Vous souhaitez optimiser votre allocation d'actifs ? Aujourd'hui, parlons d'une méthode DeFi assez intéressante : l'arbitrage de taux d'intérêt via des protocoles de prêt et d'emprunt.

La logique centrale n'est pas très compliquée. Vous utilisez des actifs principaux comme ETH, BTC ou BNB en tant que garantie, pour emprunter des stablecoins à très faible coût, puis investissez dans des produits à haut rendement. La différence de taux entre ces deux opérations constitue votre profit.

Plus concrètement, utiliser ETH comme garantie pour emprunter coûte environ 1 %, puis convertir ces stablecoins en produits financiers qui offrent un rendement annuel supérieur à 10 %. Avec une différence de 20 points de pourcentage, il y a une véritable marge d'arbitrage.

Pourquoi peut-on obtenir des taux d'emprunt aussi bas ? La clé réside dans la conception du protocole. En combinant la mise en garantie liquide et les fonctionnalités de prêt, l'efficacité du capital s'améliore considérablement. En tant qu'entrée essentielle dans l'écosystème des stablecoins sur la chaîne, il rassemble suffisamment de liquidités, ce qui permet de réduire naturellement les coûts.

Les opérations avec BTCB et BNB suivent exactement le même principe. Ces grandes crypto-monnaies ont une capitalisation stable et une bonne liquidité, ce qui en fait des garanties idéales. Le choix dépend principalement de votre profil d'allocation d'actifs.

Mais il ne faut pas penser que c'est trop simple. Pour réellement profiter de cette marge, vous devez : 1) suivre en temps réel l'évolution des taux d'intérêt, 2) choisir les bons produits financiers en tant que receveurs, 3) ne pas négliger les coûts cachés comme les frais de gas et le slippage.

Le projet bénéficie du soutien de plusieurs grandes institutions, et l'équipe de développement continue d'itérer sur le produit. L'écosystème s'étend, de nouvelles fonctionnalités sont régulièrement lancées, offrant aux utilisateurs de plus en plus d'options d'interaction. Sur le plan de la sécurité, tout est minutieusement contrôlé, depuis les contrats intelligents jusqu'à la gestion opérationnelle.

En résumé, c'est une approche qui mérite d'être étudiée. Mais rappelez-vous, les gains en DeFi s'accompagnent toujours de risques, agissez en fonction de vos capacités.