Goldman Sachs придбає Innovator за $2 мільярд в розширення ETF

Коротко

• Goldman Sachs придбає Innovator за 2 мільярди доларів, посилюючи присутність на ринку активних ETF.
• Інноватор керує $28B у визначених ETF результатів з високим рівнем прийняття радників.
• Угода додає 215 стратегій ETF, що робить Goldman одним з десяти найбільших активних постачальників ETF.

Goldman Sachs придбає Innovator Capital Management за $2 мільярдів доларів, щоб розширити свій вплив у активних ETF. Угода передбачає поєднання готівки та акцій, що підлягає виконанню цільових показників і регуляторних затверджень.

Інноватор контролює $28 мільярд активів в 159 визначених ETF з результатами, пропонуючи структуровані інвестиційні рішення з буферами ризику. Ці ETF використовують стратегії на основі опціонів для управління ризиком і доходами протягом фіксованих періодів результатів.

Присутність ETF Goldman зросте до понад $75 мільярда активів під наглядом у більш ніж 215 стратегій. Це ставить компанію в число десяти найбільших постачальників активних ETF у світі після завершення угоди в другому кварталі 2026 року.

ETF з визначеними результатами набули великої популярності, зростаючи на 66% щорічно з 2020 року. Інвестори використовують ці фонди для досягнення конкретних цілей, таких як захист від зниження та цілеспрямовані прибутки, не жертвуючи податковою ефективністю.

Інноваційна команда та платформа приєднуються до Goldman Sachs

Більше 60 співробітників Innovator, включаючи співзасновників Брюса Бонда та Джона Саутарда, приєднаються до Goldman Sachs Asset Management. Команда інтегрується в підрозділи управління капіталом третьої сторони та ETF Goldman після угоди.

Керівники Innovator мають понад 70 років спільного досвіду в індустрії ETF, що додає цінного досвіду до інвестиційних пропозицій Goldman. Goldman планує зберегти існуючі служби Innovator і підтримувати його операційну структуру.

Goldman має на меті розширити стабільні доходи через придбання і нещодавно інвестував у T. Rowe Price та Industry Ventures. Ця остання угода відповідає його ширшій стратегії зайняти лідируючі позиції в категоріях інвестицій з високим зростанням та задовольнити змінювані потреби клієнтів.

Ця угода посилює зусилля Goldman щодо покращення свого продуктового плану ETF та конкуренції з більшими управителями активів. Консультанти очікують, що придбання забезпечить конкурентні переваги в зростаючому сегменті ETF з структурованими результатами.

Goldman Sachs виступила в якості власного фінансового консультанта, отримуючи юридичну підтримку від Wachtell, Lipton, Rosen & Katz та Willkie Farr & Gallagher. Innovator отримав консультації від Oppenheimer & Co та юридичну допомогу від Vedder Price.