Conceitos básicos de negociação de ativos de criptomoeda

O que são ativos de criptomoeda?

Ativos cripto são um tipo de ativo digital baseado em tecnologia blockchain, caracterizado pela descentralização e não sendo controlado por uma única instituição (como um banco ou governo). As criptomoedas mais conhecidas no mercado atualmente incluem Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH), Solana (SOL), etc., cada token tendo diferentes fundamentos tecnológicos e aplicações.

A Essência da Negociação

A essência da negociação de criptomoeda é trocar um ativo por outro, por exemplo:

• Negociação Fiat: Use moedas tradicionais como dólares americanos, euros e ienes japoneses para comprar ativos cripto.

• Negociação de Cripto para Cripto: trocar Bitcoin por Ethereum ou outros tokens.

• Negociação de Futuros: Lucrar com a volatilidade do mercado, assumindo posições longas ou curtas em uma determinada criptomoeda por meio de alavancagem ou contratos futuros.

Independentemente do modo de negociação, o princípio fundamental gira em torno da operação de oferta e demanda. Quando a demanda por uma determinada criptomoeda aumenta, o preço subirá; inversamente, quando o mercado vende o ativo, o preço cairá.

A principal forma de negociar ativos de cripto

Atualmente, o modo de negociação de criptomoeda pode ser dividido em dois modos: negociação centralizada e negociação descentralizada, cada um dos quais tem suas próprias características e cenários aplicáveis.

Centralized Exchange (CEX)

As bolsas centralizadas (CEX) são atualmente a forma mais comum de negociação, como a Gate.io e outras bolsas conhecidas. As seguintes são as características de CEX:

• Alta liquidez: Devido ao grande volume de negociação da CEX, as ordens de compra e venda são facilmente correspondidas, e as flutuações de preço são relativamente pequenas.

• Operação fácil: CEX fornece uma interface de IU amigável, adequada para iniciantes começarem.

• Fornecer negociação alavancada e derivativos: pode realizar contratos, negociação alavancada para aumentar a flexibilidade de investimento.

• Risco de centralização: Os ativos dos usuários são custodiados pela exchange, e há o risco de perda potencial se a exchange for hackeada ou falir.

• Requisitos de KYC (Conheça o seu cliente): A maioria das CEXs exige que os usuários enviem documentos de verificação de identidade, afetando o anonimato.

Para os novatos que acabaram de entrar no mercado de criptomoedas, CEX é a maneira mais fácil de começar a negociar, mas é importante prestar atenção à gestão de riscos e evitar armazenar todos os ativos na exchange.

Exchange descentralizada (DEX)

A Exchange Descentralizada (DEX) não depende de autoridades centrais, mas opera com base em contratos inteligentes de blockchain, como Uniswap, PancakeSwap, Curve, etc. As seguintes são as características da DEX:

• Não é necessário registro, negocie a qualquer momento: os usuários podem negociar através de carteiras Web3 (como MetaMask) para se conectar ao DEX para negociação sem a necessidade de KYC.

• Descentralização: Os usuários controlam os ativos por si mesmos, sem instituições intermediárias.

• A jogabilidade do DeFi é rica: você pode participar da mineração de liquidez, agricultura de rendimento e outros ecossistemas DeFi.

• Risco de Liquidez: Algumas pequenas DEXs têm baixa liquidez, o que pode resultar em alta derrapagem.

• Alto custo de negociação: Dependendo das diferentes redes blockchain (como Ethereum), as taxas de transação (Taxa de Gás) podem ser caras.

DEX é adequada para traders que desejam manter a privacidade, não querem depender de instituições centralizadas, mas também precisam de um certo nível de limite técnico, como familiaridade com operações de carteira e riscos de contratos inteligentes.

Estratégias comuns para negociação de ativos de criptomoeda

No mercado de criptomoedas, as flutuações de preço são drásticas, portanto, a escolha da estratégia de negociação é crucial.

1. Negociação Spot

A forma mais básica de negociação é comprar ou vender ativos de criptomoeda pelo preço de mercado atual, o que é adequado para investidores de longo prazo comprarem e segurarem, esperando que o preço suba antes de vender.

2. Negociação de Contratos

A negociação de futuros permite que os traders ampliem seu capital por meio de alavancagem, por exemplo, uma alavancagem de 10x significa controlar uma posição de 1.000 USDT com 100 USDT, ampliando os lucros, mas também aumentando os riscos.

Nota: Embora a negociação alavancada possa aumentar as oportunidades de lucro, também pode levar rapidamente à liquidação quando o mercado é altamente volátil.

3. Automated Market Maker (AMM) and Liquidity Mining

Na negociação DEX, os provedores de liquidez (LP) podem depositar ativos em pools e ganhar receita de taxas por meio do mecanismo de Automated Market Maker (AMM). Este método é adequado para usuários que estão ativamente envolvidos no ecossistema DeFi a longo prazo, mas eles precisam estar cientes do risco de Perda Impermanente.

Riscos e Oportunidades na Negociação de Ativos Cripto

Risco

• Alta volatilidade de mercado: Os preços do mercado de criptomoedas flutuam bruscamente, com a possibilidade de aumentos ou quedas significativas no curto prazo.

• Riscos de câmbio: CEX pode sofrer ataques de hackers, enquanto DEX pode ter perdas de fundos devido a vulnerabilidades de contratos inteligentes.

• Riscos regulatórios: Diferentes países possuem políticas regulatórias distintas para ativos cripto, o que pode afetar a liberdade de negociação.

oportunidade

• Alto Potencial de Retorno: Devido ao mercado ainda estar em estágio inicial de desenvolvimento, há um enorme potencial de investimento.

• Expansão do ecossistema DeFi: Além de negociar, você também pode participar de projetos DeFi para ganhar renda adicional.

• NFT e Metaverso: Com o desenvolvimento de aplicações Web3, pode haver mais oportunidades de negociação no futuro.

Resumo

A negociação de criptomoeda não é apenas a compra e venda de ativos digitais, mas também um dos elos centrais no mundo Web3. Ao escolher CEX ou DEX, é necessário entender seu modo de operação e riscos, e formular estratégias de negociação apropriadas com base em sua própria tolerância ao risco. Neste mercado repleto de oportunidades e desafios, apenas a aprendizagem contínua pode realmente captar a essência da negociação de criptomoeda e encontrar sua própria posição na onda do Web3.