Parabolik SAR Göstergesi Hakkında Kısa Bir İnceleme

Parabolik SAR nedir?

Parabolik Duraklama ve Tersine Dönüş (SAR) göstergesi, teknik analist J. Welles Wilder Jr. tarafından 1970'lerin sonlarında geliştirilmiştir. Bu gösterge, "Yeni Teknik Ticaret Sistemleri Kavramları" adlı kitabında, (RSI) gibi diğer popüler göstergelerle birlikte tanıtılmıştır.

Wilder başlangıçta bu yaklaşımı Parabolik Zaman/Fiyat Sistemi olarak adlandırdı ve SAR konsepti şu şekilde tanımlandı:

SAR "dur ve dön" anlamına gelir. Bu, uzun pozisyonun kapandığı ve kısa pozisyonun açıldığı, ya da tersinin gerçekleştiği andır.

- Wilder, J. W. Jr. (1978). Yeni Teknik Ticaret Sistemleri (s. 8).

Bugün bu sistem genellikle Parabolic SAR göstergesi olarak adlandırılmakta olup, piyasa trendlerini ve potansiyel dönüş noktalarını belirlemek için bir araç olarak kullanılmaktadır. Wilder birçok teknik analiz göstergesini manuel olarak geliştirmiş olsa da, şu anda bunlar çoğu dijital ticaret platformuna ve grafik oluşturma yazılımlarına entegre edilmiştir. Böylece bu yöntemler artık manuel hesaplamalar gerektirmemekte ve oldukça basit bir şekilde kullanılabilmektedir.

Bu nasıl çalışır?

Parabolic SAR göstergesi, piyasa fiyatının üstünde veya altında yer alan küçük noktalardan oluşur. Noktaların birleştirilmesi bir parabol oluşturur, ancak her nokta ayrı bir SAR değerini temsil eder.

Genel olarak, noktalar yükseliş trendi sırasında fiyatın altında ve düşüş trendi sırasında üstünde yer alır. Ayrıca, piyasa yatay bir aralıkta hareket ettiğinde konsolidasyon dönemlerinde de oluşurlar. Ancak bu durumda noktalar bir taraftan diğer tarafa daha sık değişecektir. Diğer bir deyişle, Parabolic SAR göstergesi eğilim göstermeyen piyasalarda daha az etkilidir.

Avantajlar

Parabolik SAR, piyasa trendlerinin yönü ve süresi hakkında bilgi verebilir, ayrıca potansiyel dönüş noktalarını da gösterebilir. Bu nedenle, yatırımcıların pozisyonlara giriş ve çıkış için kârlı fırsatlar bulma şanslarını artırabilir.

Bazı traderlar, stop-loss seviyelerini dinamik olarak belirlemek için Parabolic SAR göstergesini kullanır, böylece stopları piyasa trendiyle birlikte hareket eder. Bu yöntem genellikle trailing stop olarak adlandırılır.

Esasen, bu, traderların zaten elde edilen karı sabitlemesine olanak tanır, çünkü pozisyonları trend ters döner dönmez kapanır. Bazı durumlarda, bu ayrıca traderların karlı pozisyonları erken kapatmalarını veya bir işlemi çok erken başlatmalarını önlemeye yardımcı olabilir.

Sınırlamalar

Daha önce belirtildiği gibi, Parabolic SAR özellikle trendli piyasalarda faydalıdır, ancak konsolidasyon dönemlerinde daha az etkilidir. Belirgin bir trendin yokluğunda, gösterge daha yüksek bir olasılıkla yanlış sinyaller üretecektir, bu da önemli kayıplara yol açabilir.

Dalgalı piyasa ( yukarı ve aşağı çok hızlı hareket ederken ) yanıltıcı sinyaller verebilir. Bu nedenle, Parabolik SAR göstergesi, fiyatların daha yumuşak değiştiği zamanlarda en etkili şekilde çalışır.

Bir diğer dikkat edilmesi gereken nokta, manuel olarak ayarlanabilen göstergenin hassasiyetidir. Hassasiyet ne kadar yüksekse, yanlış sinyal alma olasılığı o kadar yüksektir.

Bazı durumlarda, yanlış sinyaller, traderları kazançlı pozisyonları erken kapatmaya, hâlâ büyüme potansiyeli olan varlıkları satmaya yönlendirebilir. Daha da kötü olanı, yanlış kırılmalar, yatırımcılarda yersiz bir iyimserlik duygusu yaratabilir ve onları çok erken alım yapmaya teşvik edebilir.

Sonunda, gösterge işlem hacmini dikkate almadığı için trendin gücü hakkında çok fazla bilgi vermez. Piyasa önemli hareketler yaşadığında, her bir nokta arasındaki mesafe artar, ancak bu güçlü bir trendin işareti olarak algılanmamalıdır.

Tüccarların ve yatırımcıların sahip olduğu bilgi miktarından bağımsız olarak, finansal piyasalarda riskler her zaman mevcut olacaktır. Ancak, bunların birçoğu Parabolik SAR'ı diğer stratejiler veya göstergelerle birleştirerek riskleri minimize etmeye ve sınırlamaları telafi etmeye çalışmaktadır.

Wilder, trendlerin gücünü değerlendirmek için Parabolic SAR ile birlikte Ortalama Yön İndeksi'ni kullanmayı önerdi. Ayrıca, pozisyona girmeden önce analize hareketli ortalamalar veya RSI göstergesi de dahil edilebilir.

Parabolik SAR Hesaplaması

Günümüzde bilgisayar programları hesaplamaları otomatik olarak gerçekleştiriyor. Ancak ilgi duyanlar için bu bölümde Parabolic SAR hesaplamasının kısa bir açıklaması verilmektedir.

SAR noktaları mevcut piyasa verilerine dayanarak hesaplanır. Bu nedenle, bugünün SAR'ını hesaplamak için dünün SAR'ını, yarının değerini hesaplamak için ise bugünün SAR'ını kullanıyoruz.

Yükselen trend sırasında SAR değeri önceki maksimumlara dayanarak hesaplanır. Düşen trend sırasında ise önceki minimumlar dikkate alınır. Wilder, trendin en yüksek ve en düşük noktalarını ekstrem noktalar (EP) olarak adlandırıyordu. Ancak denklem, yükselen ve düşen trendler için aynı değildir.

Yükselen trend için: SAR = önceki SAR + AF x (önceki EP – önceki SAR)

Aşağı yönlü trend için: SAR = önceki SAR – AF x (önceki SAR – önceki EP)

AF, hızlandırma faktörünü ifade eder. 0,02 ile başlar ve fiyat her yeni zirveye ulaştığında ( yükselen trendde ) veya yeni bir dibe ulaştığında ( düşen trendde ) her seferinde 0,02 artar. Ancak 0,20 sınırına ulaşıldığında, bu değer işlem süresince ( trend tersine dönene kadar ) korunur.

Pratikte bazı analistler, göstergenin hassasiyetini değiştirmek için AF'yi manuel olarak ayarlamaktadır. AF'nin 0,2'nin üzerinde bir değeri, daha fazla dönüş sinyali ( için arttırılmış hassasiyete yol açacaktır ). AF'nin 0,2'nin altında olması ise ters bir etki yaratır. Ancak, Wilder kitabında 0,02'lik bir artışın genel olarak en iyi şekilde çalıştığını belirtmiştir.

Hesaplama oldukça basit olsa da, bazı tüccarlar Wilder'dan, denklemin önceki değerlere ihtiyaç duyduğunu dikkate alarak ilk SAR'ın nasıl hesaplanacağını sormuşlardır. Ona göre, ilk SAR, piyasa trendinin dönüşünden önceki son EP'ye dayanarak hesaplanabilir.

Wilder, yatırımcılara grafiklerine geri dönmelerini ve belirgin bir dönüş bulmalarını, ardından bu EP değerini ilk SAR değeri olarak kullanmalarını önerdi. Son piyasa fiyatlarına ulaşılana kadar bir sonraki SAR hesaplanabilir.

Örneğin, eğer piyasa yükseliş eğilimindeyse, bir trader birkaç gün veya hafta geri dönebilir ve önceki düzeltmeyi bulana kadar devam eder. Ardından, bu düzeltme için (EP) yerel dip bulunur ve bu, bir sonraki yükseliş trendi için ilk SAR olarak kullanılabilir.

Son düşünceler

Parabolik SAR'nın 1970'lerde geliştirilmesine rağmen, hala yaygın olarak kullanıldığına dikkat çekmek önemlidir. Yatırımcılar, bunu döviz, emtia, hisse senetleri ve kripto para piyasaları dahil olmak üzere birçok modern yatırım aracına uygulayabilirler.

Ancak hiçbir piyasa analiz aracı %100 doğruluk garantisi veremez. Bu nedenle, Parabolic SAR veya başka bir stratejiyi kullanmadan önce, yatırımcıların finansal piyasalarda ve teknik analizde iyi bir anlayışa sahip olduklarından emin olmaları gerekir. Ayrıca, kaçınılmaz riskleri azaltmak için güvenilir ticaret ve risk yönetimi stratejilerine sahip olmaları da önemlidir.