Le Bitcoin, de baissier à haussier à court terme, l'histoire se répétera-t-elle ? Analyse spéciale invitée

Odaily analyste technique invité Conaldo, Master en Statistique Financière de l’Université Columbia aux États-Unis, spécialisé dans le trading quantitatif des actions américaines depuis ses études universitaires, s’étendant progressivement aux actifs numériques comme le bitcoin. Il a construit un système de modèles de trading quantitatif et de cadre de contrôle des risques dans la pratique. Doté d’une perspicacité data aiguë sur les fluctuations du marché, il s’engage à approfondir continuellement son expertise dans le trading professionnel en poursuivant des rendements stables. Chaque semaine, il approfondira les évolutions techniques, macroéconomiques et des flux de capital du BTC, examinera et montrera les stratégies opérationnelles réelles, et anoncera les événements majeurs méritant l’attention proche pour référence.

Résumé essentiel du rapport d’échange hebdomadaire :

• Exécution stratégique (court terme) : L’exécution de la semaine dernière a suivi strictement la stratégie prédéfinie, complétant une opération de court terme (1x levier), réalisant un rendement de -1.07%. (Voir figure un)

• Validation des points de vue essentiels (court terme) : Les points de vue essentiels proposés la semaine dernière se sont avérés précis sur le marché. Au cours de la semaine écoulée, le prix des pièces a cassé l’important zone de résistance 94 500～95 000 dollars, confirmant actuellement sa validité. Le prix des pièces a atteint un sommet de 97 963 dollars, ne différant que de moins de 0,5% de la limite inférieure de la zone de résistance donnée de 97 500 dollars, validant à nouveau notre capacité de jugement sur les niveaux clés.

• Jugement du marché des prochaines semaines : Le bitcoin doit-il ouvrir une transition d’un marché baissier à un marché haussier ? Le marché actuel est-il un rebond ou un renversement ? La moyenne mobile de 21 semaines pourrait devenir le point d’équidistance haussier/baissier du marché dans les semaines à venir. (Explication détaillée voir figure quatre)

Ci-dessous se fera un examen détaillé des prévisions de marché, de l’exécution stratégique et du processus de trading spécifique.

1. Examen du marché du bitcoin la semaine dernière :(01.12～01.18)

1、 Examen de l’opération de court terme de la semaine dernière : Comme présenté dans (figure un)

Nous avons complété une opération de court terme en restant strictement fidèles aux signaux émis par notre modèle propriétaire de trading de spread et notre modèle de momentum quantitatif, combinés à notre jugement des tendances du marché. Ce trade a enregistré une perte de 1.07%.

Les relevés détaillés des échanges et l’examen approfondi sont les suivants :

Graphique en bougie Bitcoin 30 minutes :(Modèle de momentum quantitatif + Modèle de trading de spread)

Figure un

①、 Résumé détaillé des échanges :(Sans effet de levier)

②、 Examen détaillé du trading de court terme :

• Premier trade(Perte de 1.07%) : Cette opération a exécuté la Stratégie A (vente à découvert en cas de résistance) : lorsque le prix des pièces remontait à la zone de résistance clé 94 500～95 000 dollars, présentant un signal d’obstacle, tandis que le modèle de trading de spread a simultanément déclenché un signal de sommet (point vert), formant une double confirmation. Nous avons donc établi une position courte de 30% à 95 460 dollars comme prévu ; cependant, l’évolution du marché s’est écartée des attentes et a plutôt obtenu un soutien près de 94 500 dollars avant de passer à la hausse. Quand le modèle de momentum quantitatif et le modèle de trading de spread ont à nouveau déclenché les signaux de fond, nous avons immédiatement quitté notre position avec un stop loss à 96 493 dollars. Bien que ce trade ait enregistré une perte, nous avons strictement respecté la discipline opérationnelle « dès que le signal se déclenche, on traite ; la gestion des risques en priorité », réalisant l’unité de la connaissance et de l’action.

2、 Examen du jugement des tendances et de la stratégie opérationnelle de la semaine dernière :

①、 La semaine dernière a clairement indiqué : maintenir la consolidation dans la zone 84 000～94 500 dollars, en accordant une attention particulière à la sélection directionnelle aux deux extrémités de la zone et à sa validité.

②、 Examen des points clés : la résistance se situe à 94 500～95 000 dollars, la résistance importante près de 97 500～99 500 dollars ; le soutien près de 89 500～91 000 dollars.

②、 Examen de la stratégie opérationnelle :

• Stratégie à moyen terme : Si le prix des pièces casse avec succès et se stabilise au-dessus de 94 500 dollars, vider toutes les positions de moyen terme (positions courtes), observer tout en détenant les pièces.

• Stratégie de court terme : Si la consolidation se maintient dans la zone 84 000～94 500 dollars, exécuter la Stratégie A :

• Ouverture : Quand le rebond atteint la zone 94 500～95 000 dollars et se combine avec le signal de sommet du modèle, une position courte de 30% peut être établie.

• Gestion des risques : le stop loss initial pour les positions courtes est fixé à environ 1.5% au-dessus du prix de coût (c.-à-d. 1.015*prix de coût).

• Clôture : Quand il explore vers les niveaux de soutien essentiels et se combine avec les signaux du modèle, les positions peuvent être progressivement liquidées pour prendre profit.

2. Analyse de la structure de tendance du bitcoin sous l’angle technique : jugement synthétique basé sur plusieurs modèles et dimensions multiples

En combinant l’évolution du marché, selon notre système de trading propriétaire, nous analyserons en profondeur la structure de tendance du bitcoin sous plusieurs angles, depuis plusieurs modèles et dimensions.

Graphique en bougie Bitcoin périodique hebdomadaire :(Modèle de momentum quantitatif + Modèle de sentiment quantitatif)

Figure deux

1、 Comme montré dans (figure deux), à partir de l’analyse du graphique hebdomadaire :

• Modèle de momentum quantitatif : Les indicateurs techniques montrent que, poursuivant la configuration des semaines précédentes, les lignes de momentum se rapprochent progressivement, tandis que les colonnes d’énergie négative continuent de se rétrécir. Cependant, le signal actuel n’a pas confirmé que la tendance baissière s’est inversée.

Modèle de momentum quantitatif indique : indice de baisse du prix des pièces : élevé

• Modèle de sentiment quantitatif : la valeur de la ligne de sentiments bleus est 57.17, intensité zéro ; la valeur de la ligne de sentiments jaunes est 25.28, intensité zéro, la valeur de pic est 0.

Modèle de sentiment quantitatif indique : indice de pression et soutien des prix : neutre

• Modèle de surveillance numérique : le prix des pièces a cassé la ligne de démarcation haussière-baissière (ligne bleu-jaune) depuis 9 semaines. La semaine dernière, les haussiers ont relancé un assaut sur cette ligne, clôturant près de la ligne inférieure.

Modèle de surveillance numérique indique : signal numérique de supervision (hauts-bas) n’a pas émergé ; chandelier hebdomadaire à corps positif blanc avec gains d’environ 2.92%.

Les données ci-dessus indiquent : la tendance baissière hebdomadaire du bitcoin, attention au risque de consolidation.

Graphique en bougie Bitcoin quotidien :(Modèle de momentum quantitatif + Modèle de sentiment quantitatif)

Figure trois

2、 Comme montré dans (figure trois), à partir de l’analyse du graphique quotidien :

• Modèle de momentum quantitatif : La semaine dernière a présenté globalement une tendance « d’abord à la hausse puis à la baisse ». En première moitié de la semaine, le prix des pièces a rebondi rapidement, la ligne de momentum s’est installée au-dessus de l’axe zéro, les colonnes de quantité positive se sont rapidement élargies ; mais dans la deuxième partie, les colonnes de quantité se sont nettement rétrécies, la ligne de momentum tend à se coller, commençant à se rapprocher lentement de l’axe zéro.

Modèle de momentum quantitatif indique : épuisement du momentum haussier quotidien, attention à la perte-gain de l’axe zéro.

• Modèle de sentiment quantitatif : après la clôture quotidienne la semaine dernière, la valeur de la ligne de sentiments bleus est 38, intensité zéro ; la valeur de la ligne de sentiments jaunes est 76, intensité zéro.

Modèle de sentiment quantitatif indique : indice de pression et soutien : neutre

Les données ci-dessus suggèrent : prolongement du rebond au niveau quotidien, le marché affiche initialement une configuration haussière, mais son efficacité doit être confirmée, l’attention se portera ensuite sur la compétition entre les haussiers et les baissiers pour l’axe zéro.

3. Prévision du marché de cette semaine :(01.19～01.25)

1、 Point de vue essentiel de cette semaine : attention particulière sur la perte-gain de la zone 94 500～95 000 dollars.

• Résistance valide : si le prix des pièces rebondit à cette zone et confirme la pression, on prévoit qu’elle conservera la consolidation dans la zone 84 000～94 500 dollars, le premier objectif d’essai attendu étant la zone 89 500～91 000 dollars.

• Stabilisation solide : si elle peut se stabiliser solidement dans cette zone, le prix des pièces pourrait afficher un rebond de consolidation, mais avec une hauteur limitée.

2、 Zones de résistance essentielles :

• Première zone de résistance : zone 94 500～95 000 dollars (extrémité supérieure de la boîte précédente)

• Deuxième zone de résistance : zone 97 500～99 500 dollars (centre de consolidation précédent)

• Important niveau de résistance : près de 10 200 dollars (près de la moyenne mobile de 21 semaines)

3、 Niveaux de soutien essentiels :

• Premier niveau de soutien : zone 89 500～91 000 dollars (zone précédente de négociation avec accumulation dense)

• Deuxième niveau de soutien : zone 86 000～86 500 dollars (niveau de soutien important précédent)

• Important niveau de soutien : près de 84 000 dollars (extrémité inférieure de la boîte précédente)

4. Stratégie opérationnelle de cette semaine(exluant l’impact de nouvelles événements) :(01.19～01.25)

1、 Stratégie à moyen terme : position neutre, la tendance du marché pourrait présenter des rebonds, observer temporairement tout en détenant les pièces.

2、 Stratégie de court terme : utiliser une position de 30%, fixer les points de stop loss, chercher des opportunités de « trade de spread » selon les niveaux de soutien et de résistance.(30 minutes comme cycle opérationnel).

3、 Opérationnellement, l’attention se porte sur la perte-gain de la zone 94 500～95 000 dollars. Pour réagir dynamiquement aux évolutions du marché et se combiner aux signaux de modèle en temps réel, nous proposons deux plans opérationnels A/B de court terme :

• Plan A : si le prix des pièces se stabilise dans la zone 94 500～95 000 dollars :

• Ouverture : après que le prix des pièces ait cassé la zone 94 500～95 000 dollars et présenté des signaux de stabilisation, combiné aux signaux de fond du modèle, une position longue de 30% peut être établie.

• Gestion des risques : le stop loss initial pour les positions longues est fixé à environ 1.5% au-dessous du prix de coût (c.-à-d. 0.985*prix de coût).

• Clôture : quand il rebondit vers les zones de résistance essentielles et se combine avec les signaux du modèle, les positions peuvent être progressivement liquidées pour prendre profit.

• Plan B : si le prix des pièces casse efficacement la zone 94 500～95 000 dollars :

• Ouverture : si le rebond à cette zone confirme la cassure efficace, une position courte de 30% peut être établie.

• Gestion des risques : le stop loss initial pour les positions courtes est fixé à environ 1.5% au-dessus du prix de coût (c.-à-d. 1.015*prix de coût).

• Clôture : quand il explore vers le soutien essentiels près de 86 500 dollars et se combine avec les signaux du modèle, les positions peuvent être progressivement liquidées pour prendre profit.

Graphique en bougie Bitcoin périodique hebdomadaire : analyse comparative de la structure des tendances historiques (2021.11 VS 2025.10)

Figure quatre

Note : dans le graphique ci-dessus, moyenne mobile de 21 semaines (blanc), moyenne mobile de 84 semaines (vert)

5. Comment l’histoire se répètera-t-elle ? Différences, similitudes et enseignements de deux ajustements au niveau hebdomadaire :

En résumé, nous pouvons extraire les enseignements essentiels suivants :

1、 Le niveau hebdomadaire se situe actuellement dans une tendance baissière, ce qui limite l’espace de rebond du niveau quotidien.

2、 Dans les semaines à venir, la capacité du prix des pièces à casser efficacement et à se stabiliser au-dessus de la moyenne mobile de 21 semaines deviendra le point focal du marché. Si le prix des pièces rebondit à cette moyenne mobile sans former de cassure efficace, le marché pourrait rejouer le scénario d’ajustement historique, voire franchir le seuil des 80 000 dollars.

3、 La capacité de l’indicateur MACD au niveau hebdomadaire à afficher un signal de stabilisation baissière, et celle de la ligne de momentum à franchir efficacement l’axe zéro vers le haut, constituent une base d’évidence clé pour juger si la tendance du marché s’est inversée.

6. Rappel spécial :​​

7. À l’ouverture : fixer immédiatement un stop loss initial.

8. Quand le profit atteint 1% : déplacer le stop loss au prix de coût d’ouverture (point d’équilibre), protéger le capital.

9. Quand le profit atteint 2%​​ : déplacer le stop loss à la position de profit 1%.

10. Suivi continu : à partir de là, chaque fois que le prix des pièces réalise un profit supplémentaire de 1%, le stop loss se déplace en synchrone de 1%, protégeant et verrouillant dynamiquement les gains.

Les marchés financiers changent à chaque instant, tous les analyses de marché et stratégies de trading doivent être ajustées dynamiquement. Tous les points de vue, modèles d’analyse et stratégies opérationnelles impliqués dans ce texte proviennent de l’analyse technique personnelle, uniquement pour usage personnel sous forme de journal de trading, ne constituant aucune recommandation d’investissement ou base opérationnelle. Le marché comporte des risques, l’investissement require prudence, DYOR.