Taux de domination du Bitcoin : la clé pour comprendre véritablement la rotation du marché des cryptomonnaies

Récemment, un phénomène très intéressant est apparu : le BTC a augmenté de 15 %, tandis que les altcoins sont restés figés ; à l'inverse, lorsque le BTC est en sideways, les altcoins s'envolent. Il y a un indicateur derrière tout cela qui contrôle silencieusement tout, appelé taux de domination de Bitcoin (BTC Dominance).

Qu'est-ce que le taux de dominance de Bitcoin ?

En termes simples, cela signifie : le pourcentage de la capitalisation boursière de BTC par rapport à la capitalisation boursière totale du marché des cryptomonnaies.

La capitalisation de BTC est d'environ 847 milliards de dollars, et l'ensemble du marché de la cryptographie est de 1,6 trillion, donc le taux de domination est de 8470 ÷ 16000 × 100 = 53%.

Ce chiffre est comme un miroir :

• Augmentation de la domination → Les investisseurs s'accrochent à BTC, craignant les alts, typique de “fuir vers des actifs sûrs”
• Taux de domination en baisse → Le capital passe de BTC aux altcoins, c'est ce qu'on appelle la légendaire “saison des altcoins” (altseason).

Quelques moments clés de l'histoire

2013 : Taux de domination de 94 %, presque pas de concurrents.

La frénésie des ICO de 2017-2018 : chute de 85 % à 33 %, des milliers de projets détournent des capitaux.

Maintenant : stable à 50-60 %, le marché est plus mature mais aussi plus dispersé

Quatre signaux de trading

1️⃣ Identifier la saison des altcoins

Le prix du BTC augmente mais le taux de domination baisse = un signal de démarrage de la saison des alts

Cela signifie que de nouveaux fonds ne vont pas vers le BTC, mais se dirigent directement vers les alts. Historiquement, lorsque le taux de domination tombe en dessous de 50-55%, il est courant que les alts connaissent une explosion collective.

2️⃣ Interprétation du sentiment du marché

• Taux de domination >65% = Panique sur le marché, signal de fond
• Taux de domination <45% = Le marché est fou, pourrait être proche du sommet

3️⃣ Différentes performances des marchés haussiers et baissiers

Marché baissier : augmentation de la dominance (les fonds se concentrent sur le BTC le plus sûr)

Marché haussier : Diminution de la dominance (augmentation de l'appétit pour le risque, recherche de profits rapides)

4️⃣ Stratégie de combinaison

Ce que vous devez savoir sur les pièges

⚠️ Perturbation des stablecoins : Les stablecoins comme USDT et USDC ont maintenant une grande capitalisation, ce qui fausse les données réelles sur la domination du BTC.

⚠️ Ne pas utiliser seul : Ouvrir une position uniquement en se basant sur le taux de domination, c'est donner de l'argent. Il faut combiner avec des données on-chain, le volume de transactions et les mouvements des grands investisseurs.

⚠️ Les tendances historiques peuvent devenir obsolètes : 65 % n'est pas nécessairement un fond, 45 % n'est pas nécessairement un sommet. Chaque cycle présente des différences subtiles.

Comment utiliser ?

Conservateurs : Surpondérer BTC lorsque le taux de domination > 60 % ; réduire la position BTC lorsque < 50 %, allocation modérée dans les alts.

Radicaux : Allouer une grande partie aux projets altcoin principaux lorsque le taux de domination est <50 % ; >65 % alors investir entièrement en BTC pour vendre à découvert les alts.

Pratique : définir un avertissement de taux directeur (par exemple, acheter des ETFs altcoins si cela tombe en dessous de 52 %, vendre si cela dépasse 62 %), de manière systématique et non pas selon le ressenti.

Conclusion essentielle : Le taux de domination n'est pas un outil de prévision, mais un baromètre de la psychologie du marché. Apprenez à lire cet indicateur, et vous pourrez anticiper les flux de capitaux et saisir la prochaine rotation.

La domination du BTC est d'environ 53 % - ni trop élevée ni trop basse, le marché reste dans un état d'équilibre. Continuez à observer si cela peut tomber en dessous de 50 %, ce serait alors le véritable signal de saison altcoin.