không đủ ký quỹ, dẫn đến thanh lý tài sản thế chấp và tổn thất gốc. Biến động thị trường, rủi ro hợp đồng thông minh, rủi ro thanh lý, v.v., cũng là những thách thức mà người dùng cần phải đối mặt. Ví dụ: nếu giá của tài sản thế chấp đột ngột giảm đáng kể trong quá trình khai thác đòn bẩy, khi tỷ lệ ký quỹ thấp hơn đường thanh lý đã đặt của nền tảng, nền tảng sẽ tự động thanh lý tài sản thế chấp của người dùng để trả nợ và kết quả là người dùng có thể bị tổn thất đáng kể. Ngoài ra, các lỗ hổng hợp đồng thông minh cũng có thể dẫn đến các vấn đề bảo mật, mặc dù Alpaca Finance đã trải qua các cuộc kiểm toán nghiêm ngặt, nhưng không thể loại trừ hoàn toàn rủi ro hợp đồng thông minh.

Đăng nhập vào nền tảng giao dịch Gate.io để giao dịch token ALPACA:https://www.gate.io/trade/ALPACA_USDT

4. Tác động của các dự án DeFi hàng đầu đối với hệ sinh thái BSC

4.1 Främja utvecklingen och välståndet av BSC-ekosystemet

Các dự án DeFi hàng đầu đóng một vai trò quan trọng trong hệ sinh thái BSC, thúc đẩy rất nhiều sự phát triển và thịnh vượng của nó. Các dự án này đã thu hút được một dòng vốn lớn vào hệ sinh thái BSC. Lấy PancakeSwap làm ví dụ, là một trong những sàn giao dịch phi tập trung lớn nhất trên BSC, Tổng giá trị bị khóa (TVL) của nó đã được duy trì ở mức cao trong một thời gian dài. Trong thời gian thị trường sôi động, TVL của PancakeSwap đã vượt quá hàng tỷ đô la, thu hút các nhà đầu tư từ khắp nơi trên thế giới cung cấp thanh khoản cho các nhóm của mình. Các quỹ này không chỉ cung cấp nền tảng tài chính vững chắc cho sự phát triển của chính dự án mà còn thúc đẩy dòng vốn chung trong hệ sinh thái BSC, thúc đẩy sự phát triển của các dự án khác. Venus, với tư cách là một giao thức cho vay, đã thu hút một lượng lớn người dùng gửi tài sản vào nền tảng bằng cách cung cấp dịch vụ cho vay thế chấp, tăng thêm tổng số tiền trong hệ sinh thái BSC.

Về việc thu hút người dùng, các dự án Tài chính Phi tập trung hàng đầu đã thu hút một số lượng lớn người dùng với các tính năng phong phú và mô hình sáng tạo. PancakeSwap cung cấp một loạt các chức năng như khai thác thanh khoản và giao dịch, đáp ứng nhu cầu đa dạng của người dùng. Theo thống kê, PancakeSwap có hàng trăm nghìn người dùng hàng ngày, với số lượng người dùng tích lũy vượt qua hàng triệu. Những người dùng này không chỉ đến từ lĩnh vực của các nhà đầu tư chuyên nghiệp trong lĩnh vực tiền điện tử mà còn bao gồm một số lượng lớn người dùng thông thường. Tham gia vào các hoạt động khác nhau trên PancakeSwap, họ đã trải nghiệm sâu sắc sức hút của Tài chính Phi tập trung và sau đó ở lại trong hệ sinh thái BSC. Dịch vụ cho vay của Venus cũng đã thu hút nhiều người dùng có nhu cầu tài trợ và quản lý tài chính, cung cấp cho họ những giải pháp tài chính tiện lợi, mở rộng thêm người dùng trong hệ sinh thái BSC.

Sự phát triển của cộng đồng nhà phát triển cũng là một trong những đóng góp quan trọng của các dự án DeFi hàng đầu cho hệ sinh thái BSC. Các dự án này cung cấp cho các nhà phát triển nguồn lực phát triển phong phú và không gian sáng tạo rộng lớn. Mã nguồn mở và giao diện API mở của PancakeSwap cho phép các nhà phát triển thực hiện phát triển thứ cấp dựa trên nền tảng của nó, tạo ra các ứng dụng và công cụ phái sinh khác nhau. Nhiều nhà phát triển nhìn thấy tiềm năng của PancakeSwap và đã tích cực tham gia phát triển các dự án liên quan, tạo thành một cộng đồng nhà phát triển lớn. Các nhà phát triển này không chỉ cung cấp hỗ trợ kỹ thuật liên tục và sức mạnh đổi mới cho sự phát triển của PancakeSwap mà còn áp dụng kinh nghiệm và công nghệ phát triển của họ cho các dự án khác trong hệ sinh thái BSC, thúc đẩy tiến bộ công nghệ và phát triển sáng tạo của toàn bộ hệ sinh thái. Ví dụ: một số nhà phát triển đã phát triển các công cụ giao dịch và nền tảng phân tích dữ liệu hiệu quả hơn dựa trên PancakeSwap, nâng cao trải nghiệm và hiệu quả của người dùng trong giao dịch DeFi.

Nâng cao sự cạnh tranh trên thị trường của BSC

Các dự án DeFi hàng đầu đã nâng cao đáng kể khả năng cạnh tranh của BSC trên thị trường chuỗi công khai. Về hiệu suất và trải nghiệm người dùng, các dự án DeFi hàng đầu do PancakeSwap đại diện đã tận dụng đầy đủ các đặc tính hiệu suất cao và phí giao dịch thấp của BSC. PancakeSwap có tốc độ xử lý giao dịch cực nhanh, cho phép các lệnh được xác nhận và thực hiện trong một khoảng thời gian ngắn, cải thiện đáng kể hiệu quả giao dịch. Đồng thời, phí giao dịch thấp có nghĩa là người dùng không phải chịu chi phí cao khi giao dịch thường xuyên, trái ngược hoàn toàn với phí giao dịch cao và tắc nghẽn giao dịch mà các chuỗi công khai như Ethereum phải đối mặt trong thời gian cao điểm. Trong thời gian tắc nghẽn mạng Ethereum, phí giao dịch cho một giao dịch có thể cao tới vài đô la hoặc thậm chí cao hơn và thời gian xác nhận giao dịch có thể dài tới vài phút hoặc thậm chí hàng chục phút; trong khi trên PancakeSwap, phí giao dịch cho một lượng giao dịch tương tự chỉ là vài xu và thời gian xác nhận giao dịch chỉ mất vài giây. Trải nghiệm giao dịch hiệu quả và chi phí thấp này đã thu hút một lượng lớn người dùng và dự án ban đầu trên các chuỗi công khai như Ethereum, khiến BSC nổi bật trên thị trường chuỗi công khai.

Về đổi mới dự án và sự phong phú của hệ sinh thái, các dự án DeFi hàng đầu tiếp tục giới thiệu các mô hình kinh doanh và trường hợp sử dụng sáng tạo, làm phong phú thêm nội dung hệ sinh thái của BSC. Giao thức canh tác năng suất đòn bẩy được giới thiệu bởi Alpaca Finance cung cấp cho người dùng một cách nuôi thu nhập mới, thu hút nhiều người dùng tìm kiếm lợi nhuận cao bằng cách khuếch đại lợi nhuận thông qua đòn bẩy. Mô hình sáng tạo này không chỉ mang đến nhiều lựa chọn đầu tư hơn cho người dùng mà còn cung cấp những ý tưởng và hướng đi mới cho sự phát triển của ngành DeFi. Hệ thống đề xuất ba cấp của Biswap sử dụng một cách sáng tạo các mối quan hệ xã hội và giao tiếp truyền miệng giữa những người dùng, đạt được sự tăng trưởng người dùng nhanh chóng và quảng bá dự án rộng rãi. Sự xuất hiện của các dự án sáng tạo này đã làm cho hệ sinh thái BSC trở nên đa dạng hơn, thu hút nhiều nhà phát triển và dự án đến an cư, nâng cao hơn nữa khả năng cạnh tranh thị trường của BSC. Ví dụ, một số dự án DeFi mới nổi lấy cảm hứng từ Alpaca Finance và Biswap đã phát triển các ứng dụng sáng tạo tương tự trên BSC, chẳng hạn như các dự án canh tác năng suất với các chiến lược đòn bẩy khác nhau và các dự án dịch vụ tài chính dựa trên các khuyến nghị xã hội, làm phong phú thêm cảnh quan sinh thái của BSC.

Những rủi ro và thách thức do 4.3 mang lại

Các dự án DeFi hàng đầu mang lại cơ hội phát triển cho hệ sinh thái BSC, cũng như hàng loạt rủi ro và thách thức. Về rủi ro bảo mật, lỗ hổng hợp đồng thông minh là một vấn đề nổi bật. Mã hợp đồng thông minh của nhiều dự án DeFi rất phức tạp và mặc dù nó đã trải qua một số kiểm toán, nhưng vẫn khó loại bỏ hoàn toàn sự tồn tại của các lỗ hổng. Ví dụ, vào tháng 5/2021, PancakeBunny đã bị tấn công flash loan, trong đó kẻ tấn công thao túng giá của pool PancakeSwap USDT - BNB V1 thông qua lỗ hổng hợp đồng thông minh, khiến một lượng lớn BNB chảy vào pool BNB - Bunny, chiếm đoạt trái phép tài sản trị giá khoảng 40 triệu đô la Mỹ. Cuộc tấn công này không chỉ gây thiệt hại đáng kể cho người dùng dự án PancakeBunny mà còn có tác động tiêu cực đến uy tín của hệ sinh thái BSC. Quản lý khóa riêng không đúng cách cũng có thể dẫn đến hành vi trộm cắp tài sản của người dùng. Nếu khóa riêng của người dùng bị rò rỉ, kẻ tấn công có thể dễ dàng chuyển tài sản của người dùng trong các dự án DeFi, dẫn đến tổn thất tài chính trực tiếp cho người dùng.

Rủi ro biến động thị trường cũng không thể bỏ qua. Thị trường tiền điện tử có mức độ biến động cao và các dự án DeFi trên BSC cũng không miễn nhiễm. Lấy Venus làm ví dụ, giá trị tài sản thế chấp trong hoạt động cho vay của mình sẽ thay đổi theo biến động thị trường. Trong bối cảnh thị trường suy thoái, giá trị tài sản đảm bảo có thể bị thu hẹp đáng kể, dẫn đến không đủ tài sản đảm bảo và người dùng phải đối mặt với rủi ro thanh lý. Nếu một số lượng lớn người dùng bị thanh lý cùng một lúc, nó có thể gây ra sự hoảng loạn của thị trường, làm trầm trọng thêm sự biến động của thị trường. Biến động lãi suất thị trường cũng sẽ ảnh hưởng đến lãi suất vay và lợi nhuận của các dự án DeFi, mang lại sự không chắc chắn cho các nhà đầu tư. Nếu lãi suất thị trường tăng đột biến, chi phí đi vay sẽ tăng lên, có khả năng gây sụt giảm lợi nhuận của một số dự án cho vay, ảnh hưởng đến tâm lý của nhà đầu tư.

Thách thức đối với sự ổn định của hệ sinh thái BSC cũng tồn tại. Sự phát triển nhanh chóng của các dự án DeFi hàng đầu có thể dẫn đến tắc nghẽn trên mạng lưới BSC. Với sự tăng liên tục của người dùng và khối lượng giao dịch, khả năng xử lý của mạng có thể gặp áp lực. Khi mạng bị tắc nghẽn, thời gian xác nhận giao dịch sẽ kéo dài, và phí cũng sẽ tăng lên, ảnh hưởng đến trải nghiệm người dùng và có thể gây ra một số dự án gặp sự cố. Sự phồn thịnh quá mức của một số dự án DeFi có thể thu hút một tập trung vốn và nguồn lực, dẫn đến sự phát triển mất cân đối của hệ sinh thái. Nếu một dự án chiếm quá nhiều nguồn lực, nó có thể ép cạn không gian tồn tại của các dự án khác, ảnh hưởng đến sự phát triển lành mạnh của toàn bộ hệ sinh thái.

5. Xu hướng phát triển của các dự án DeFi trên BSC

5.1 Xu hướng Đổi mới Công nghệ

Trong các dự án DeFi trên BSC, công nghệ cross-chain đang trở thành một lực lượng chính thúc đẩy sự phát triển hệ sinh thái. Với sự phát triển của ngành công nghiệp blockchain, nhu cầu về tương tác tài sản và dữ liệu giữa các blockchain khác nhau đang tăng lên. Công nghệ cross-chain có thể phá vỡ rào cản giữa các blockchain, cho phép luồng tài sản tự do và chia sẻ dữ liệu, mang lại cơ hội phát triển rộng lớn hơn cho các dự án DeFi. Nhiều dự án DeFi trên BSC đang bắt đầu giới thiệu công nghệ cross-chain, đạt được tính tương tác với các chuỗi công cộng chính khác như Ethereum và Polkadot. Thông qua cầu nối cross-chain, người dùng có thể chuyển tài sản từ Ethereum sang BSC để tham gia các ứng dụng DeFi trong hệ sinh thái BSC, và ngược lại. Điều này không chỉ tăng cường tính thanh khoản tài sản mà còn làm phong phú lựa chọn của người dùng, thúc đẩy tích hợp giữa các hệ sinh thái blockchain khác nhau.

Nâng cấp hợp đồng thông minh cũng là một hướng phát triển kỹ thuật quan trọng cho các dự án Tài chính phi tập trung BSC. Với việc mở rộng liên tục các kịch bản ứng dụng và sự phức tạp ngày càng tăng của nhu cầu người dùng, hợp đồng thông minh cần được liên tục tối ưu hóa và nâng cấp để cải thiện hiệu suất, tăng cường bảo mật và làm phong phú chức năng. Các nhà phát triển sử dụng các phương tiện kỹ thuật khác nhau để đạt được nâng cấp hợp đồng thông minh. Một phương pháp phổ biến là sử dụng mẫu hợp đồng proxy để tách logic và trạng thái của hợp đồng thông minh. Trong mẫu hợp đồng proxy, hợp đồng proxy chịu trách nhiệm lưu trữ tài sản của người dùng và thông tin nhà nước, trong khi hợp đồng logic chứa logic nghiệp vụ cụ thể. Khi cần nâng cấp hợp đồng thông minh, chỉ cần cập nhật hợp đồng logic, trong khi địa chỉ của hợp đồng proxy và trạng thái tài sản người dùng vẫn không thay đổi, do đó đạt được các nâng cấp liền mạch. Cách tiếp cận này đảm bảo cả khả năng nâng cấp của hợp đồng thông minh và bảo mật tài sản người dùng và tính liên tục của giao dịch. Một số dự án cũng sử dụng các kỹ thuật xác minh chính thức để xác minh mã của hợp đồng thông minh thông qua các phương pháp toán học, đảm bảo tính đúng đắn và bảo mật của logic của chúng và giảm rủi ro bảo mật do lỗ hổng mã gây ra.

5.2 Mở rộng Kịch bản Ứng dụng

Việc tích hợp DeFi và NFT cho thấy tiềm năng đáng kể, mở ra các trường hợp sử dụng mới cho các dự án DeFi trên BSC. NFT, với tính độc đáo và không thể chia cắt, đại diện cho các tài sản kỹ thuật số có một không hai như tác phẩm nghệ thuật kỹ thuật số, đất ảo và vật phẩm trong trò chơi. Kết hợp NFT với DeFi có thể tạo ra nhiều sản phẩm và dịch vụ tài chính sáng tạo. Trong lĩnh vực cho vay, người dùng có thể sử dụng NFT làm tài sản thế chấp để vay vốn. Do giá trị độc đáo của NFT, việc sử dụng chúng làm tài sản thế chấp sẽ thổi luồng sinh khí mới vào thị trường cho vay. Một số dự án đã giới thiệu các nền tảng cho vay dựa trên NFT, nơi người dùng có thể gửi tài sản NFT của họ và nhận số tiền vay tương ứng dựa trên định giá của NFT. Về mặt giao dịch, việc tích hợp NFT và DeFi cũng đã dẫn đến các mô hình giao dịch mới. Ví dụ: một số sàn giao dịch phi tập trung đã bắt đầu hỗ trợ giao dịch NFT, cho phép người dùng tự do mua và bán NFT trên các nền tảng này, do đó tạo điều kiện thuận lợi cho việc lưu thông tài sản và khám phá giá trị. Phân đoạn NFT cũng là một xu hướng phổ biến, liên quan đến việc chia các NFT có giá trị cao thành nhiều cổ phiếu. Điều này cho phép nhiều nhà đầu tư tham gia vào thị trường NFT hơn, từ đó tăng tính thanh khoản và sự tham gia của thị trường vào NFT.

Sự tích hợp giữa DeFi và GameFi cũng mang lại cơ hội mới cho hệ sinh thái BSC. GameFi kết hợp trò chơi với tài chính, cho phép người chơi kiếm được lợi ích kinh tế thực sự trong trò chơi, thu hút một lượng lớn người dùng. Trên BSC, nhiều dự án GameFi được tích hợp với các giao thức DeFi, tạo ra mô hình gameplay và kinh tế phong phú. Trong một số dự án GameFi, người chơi có thể thu được token trong game hoặc tài sản NFT thông qua việc tham gia các hoạt động game. Những tài sản này không chỉ có thể được sử dụng trong trò chơi, mà còn có thể được giao dịch, vay mượn, hoặc staked thông qua các giao thức DeFi để tăng giá trị của chúng. Một số dự án cũng giới thiệu các cơ chế khai thác thanh khoản, cho phép người chơi gửi tài sản trong game vào các hồ bơi thanh khoản, cung cấp thanh khoản cho hệ sinh thái game và kiếm được lợi nhuận tương ứng. Sự tích hợp này không chỉ tăng thêm niềm vui và sự hấp dẫn của trò chơi, mà còn cung cấp cho người chơi nhiều lợi ích kinh tế hơn, thúc đẩy phát triển của GameFi.

Thay đổi trong mô hình cạnh tranh thị trường 5.3

Với sự phát triển không ngừng của hệ sinh thái BSC, ngày càng có nhiều dự án tham gia vào thị trường DeFi trên BSC và mô hình cạnh tranh thị trường sẽ trải qua những thay đổi đáng kể. Những người mới tham gia thường mang đến các mô hình kinh doanh và công nghệ sáng tạo, đặt ra những thách thức cho các dự án hiện có. Một số dự án DeFi mới nổi có thể đổi mới công nghệ chuỗi chéo, bảo vệ quyền riêng tư, trải nghiệm người dùng, v.v., để thu hút người dùng và quỹ. Một số dự án DeFi tập trung vào bảo vệ quyền riêng tư có thể sử dụng các công nghệ như bằng chứng không có kiến thức để cung cấp cho người dùng môi trường giao dịch riêng tư hơn, từ đó nổi bật trên thị trường. Những người mới tham gia cũng có thể tìm kiếm không gian trống trên thị trường và đáp ứng nhu cầu của các nhóm người dùng cụ thể thông qua các dịch vụ và chiến lược tiếp thị khác biệt, dần dần có được chỗ đứng trên thị trường.

Các dự án hiện tại sẽ không ngồi yên; Họ sẽ thực hiện một loạt các chiến lược cạnh tranh để củng cố vị trí của mình. Một mặt, các dự án hiện tại sẽ liên tục tối ưu hóa sản phẩm và dịch vụ của họ để nâng cao trải nghiệm người dùng. Ví dụ: các sàn giao dịch phi tập trung có thể tối ưu hóa hơn nữa giao diện giao dịch, cải thiện tốc độ giao dịch và giảm phí giao dịch để thu hút nhiều người dùng hơn. Các nền tảng cho vay có thể tăng cường quản lý rủi ro, mở rộng các loại tài sản thế chấp và cung cấp các điều khoản cho vay linh hoạt hơn để đáp ứng nhu cầu đa dạng của người dùng. Mặt khác, các dự án hiện hữu sẽ tăng cường phát triển hệ sinh thái, mở rộng phạm vi kinh doanh thông qua hợp tác với các dự án khác, từ đó hình thành một hệ sinh thái mạnh mẽ hơn. Một số dự án DeFi hàng đầu có thể thiết lập quan hệ đối tác với các dự án NFT, dự án GameFi, v.v., để đạt được lợi thế chia sẻ tài nguyên và bổ sung, cùng nhau tạo ra một nền tảng dịch vụ tài chính toàn diện. Ngoài ra, các dự án hiện tại sẽ tập trung vào xây dựng thương hiệu và hoạt động cộng đồng để tăng khả năng cạnh tranh bằng cách nâng cao nhận thức về thương hiệu và lòng trung thành của người dùng.

Kết luận

Nhà đầu tư nên liên tục học hỏi về blockchain và Tài chính phi tập trung (DeFi), hiểu rõ về những xu hướng ngành công nghiệp mới nhất và sự thay đổi trong chính sách và quy định. Chú ý đến các thông tin đa dạng trên thị trường, bao gồm thông báo dự án, tin tức ngành công nghiệp, ý kiến chuyên gia, v.v., và điều chỉnh chiến lược đầu tư một cách kịp thời. Ví dụ, khi có sự kiện lớn hoặc điều chỉnh chính sách xảy ra trên thị trường, nhà đầu tư nên đánh giá tác động của chúng đối với các dự án đầu tư dựa trên thông tin này và điều chỉnh danh mục đầu tư của họ tương ứng.