Риски Биткойна обрушиваются, поскольку Бычий рынок стремится к прорыву на уровне $116,000

Недавний рост Биткойна вызвал возобновленные дебаты среди трейдеров и аналитиков о устойчивости текущего бычьего рынка. Поскольку BTC постепенно восстанавливается от своих недавних минимумов, рынок сталкивается с критическими уровнями и неопределенными макроэкономическими факторами, включая возможные изменения в политике выпуска США и динамику инфляции. Эта неделя может оказаться решающей для определения того, сможет ли криптовалютный рынок сохранить свое восстановление или столкнется с более глубокими коррекциями на фоне высокой волатильности.

Биткойн восстанавливается до $116,000 после крупнейшего ликвидного уничтожения в истории криптовалют.

Участники рынка разделены во мнении, означает ли текущий рост завершение коррекции или начало новой бычьей фазы.

Данные on-chain показывают рекордно низкие ставки финансирования и массовые ликвидации, предупреждая о потенциальной нестабильности впереди.

Предстоящие экономические данные США и речь председателя ФРС Пауэлла повлияют на направление крипто- и традиционных рынков.

Наратив об обесценивании валюты усиливается, поскольку золото достигает новых максимумов, поддерживая «торговлю обесцениванием» в крипто.

«Игра окончена» для Биткойна, криптовалюты восстанавливаются

Биткойн вернулся к $116,000, чтобы начать неделю, соответствуя прогнозам волатильности недельного закрытия. Это означает рост на 5.7% по сравнению с пятничными минимумами в $109,700 после исторического ликвидного уничтожения, подтверждают данные Cointelegraph Markets Pro и TradingView.

Причиной такого резкого движения стало одно заявление о тарифах в торговой войне США и Китая, которое вызвало беспрецедентную панику на рынках. Акции и золото также первоначально упали, но золото быстро восстановило позиции, поднимаясь до новых исторических максимумов в $4,078 за унцию.

Согласно The Kobeissi Letter, "Это фактически стерло 50% снижения, наблюдаемого в конце прошлой недели. Теперь мы ждем дальнейших указаний от администрации Трампа."

Крипто общий рыночный капитал 30-минутный график. Источник: Адам Кобейси/X

После хаоса в пятницу, криптовалютные рынки добавили более полумиллиарда долларов к своей общей капитализации. Хотя некоторые трейдеры ожидали быстрого шорт-сквиза, соучредитель Адам Кобейси сказал, что ралли сигнализирует о "конце игры" для медвежьих трейдеров, подчеркивая стремительный перенос богатства внутри крипто.

Тем временем бывший президент США Дональд Трамп на Truth Social успокоил, написав: "Не беспокойтесь о Китае, все будет хорошо", что способствовало позитивному сдвигу в настроениях.

Источник: Дональд Трамп/Truth Social

Рынок остается волатильным, при этом крипто-количественный аналитик Фрэнк А. Феттер отмечает, что подразумеваемая волатильность достигла уровней, не наблюдавшихся с апреля, что отражает увеличенные ожидания значительных колебаний цен. Эта повышенная неопределенность вызывает сомнения в том, последует ли Биткойн за своим типичным позднеосенним пиком, что вызывает опасения среди трейдеров о потенциальной возможности продолжительной коррекции.

Данные подразумеваемой волатильности Биткойна. Источник: @FrankAFetter/X

Биткойн бычий рынок зависит от ключевой трендовой линии

Анализ графиков на этой неделе показывает разделённый взгляд среди трейдеров. В то время как некоторые считают, что недавний отскок означает конец коррекции, другие остаются осторожными по поводу возможных дальнейших падений. Трейдер Роман подчеркнул, что недавнее падение отскочило от долгосрочной поддержки восходящего тренда с августа 2024 года на уровне около $40,000, но предупредил о возможном повторном тестировании $108,000, если медвежий импульс сохранится.

BTC/USD недельный график. Источник: Roman/X

Роман предупредил, что прорыв ниже этой диагональной трендовой линии подтвердит новый макро-низкий тренд, сигнализируя о медвежьем рынке. Напротив, трейдер Skew отметил, что вход крупных институциональных игроков на уровне $115,000 создает некоторый оптимизм, при условии, что ключевые уровни поддержки сохраняются — в частности, $112,000 на дневном графике, а $120,000 остается вызовом для быков.

Другие технические трейдеры указали на зоны ликвидности в книге заказов, подчеркивая важность соблюдения горячих точек ликвидации — уровней, на которых значительный открытый интерес может вызвать волатильные колебания цен.

BTC/USD график за одну неделю. Источник: SuperBro/X

Аналитик: “Будьте осторожны” после ликвидности криптовалюты

Недавняя ликвидная каскадная ситуация — отмеченная рекордными ликвидациями и маржинальными вызовами — сбросила структуру крипторынка. Данные от Glassnode указывают на то, что ставки финансирования на деривативных биржах достигли своих наименьших уровней с 2022 года, что свидетельствует о значительной фазе дедолларизации.

“Ставки финансирования на крипторынке упали до самых низких уровней с момента глубин медвежьего рынка 2022 года. Это одно из самых серьезных сбросов плеча в истории криптовалюты,”

Крипто ставка финансирования. Источник: Glassnode/X

Кроме того, открытые интересы на крупнейших биржах снизились более чем на $20 миллиард с пятницы по воскресенье, прежде чем немного восстановиться. Рафаэль Шультце-Крафт из Glassnode подчеркнул, что крупнейшее уничтожение открытого интереса в истории криптовалюты происходит в данный момент — более $10 миллиард только для Биткойна — подчеркивая повышенные риски и необходимость осторожности среди трейдеров.

Открытый интерес по фьючерсам на Биткойн. Источник: CoinGlass

Кроме того, чистые короткие позиции среди крупных трейдеров значительно возросли с 6 октября, подчеркивая осторожную позицию на фоне волатильного и непредсказуемого рынка.

«Хотя уровни восстановились, трейдерам следует оставаться осторожными,»

Биткойн длинная/короткая позиция. Источник: Рафаэль Шульце-Крафт/X

Недостаток данных сосредоточивает внимание на Пауэлле из ФРС

Из-за продолжающейся приостановки работы правительства ключевые экономические данные США, включая показатели инфляции и индекс цен производителей, могут быть задержаны. Эта неопределенность смещает внимание на предстоящее выступление председателя Федеральной резервной системы Джерома Пауэлла, где инвесторы будут тщательно анализировать его высказывания в поисках подсказок о будущей политике процентных ставок.

Рынки в значительной степени ожидают, что ФРС снизит ставки на 0,25% на встрече 29 октября, но внутри центрального банка продолжаются споры о времени и необходимости дальнейшего смягчения. Комментарии Пауэлла могут стать решающим фактором в направлении крипторынков, особенно учитывая чувствительный макроэкономический фон.

Вероятности целевой ставки ФРС на встрече 29 октября. Источник: CME Group

Аналитик по торговле Mosaic Asset отмечает, что "глубокие разногласия" среди чиновников ФРС по поводу снижения ставок отражают продолжающуюся неопределенность, особенно поскольку данные по рынку труда остаются значительной проблемой — той, которую ФРС придает первостепенное значение в своем процессе принятия решений.

Как сообщалось ранее, макроэкономический прогноз и время изменений политики ФРС, как ожидается, будут сильно влиять как на традиционные, так и на крипторынки в ближайшие недели.

Все на борту поезда "торговля девальвацией"

Несмотря на недавние потрясения, более широкая макроэкономическая обстановка указывает на то, что отказ от доминирования доллара США и опасения по поводу девальвации валюты могут усилить аргументы в пользу Биткойна и других криптовалют. Продолжающаяся "торговля девальвацией" — ставка на девальвацию валюты, вызванная экспансионистской политикой выпуска — продолжает привлекать инвесторов, ищущих убежище в активах, менее уязвимых к инфляции.

Данные от Mosaic подчеркивают, что Биткойн возглавил ралли среди криптовалют, достигнув отметки в $125,000, что сопоставимо с новыми рекордами золота в этот период. Оба актива рассматриваются как хедж против политики выпуска, с растущим мировым денежным предложением и увеличением государственного долга, подогревающим страхи по поводу инфляции.

Наблюдатели за рынком предупреждают, что инфляция может ускориться, если девальвация валюты сохранится, при этом недавние данные ФРС намекают на инфляционные давления впереди. Индикатор "цены, уплаченные", ключевой показатель в оценке предстоящих инфляционных тенденций, увеличился, сигнализируя о потенциальных макроэкономических изменениях, которые могут дополнительно поддержать рискованные активы.

Макроэкономическое поведение рынка в этом году, exemplified by историческим ответом США и Китая на торговлю, показывает новый уровень реактивности рынка — что подчеркивается рекордными волнами ликвидации и увеличенным плечом. Трейдерам рекомендуется оставаться осторожными в этих волатильных условиях, так как макроэкономические события могут непредсказуемым образом формировать крипто-ландшафт.

Эта статья предназначена только для информационных целей и не является финансовым советом. Читатели должны провести собственное исследование перед принятием торговых или инвестиционных решений.

Эта статья была изначально опубликована под заголовком «Риски Биткойна: коллапс на фоне бычьего рынка, стремящегося к пробитию уровня $116,000» на Crypto Breaking News – вашем надежном источнике новостей о криптовалюте, новостей о Биткойне и обновлений в области блокчейна.