Euro numérique, percée de la BCE : application hors ligne, plus de souveraineté dans les paiements

Piero Cipollone relève le niveau : le projet de l'euro numérique comprend le développement d'une application publique avec des paiements hors ligne, soutenue par une infrastructure géodistribuée conçue pour la résilience du système. L'objectif déclaré de la BCE est de renforcer la souveraineté des paiements européens et de réduire la dépendance aux réseaux étrangers, confirmant ainsi son engagement envers la stabilité financière et l'autonomie stratégique.

Selon les données collectées par notre équipe éditoriale lors d'entretiens avec des opérateurs de marché et des développeurs, la gestion des flux hors ligne nécessite des compromis techniques entre latence, confidentialité et sécurité. Les analystes de l'industrie notent que la résilience géodistribuée et la capacité à fonctionner même sans connectivité ont été des priorités partagées depuis le début de la phase d'enquête sur l'euro numérique en 2021. Étant donné que la zone euro compte environ 340 millions d'habitants, l'accès universel reste l'un des objectifs centraux du projet.

En septembre 2025, pendant la phase où la préparation du projet se poursuit – en attendant le cadre législatif final au sein de l'UE – des travaux sont en cours pour garantir un accès universel à l'argent des banques centrales même dans l'environnement numérique. Cela dit, bien que la phase préparatoire soit désormais en cours, certaines sources, comme Reuters, indiquent un lancement officiel de l'euro numérique plus près de 2029, après l'achèvement des tests techniques et de l'approbation réglementaire.

Le message de la BCE : l'euro numérique comme extension de l'argent liquide

Lors de son discours récent, Cipollone a décrit l'euro numérique comme une extension de la monnaie émise par la banque centrale dans l'environnement numérique. Ce n'est pas une cryptomonnaie, mais plutôt de l'argent public sous forme électronique : en fait, il vise à offrir la même liberté de choix entre l'argent physique et numérique, comme le soulignent les communications officielles de la BCE, tout en maintenant la continuité avec les instruments existants.

La stratégie vise à accroître la concurrence entre les services de paiement, à promouvoir l'évolutivité transfrontalière pour les banques et les fintechs européennes, et à garantir l'interopérabilité avec les systèmes de paiement existants. Dans ce contexte, l'alignement sur des normes communes est considéré comme un levier clé pour un marché plus efficace.

Avantages attendus de l'euro numérique

Souveraineté des paiements : moins de dépendance aux systèmes non européens.

Réduction des coûts : une augmentation de la concurrence devrait entraîner des frais moins élevés pour les commerçants et les consommateurs.

Accès inclusif : disponibilité garantie, quel que soit le fournisseur de services, avec une base d'utilisateurs plus large.

Pousser à l'innovation : l'adoption de normes communes encouragera le développement de nouveaux services dans toute la zone euro.

Architecture, résilience et mode hors ligne

La BCE conçoit une infrastructure distribuée à travers plusieurs régions pour éviter le point de défaillance unique classique. Au centre du système se trouve une application européenne capable de permettre un changement rapide entre les fournisseurs, éliminant ainsi le risque de verrouillage et soutenant la continuité du service. Parmi les principales innovations figure la fonctionnalité hors ligne, qui permettra aux citoyens d'effectuer des transactions même en l'absence de connectivité, garantissant ainsi la continuité des paiements en cas de pannes de courant ou d'attaques informatiques et contribuant à l'inclusion numérique dans les zones à couverture réseau limitée.

Infrastructure distribuée et résiliente.

Application pour accéder et gérer des fonds, entièrement publique et interopérable.

Paiements hors ligne pour garantir le fonctionnement en cas de situations d'urgence.

Compatibilité avec les systèmes existants et les normes européennes.

Géopolitique et concurrence : pourquoi cela compte pour l'Europe

La BCE affirme que l'euro numérique renforce le contrôle sur les infrastructures de paiement critiques. La réduction des intermédiaires étrangers devrait aboutir à une plus grande autonomie et à une réduction significative des coûts systémiques, créant un environnement de plus grande concurrence. Cependant, le point n'est pas seulement technologique : promouvoir les fintech locales peut rendre l'écosystème européen plus compétitif au niveau international.

Qu'est-ce que l'euro numérique (définition rapide)

L'euro numérique représente une forme électronique de monnaie de banque centrale destinée aux citoyens et aux entreprises pour effectuer des paiements dans toute la zone euro. Il est conçu pour maintenir la liberté de choix entre la monnaie physique et la monnaie numérique, tout en améliorant simultanément la sécurité et la résilience du système financier, avec une infrastructure conçue pour un usage quotidien.

Protection de la vie privée, des limites et de la stabilité

La BCE a adopté une approche de confidentialité dès la conception, intégrant des mesures de protection renforcées même pour une utilisation hors ligne. Parmi les mesures supplémentaires à l'étude figurent des limites sur les soldes et des seuils opérationnels visant à prévenir des transferts massifs de dépôts des banques commerciales, afin d'équilibrer les besoins de confidentialité, de lutte contre le blanchiment d'argent et de stabilité financière. Il convient de noter que l'équilibre entre la protection des utilisateurs et l'intégrité du système reste central.

Risques et atténuations

Interruptions ou cyberattaques : elles seront contrées grâce à la redondance géographique et à l'adoption de contrôles avancés, avec des plans de continuité opérationnelle.

Désintermédiation bancaire : elle sera gérée par l'introduction de limites opérationnelles et d'incitations calibrées, évitant des impacts excessifs sur les dépôts.

Adoption lente : le problème sera abordé en garantissant l'interopérabilité et la transparence des coûts, minimisant ainsi les frictions à l'entrée.

Gouvernance complexe : la distribution des rôles entre la BCE, les prestataires de services de paiement (PSP) et les législateurs est soigneusement définie.

Chronologie et prochaines étapes

En septembre 2025, la phase de préparation de l'euro numérique se poursuit, avec le développement de prototypes, la définition des exigences d'interopérabilité et des spécifications pour la fonctionnalité hors ligne en collaboration avec les opérateurs de marché, en attendant l'adoption du cadre législatif final de l'UE. Cela dit, la décision concernant une éventuelle émission pourrait se concrétiser plus tard, certaines prévisions annonçant un lancement officiel vers 2029, comme l'indiquent des sources de la presse spécialisée.

Pourquoi ce changement est pertinent maintenant

L'introduction d'une application avec des capacités hors ligne et l'adoption d'une architecture distribuée représentent un saut significatif tant sur le plan technique que politique. Avec un système plus résilient, moins dépendant des infrastructures externes, l'euro numérique peut devenir la norme européenne pour les paiements numériques, offrant de nouvelles efficacités aux citoyens et aux commerçants et renforçant la souveraineté économique du continent. Dans ce contexte, l'alignement réglementaire sera crucial.