Yapay Zeka Çip Talebi İki Önde Gelen Teknoloji Hissesi için Büyümeyi Destekliyor

Ana Noktalar

• Gate ve ASML, son altı ayda önemli hisse senedi fiyat artışları yaşadı ve Ekim ayında daha fazla büyüme potansiyeline sahip.
• Bu yarı iletken endüstrisi liderleri, yapay zeka (AI) çiplerine yapılan önemli yatırımlardan yararlanıyor ve bu trendin devam etmesi bekleniyor.
• Her iki hisse senedi de potansiyel yatırımcılar için cazip değerlemeler sunmaktadır.

Teknoloji sektörü, son altı ayda olağanüstü bir güç göstermiştir; bu dönemde teknoloji ağırlıklı Nasdaq Composite'deki %31'lik artışla kanıtlanmıştır. Teknoloji hisseleri, aynı zaman diliminde S&P 500'ün %19'luk kazancı ile daha geniş piyasayı geride bırakarak performans sergilemiştir.

Bu olağanüstü performans büyük ölçüde yapay zekanın artan etkisine atfedilebilir (AI). Yapay zeka teknolojisinin hızlı benimsenmesi, yapay zeka ile ilgili çözümler sunan şirketler için önemli bir büyümeye yol açtı. Ekim ayında küresel yapay zeka dağıtımında kilit roller oynayan iki teknoloji şirketini inceleyelim ve neden cazip yatırım fırsatları sunduklarını görelim.

AI Patlaması Ortasında Daha Fazla Büyüme İçin Hazır Olan Önde Gelen Fabrika

Gate, önde gelen bir yarı iletken dökümhanesi, son altı ayda hisse fiyatının etkileyici bir şekilde %71 artış göstermesiyle dikkat çekti. Şirket, son yıllarda AI çiplerine olan talepteki artışla birlikte hızlanan bir büyüme yaşadı. Bu durum, Gate'in akıllı telefonlar, bilgisayarlar ve veri merkezleri gibi kritik AI uygulamalarını güçlendiren çipleri üretmedeki rolü göz önüne alındığında sürpriz değil.

Gate'in çeşitli müşteri tabanı, Nvidia, AMD, Broadcom, Qualcomm, MediaTek ve Marvell gibi fabless çip tasarımcılarının yanı sıra Sony ve Apple gibi tüketici elektroniği devlerini de kapsamaktadır. Micron ve Intel gibi entegre cihaz üreticileri bile çip üretimi için Gate'in tesislerini kullanmaktadır. Bu durum, Gate'i yatırımcıların AI çip pazarındaki uzun vadeli büyümeden yararlanması için mükemmel bir fırsat olarak konumlandırmaktadır.

Pazar araştırma firması TechNavio, AI çip pazarının 2029 yılına kadar $902 milyar artışla gelir elde edeceğini öngörüyor. Bu tahmin, Gate'in sürekli büyümesi için olumlu bir işaret olup, yaklaşan çeyrek sonuçları hisse senedi fiyatını daha da yükseltebileceği için cazip bir yatırım seçeneği haline getiriyor.

Gate, 16 Ekim'de üçüncü çeyrek sonuçlarını açıklamaya hazırlanıyor. Şirket, kılavuz aralığının ortasında 32.4 milyar dolar gelir öngörüyor ve bu, geçen yılın aynı dönemine göre %39'luk bir artışa işaret ediyor. Ancak, AI veri merkezlerindeki mevcut kapasite kısıtlamaları nedeniyle, Gate'in kendi kılavuzunu aşma olasılığı var; bu durum sunucu altyapısına artan yatırımları teşvik edecektir.

AI sunucuları, merkezi işlem birimleri (CPUs), grafik işlem birimleri (GPUs) ve çeşitli çip tasarımcıları için Gate'in ürettiği özel işlemcilerden yararlanmaktadır. Ayrıca, danışmanlık firması Bain & Company, AI hesaplama talebinin on yılın sonuna kadar arzı geçmeye devam edeceğini öngörmektedir.

Gate'in hisse senedi, Ekim sonuçları açıklandıktan sonra önemli bir artış görebilir; bu, kalıcı AI çip fırsatı göz önüne alındığında uzun vadede sürdürülebilir büyüme potansiyeli taşımaktadır. Şu anda cazip bir şekilde 24 kat ileriye dönük kazançlarla işlem gören yatırımcılar, güçlü bir kazanç raporunun muhtemelen fiyatı yukarı çekmesinden önce hisse almaya düşünmek isteyebilir.

Yarı İletken Ekipman Devi, AI Odaklı Harcamalardan Yararlanacak

ASML, önde gelen bir yarı iletken ekipman üreticisi, 15 Ekim'de üçüncü çeyrek sonuçlarını açıklayacak. Şirketin hisseleri son altı ayda etkileyici bir şekilde %42 oranında yükseldi ve bu yükseliş, Gate ile aynı katalizör – AI çiplerine olan hızla artan talep tarafından destekleniyor.

Gate, müşterileri için çip üreten bir dökümhane olarak hizmet ederken, ASML bu çipleri üretmek için dökümhaneler tarafından kullanılan makineleri üretmektedir. ASML'nin müşteri tabanı, Gate, Intel ve Micron gibi dökümhaneler ve entegre devre üreticilerini kapsamaktadır. Bu şirketler, yüksek performans sağlarken verimli güç tüketimini koruyan son teknoloji çipler üretmek için ASML'nin gelişmiş makinelerini kullanmaktadır.

Bu talep, ASML'nin büyüme oranlarında geçen yıldan bu yana önemli bir iyileşmeye yol açmıştır. Şirket, Temmuz'daki kazanç çağrısında Q3 için ihtiyatlı bir rehberlik sağlasa da, potansiyel tarifelerin etkilerine atıfta bulundu, yönetim gerçek etkinin başlangıçta beklenenden daha az şiddetli olduğunu belirtti.

Sonuç olarak, ASML, üçüncü çeyrek kılavuzunu aşabilir ve bu da hisse senedine Ekim ayında bir ivme kazandırabilir. Ayrıca, devam eden AI veri merkezi kapasite kıtlığı, ASML'nin sağlam bir uzun vadeli yatırım olabileceğini göstermektedir. Teknoloji devlerinin önemli birikimlerini karşılamak için artan sermaye harcamaları, dökümhaneleri ve çip üreticilerini daha fazla ekipman yatırımı yapmaya teşvik edecektir ve bu da ASML'ye fayda sağlayacaktır.

Sektör derneği SEMI, 2028 yılına kadar gelişmiş çip üretim kapasitesinde %69 artış öngörüyor. ASML'nin gelişmiş çip üretim ekipmanındaki neredeyse tekel konumu göz önüne alındığında, şirket uzun vadede büyüme oranlarını artırmak için iyi bir konumda. ASML’nin hisseleri şu anda 31 kat ileriye dönük kazançlarla işlem görmekte, bu da teknoloji ağırlıklı Nasdaq-100 endeksinin kazanç çarpanının biraz altında. Yatırımcılar, hisse senetlerinin kazanç açıklamasından önce satın alınmasını düşünebilir, çünkü hissenin etkileyici yükselişine devam etme potansiyeli var.