Geçmişte 5 milyon kaybettikten sonra, "ticaret insan doğasına aykırıdır" anlayışını kavradım.

Ticaret, aslında insan doğasına aykırı bir süreçtir.

Yani, en iyi traderlar, insanların ticaretteki çeşitli davranışlarını genellikle kavramışlardır.

İnsanın nasıl davrandığını bilmek ve bu insani davranışlara karşı gelmek, bir traderın başarılı olmasının temelidir.

Bu nedenle, iyi bir trader aslında hiçbir sırrı yoktur, sadece ticarette insan doğasının zayıflıklarını keşfetmişlerdir ve bunlara karşı aktif olarak ters durmaktadırlar.

"Deniz Kaplumbağası İşlem Kuralları" adlı kitapta, çoğu insanın ticaretini belirgin bir şekilde etkileyen bazı bilişsel önyargılar sıralanmıştır. Peki, bu bilişsel önyargılar ticaretimizi nasıl etkiliyor?

1. Kayıpları sevmemek ve durdurma emri vermek istememek
Zarar durdurmayı tercih etmemek ve kar etmeyi istememek. Bu, birçok insanın psikolojik durumudur. Vadeli işlemler daha iyi çünkü kaldıraç var, büyük dalgalanmalar var, insanlar zarar durdurmanın gerekliliğini daha kolay anlayabiliyor.

Ancak borsa/kripto para piyasasında, zararı durdurmak istemeyenlerin sayısı oldukça fazladır çünkü "borsa/kripto para piyasası boğa piyasasında her zaman yükselebilir" sözü onlara en iyi nedeni vermiştir. Profesyonel yatırımcılar zarar durdurmayı doğrudan ve kararlı bir şekilde yaparlar, bu da su içmek ve yemek yemek kadar basittir.

2. Sunk cost
Kayıplara duyulan nefret, insanların "batık maliyet" konusundaki tutumlarını şekillendirmiştir. Batık maliyet, gerçekleşmiş ve geri alınamaz maliyetleri ifade eder. Ekonomist Xue Zhaofeng, batık maliyetin maliyet olmadığını belirtmiştir. Ancak çoğu insan böyle düşünmüyor; bu gerçeği kabul etmekte zorlanıyorlar.

Örneğin, "Kaplumbağa Ticaret Sistemi" kitabında bir örnek verilmiştir: Bir şirket 100 milyon dolar yatırım yaparak bir proje geliştirdi. Sonuç olarak, bu proje başarıyla tamamlandıktan sonra, daha belirgin bir teknolojinin keşfedildiğini fark ettiler.

Normal mantıklı bir mantıkla, bu şirket önceki projeyi bırakmalı ve bu yeni projeyi geliştirmeye odaklanmalıdır, geleceğe yönelmelidir, daha önce harcanan maliyetleri önemsememelidir. Ancak, bu değişim bu şirketin 1 milyon dolarlık maliyetinin boşa gittiğini düşünmesine neden olacaktır.

Başlangıçta projeye bağlı kalmaya devam etme olasılıkları var... Bu, geri alınamayan ve zaten gerçekleşmiş maliyetlerin etkilediği kötü kararların sonuçlarından biridir.

Bu fenomen ticarette de piyasada görülebilir.

Örneğin, birçok insan genellikle bir hisse senedine sıkı sıkıya tutunur, kayıpların getirdiği duygulardan başka, belki de bu hisse senedini satarsa, önceki kayıplarının boşa gideceğini düşünür. Bu yüzden, maliyetini geri almak için ısrarla tutmaya devam eder, başka daha iyi performans gösteren hisse senetlerini hiç dikkate almaz.

Bu, yukarıda bahsedilen o şirketle aynı mantıktır. Önceki maliyetler nedeniyle daha iyi başka fırsatları terk etmek. Bu davranış biçimi, kayıpların artmasıyla birlikte güçlenir, çünkü batık maliyetler ne kadar büyükse, insanlar o kadar zor vazgeçer. İşte bu yüzden insanların hisse senetlerini onlarca yıl boyunca tuttuklarını sıkça duyuyoruz.

Bilgisayarı kapatmanın ve yazılımı kaldırmanın temel nedeni şudur: Bu kadar kaybetmişken, zararımı durdurursam, bu para boşa gitmiş olmayacak mı? Ama gerçekte ne oluyor? Gerçekte, ileride piyasa nasıl gidecek, onun ne kadar gömülü maliyet harcadığıyla hiçbir ilgisi yok. Bu nedenle, bir trader için zarar durdurmak gerekiyorsa durdurmalı, geri vermek gerekiyorsa geri vermeli, bu gömülü maliyetlere fazla takılmamalıdır.

3. Belirsizlikten nefret
"Kaplumbağa Ticaret Kuralları", insanların daha çok kazançlarını cebine koyma isteğini bir tasfiye etkisi olarak tanımlar. Ancak ben bunun kayıptan korkma ve belirsizlikten kaçınmanın bir sonucu olduğunu düşünüyorum.

Hesabımızda açık kazanç olduğunda, karın belirsizliğiyle ve karın kaybedilme olasılığıyla aynı anda karşılaşıyoruz.

Bu, pozisyonda devam etmeyi katlanılmaz hale getiriyor. Kar elde etme konusunu kesinleştirmek için acele ediyoruz. Bu nedenle, özellikle kârın dalgalanmaya başladığı zaman, insanlar pozisyon kapatmayı en çok istediği zamandır.

Ancak gerçekte, ticaret belirsizliği kucaklamayı gerektirir, kazançlar olduğunda büyük bir trend yakalamaya çalışmak gerekir.

Çünkü ancak bu şekilde, kâr-zarar oranımızı artırma fırsatına sahip olabiliriz ve genel ticaret mantığının pozitif getiri beklentisini gerçekleştirebiliriz.

İyi bir fırsat gördüğünde hemen çekilme düşüncesi, trend piyasasında temel olarak elinde tutamamanın bir yoludur.

4. Sonuç Tercihleri
Biz sonuçlara, sürece göre daha fazla inanmayı tercih ediyoruz. Birçok insan sadece kendi işlemlerinin kâr edip etmediğine bakar; kâr eden işlemleri doğru, zarar eden işlemleri ise yanlış olarak değerlendirir.

Arka plandaki ticaret mantığını hiç umursamıyorlar. Aslında, profesyonel traderler ticaret mantığına daha çok önem verir; mantık doğruysa, tek bir işlem zararda olsa bile doğrudur. Mantık yanlışsa, kâr eden bir işlem de yanlıştır.

Örneğin, direnmek. Birçok insan gerçekten direndikten sonra geri döndü. Sonuç odaklı bir anlayışla, bunun doğru olduğunu düşünecekler ve bir gün geri dönmeyecekleri bir piyasa dalgasıyla götürülecekler.

Hala birçok kişi şans sayesinde kısa vadeli kazançlar elde etti, bu da onların davranış kalıplarını güçlendirdi ve sonunda başarısızlığa yol açtı. İnsanlar sonuçları her zaman sever, özellikle belirsizliğin kol gezdiği vadeli işlem piyasasında.

Bu nedenle, ticaret dünyasında, hava atmanın her zaman bir pazarı vardır. Çünkü para kazananlar gerçekten de güçlüdür, kim para kazanıyorsa o ustadır, bu da çoğu insanın düşünme şeklidir. Sonuçlara bakmaktansa mantığa bakmak daha iyidir, çünkü bu belirsiz ve kaldıraçlı alanda sonuçlar son derece rastgeledir, oysa mantık gerçek bir istikrar taşır.

5. Son dönem tercihleri
Son dönem verilerine veya deneyimlere daha fazla önem vermek. Bu, çok anlaşılır; birçok insan belirli bir ticaret yöntemi kullanıyorsa, son dönem kayıpları olduğunda hemen şöyle der: Piyasa değişti ya da yöntemi işe yaramaz hale geldi.

Örneğin, "Kaplumbağa Ticaret Sistemi"nin kendisi, birçok kişi bu ticaret modelini denemiştir, ancak bu yöntem sürekli zarar etmeye başladığında, bu kişinin çok sayıda insan tarafından bilindiğini ve çoktan geçersiz hale geldiğini söyleyeceklerdir.

Ancak gerçekte, bu yöntemi gerçekten kullanabilenler çok azdır, az bir kısmı gerçekten anladığı için, çoğunluğu ise içindeki ticaret mantığını anlamadıkları için bunu yapmaktadır; kendi yakın tercihlerine uymaktadırlar.

Bir kayıp yaşandığında değişim başlar, bunun büyük bir kısmı insanların son zamanlardaki tercihleri nedeniyle, oysa ki herhangi bir ticaret yöntemi sürekli kâr elde edemez, her ticaret yönteminin kendi dezavantajlı dönemleri vardır, uzun vadeli mantıkla sorunları ele almak doğru bir yaklaşımdır.

Son zamanlarda kim para kazanıyorsa, o güçlüdür, o bir ustadır. Geçtiğimiz yıllarda kazançlar istikrarlıydı, ancak son zamanlarda kaybeden eski ustalar artık işe yaramıyor, bu da dışarıdan bakanların düşünce tarzıdır. Yıldızlar sıkça görülür, ancak uzun ömürlü olanlar azdır; ama birçok kişi bunu böyle düşünmüyor.

6. Trend etkisi ve sürü etkisi
Kıyasla basit, insanlar diğerlerinin bir şeye inandığı için o şeye kapılıp inanacaklardır.
Örneğin, çoğu insan şunu düşünüyor: "Kaplumbağa Ticaret Yöntemi" çoktan geçerliliğini yitirdi. Neden? Çünkü bunu doğrulayan var mı? Hayır, çünkü herkes böyle söylüyor. Ticarette, içgörü çok önemlidir çünkü bu, yatırımcıların yukarıda belirtilen iki durumdan kaçınmalarına yardımcı olabilir.

7. Çapa Etkisi
Psikoloji terimi, insanların birine ya da bir şeye karar verirken, ilk izlenim veya ilk bilgi tarafından yönlendirilmeye eğilimli olduğunu ifade eder; bu, insanların düşüncelerini bir yere sabitleyen, denizin dibine batmış bir çapa gibidir.

Bu tipik örnek sahneye çıkmaktır.

Neden birçok insan fiyatlar düştüğünde ve hesapları zarar ettiğinde kayıtsız kalırken, piyasa maliyetin yakınlarına geri döndüğünde insanlar daha fazla tepki verip kaçmayı tercih ediyor? Zarar korkusu ve belirsizlikten tiksinmenin yanı sıra başka bir sebep daha var: sabitleme etkisi.

Kripto para piyasasında sıkça 50.000 yuan ile milyonlar kazanan ve sonunda 30.000 yuan'a geri dönen hikayelerini duyuyoruz.
O neden geri çekildiğinde belli bir seviyeye ulaştığında karını almaz?

İki faktör olduğuna inanıyorum.
Birincisi: Onun abartılı kazançlar elde edebilmesinin nedeni, geri çekilmeye karşı dayanıklı olabilmesidir.

İkinci nokta, geri çekilme sürecinde o düşündü ki, bir zamanlar bu kadar yüksek kazançlar elde ettim, şimdi pozisyonumu kapatırsam, bu benim olması gereken kârımı kaybetmek olmaz mı?
O, önceki yüksek getirili pozisyonunu bir referans noktası olarak aldı.
Hesap varlıkları sürekli düşerken, sürekli sabitlenirken, sürekli razı olmuyor,
Son olarak, nasıl çıktıysak öyle geri döneceğiz.
Bu sorun ticarette oldukça yaygındır, çözümü de oldukça basittir; makul bir çıkış belirleyin, belirli bir geri çekilmeye katlanın ve geri çekilmenin trend ticaretinin kaçınılmaz bedeli olduğunu anlayın.

Geri çekilmeyi üstlenmeden, trend içinde doğru yönü nasıl alabilirsiniz?

Yukarıdaki fenomenler insan doğasının tipik bir ifadesidir. İyi bir trader'ın hiçbir gizli sırrı yoktur, sadece bu fenomenleri fark etmiş, onlara karşı gelmiş ve çoğu insanın yapmak istemediği veya asla yapamayacağı şeyleri gerçekleştirmiştir.