วิกฤตเพดานหนี้ของสหรัฐคาดว่าจะถูกยกเลิก และตลาดเชื่อว่าจะมีการพิมพ์เงินจำนวนมากขึ้นเพื่อชำระหนี้ ซึ่งในที่สุดจะนำไปสู่การไหลเข้าของเงินทุนเข้าสู่สินทรัพย์ crypto ที่มีความเสี่ยงมากขึ้น

เขียนโดย: โจนัส

ก. มุมมองตลาด

1. สภาพคล่องของมาโคร

สภาพคล่องทางการเงินดีขึ้น ตลาดคาดว่าอัตราดอกเบี้ยที่สูงจะยังคงอยู่หลังเดือนมิถุนายน ในอดีต ระยะเวลาเฉลี่ยระหว่างการลดอัตราดอกเบี้ยและการไม่ขึ้นอัตราดอกเบี้ยคือ 6 เดือน ดัชนีเงินดอลลาร์สหรัฐดีดตัวขึ้นสู่ระดับสูงสุดในรอบ 7 สัปดาห์ แต่ไม่ได้เปลี่ยนแนวโน้มขาลง หุ้นสหรัฐเพิ่มขึ้นและรายงานไตรมาสแรกโดยรวมดีกว่าที่คาดไว้ วิกฤตเพดานหนี้ของสหรัฐคาดว่าจะถูกยกเลิก และตลาดเชื่อว่าจะมีการพิมพ์เงินจำนวนมากขึ้นเพื่อชำระหนี้ ซึ่งจะนำไปสู่การไหลเข้าของเงินทุนไปยังสินทรัพย์ที่เข้ารหัสที่มีความเสี่ยงมากขึ้น

ประการที่สอง สถานการณ์ตลาดทั้งหมด

ผู้ชนะ 100 อันดับแรกตามมูลค่าตลาด:

ตลาดผันผวนในกรอบแคบในสัปดาห์นี้ altcoins จำนวนมากมีแนวโน้มที่จะดีดตัวขึ้น โดยเฉพาะราคา BTC ในปัจจุบันค่อนข้างคงที่ และ meme hotspot ค่อยๆ ลดลง ดังนั้นเงินทุนจึงค่อยๆ เปลี่ยนไปใช้ altcoins ฮอตสปอตของตลาดส่วนใหญ่หมุนรอบระบบนิเวศ BTC สภาพคล่อง และแนวคิดของฮ่องกง

1. LDO: ตลาดสุนัขท้องถิ่นในห่วงโซ่ได้เพิ่มอัตราผลตอบแทนจากคำมั่นสัญญา ETH อุปทานของคำมั่นสัญญา ETH ขาดตลาดและการตรวจสอบโหนดต้องรอเป็นเวลาหนึ่งเดือน ส่วนแบ่งการตลาดปัจจุบันของ LDO คือ 86%, RPL คือ 8% และ FXS คือ 2% เปิดตัวเวอร์ชั่น v2 ใหม่ พร้อมเสนอปรับโมเดลเศรษฐกิจสู่โมเดลรับจำนำ
2. LTC: จะลดลงครึ่งหนึ่งในวันที่ 3 สิงหาคม ในอดีต LTC ได้เห็นการเพิ่มขึ้นที่ดีประมาณ 50 วันก่อนการลดลงครึ่งหนึ่ง
3. CFX: ชิปโทรศัพท์มือถือที่ออกโดยความร่วมมือกับ China Telecom ในวันที่ 1 มิถุนายน ตลาดคาดว่าฮ่องกงจะออกนโยบายการเข้ารหัสในเชิงบวก
4. OP: Bedrock จะได้รับการอัปเกรดในวันที่ 6 มิถุนายน และค่าน้ำมันจะลดลง 50% WorldCoin สร้างขึ้นบน OP และปัจจุบันมีผู้ใช้ที่ลงทะเบียนแล้วกว่า 1.3 ล้านคน ดังนั้นมันอาจจะดีสำหรับ OP หาก WorldCoin ประสบความสำเร็จ

3. ตลาด BTC

1) ข้อมูลบนห่วงโซ่

ปริมาณธุรกรรม BTC พุ่งสูงสุดเป็นประวัติการณ์ ในขณะที่นักลงทุนเริ่มพิจารณาเรื่องราวการลดลงครึ่งหนึ่ง ความแข็งแกร่งของ BTC ก็เช่นกัน ค่าธรรมเนียมการขุดพุ่งสูงถึง 18 ล้านดอลลาร์ต่อวันเนื่องจากกิจกรรมบนเครือข่ายที่เกี่ยวข้องกับ BRC-20 ในขณะที่กิจกรรมการทำธุรกรรมกำลังเฟื่องฟู จำนวนที่อยู่ที่ใช้งานอยู่ลดลงสู่ระดับต่ำสุดที่ 570,000 ต่อวัน BTC ซึ่งคิดเป็น 68% ของยอดหมุนเวียนทั้งหมด ไม่มีการเปลี่ยนมือในหนึ่งปี และยอดหมุนเวียนทั้งหมดก็ค่อยๆ ลดลง

เงินในสถานที่กำลังหลบหนีในอัตราเร่ง มูลค่าตลาดของ Stablecoin หลักทั้งสี่ยังคงลดลง การเติบโตที่ช้าของกองทุนมีแนวโน้มที่จะนำไปสู่การลดลงของกำลังซื้ออย่างต่อเนื่อง ทำให้ยากที่ตลาดจะขึ้นอย่างรวดเร็ว

ตัวบ่งชี้แนวโน้มระยะยาว MVRV-ZScore ขึ้นอยู่กับต้นทุนตลาดรวมและสะท้อนความสามารถในการทำกำไรโดยรวมของตลาด เมื่อดัชนีมากกว่า 6 จะเป็นช่วงบน เมื่อดัชนีน้อยกว่า 2 จะเป็นช่วงล่างสุด MVRV ลดลงต่ำกว่าคีย์ระดับ 1 และโดยทั่วไปผู้ถือจะเป็นสีแดง ตัวบ่งชี้ปัจจุบันคือ 0.54 กำลังเข้าสู่ระยะการกู้คืน

2) ราคาซื้อขายล่วงหน้า

อัตราการระดมทุนของฟิวเจอร์ส: อัตรานี้เป็นกลางในสัปดาห์นี้ และความเชื่อมั่นของตลาดมีเสถียรภาพ อัตราค่าธรรมเนียมอยู่ที่ 0.05-0.1% พร้อมเลเวอเรจที่ยาวมากขึ้น ซึ่งเป็นจุดสูงสุดในระยะสั้นของตลาด อัตราค่าธรรมเนียม -0.1-0% พร้อมเลเวอเรจที่สั้นกว่า คือจุดต่ำสุดในระยะสั้นของตลาด

ดอกเบี้ยเปิดของฟิวเจอร์ส: ดอกเบี้ยเปิดทั้งหมดในสัปดาห์นี้ทรงตัว และกองทุนหลักเริ่มเข้าสู่โหมดรอดู

อัตราส่วนระยะยาวและระยะสั้นของฟิวเจอร์ส: 1.3 ความเชื่อมั่นของตลาดเป็นกลาง ความเชื่อมั่นของนักลงทุนรายย่อยส่วนใหญ่เป็นตัวบ่งชี้เชิงลบ ต่ำกว่า 0.7 หมายถึงตื่นตระหนกมากกว่า และสูงกว่า 2.0 หมายถึงโลภมาก ข้อมูลอัตราส่วน long-short มีความผันผวนอย่างมาก และนัยสำคัญอ้างอิงจะลดลง

3) ตลาดสปอต

BTC ยังไม่หลุดจากแนวโน้มขาขึ้นของปีนี้ในสัปดาห์นี้ ความผันผวนของตลาดได้ลดลงอย่างมากในช่วงสองเดือนที่ผ่านมา และอยู่ในช่วงช็อกชั่วคราวเพื่อรอการชี้แจงข้อมูลของตลาด เมื่อสภาพคล่องลดน้อยลง ราคาอาจเคลื่อนไหวอย่างรุนแรงในทิศทางใดทิศทางหนึ่ง อาจเป็นในอีกไม่กี่วันหรือสัปดาห์ข้างหน้า

ข. ข้อมูลตลาด

1. จำนวนการล็อกทั้งหมดของเชนสาธารณะ

2. อัตราส่วน TVL ของแต่ละเชนสาธารณะ

TVL รวมเพิ่มขึ้นเล็กน้อยในสัปดาห์นี้ที่ 0.33b เมื่อสิ้นสุดสัปดาห์ที่ลดลงด้วยการเพิ่มขึ้น 0.7% สัดส่วนของห่วงโซ่ ETH ลดลงเล็กน้อยในช่วงสัปดาห์ที่ผ่านมา โดยลดลง 0.5% ในสัปดาห์นี้เป็น 57.66%

เมื่อพิจารณาจากข้อมูลในช่วงเจ็ดวันที่ผ่านมา Arbitrum ยังคงเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง 0.75% ในห่วงโซ่สาธารณะหลักของเครือข่าย Ethereum ระดับสอง และ L2 ยอดนิยมอื่น ๆ กำลังสิ้นสุดการลดลงอย่างต่อเนื่องสามสัปดาห์ ในหมู่พวกเขา การมองโลกในแง่ดีเพิ่มขึ้นโดย 1.49% ในสัปดาห์นี้ รูปหลายเหลี่ยมเพิ่มขึ้น 2.03% มีเพียง Avalanche เท่านั้นที่ลดลงอย่างต่อเนื่อง 0.11%

3. จำนวนการล็อคของแต่ละโปรโตคอลลูกโซ่

1) จำนวนล็อคอัพ ETH

2) จำนวนล็อคอัพ BSC

3) จำนวนการล็อก Tron

4) จำนวนการล็อคถล่ม

5) จำนวนการล็อครูปหลายเหลี่ยม

6) จำนวนการล็อกโดยอนุญาโตตุลาการ

7) จำนวนการล็อคค่า Optimism

4. ประวัติค่าธรรมเนียม ETH Gas

ค่าธรรมเนียมการโอนออนไลน์ปัจจุบันอยู่ที่ประมาณ 1.41 ดอลลาร์ ซึ่งย้อนกลับไปที่ระดับก๊าซเมื่อสองสัปดาห์ที่แล้ว ซึ่งลดลง 71% เมื่อเทียบกับช่วงเวลาเดียวกันของสัปดาห์ที่แล้ว ในช่วงสองสัปดาห์ที่ผ่านมา มีจุดร้อนในระยะสั้น ตลาดผันผวนอย่างต่อเนื่อง และก๊าซมีความผันผวนอย่างมาก ค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรม Uniswap ประมาณ $12.75 และค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรม Opensea ประมาณ $4.95 จากมุมมองของการใช้ก๊าซ Uniswap ครองตำแหน่งสูงสุด

5. การเปลี่ยนแปลงข้อมูลตลาด NFT

1) ดัชนี NFT-500

2) สภาวะตลาด NFT

3) ส่วนแบ่งตลาด NFT

4) การวิเคราะห์ผู้ซื้อ NFT

เมื่อพิจารณาจากปริมาณรวมของตลาดแล้ว สัปดาห์นี้ยังคงมีแนวโน้มลดลง ตามส่วนแบ่งการตลาดของ NFT ความเบลอครองประมาณ 61.7% ลดลง 7.7% เมื่อเทียบกับสัปดาห์ที่แล้ว Opensea คิดเป็นประมาณ 23.1% เพิ่มขึ้น ~1.1% เมื่อเทียบกับสัปดาห์ที่แล้ว

จากการวิเคราะห์สถานการณ์ของผู้ซื้อ NFT จำนวนผู้ซื้อได้ผันผวนในช่วงล่างสุดและลดลงอย่างต่อเนื่องในสัปดาห์นี้ โดยเฉพาะการลดลงของผู้ซื้อที่กลับมาซึ่งกลับมาที่จุดต่ำสุดของเดือนที่แล้ว

จากภาพรวมของตลาด NFT โดยทั่วไปแล้วราคาพื้น NFT ของ blue-chip บางตัวจะสูงขึ้นในสัปดาห์นี้ โดย Azuki เพิ่มขึ้น 3.09%, MAYC เพิ่มขึ้น 3.72% และ BAYC เพิ่มขึ้น 12% ในหมู่พวกเขา Milady เพิ่มขึ้น 2.87%

6. สถานการณ์ทางการเงินล่าสุดของโครงการ