DeFi - революція фінансів чи просто черговийBubble?

Я занурився в цю тему приблизно рік тому, і скажу чесно - після традиційних банків DeFi виглядає як ковток свіжого повітря. Але не без підводних каменів!

Моє розуміння DeFi

DeFi - це фінансова система для тих, хто втомився від банківської бюрократії. З'явилася в 2017 році, а реально вразила ринок у 2021-2022 роках. Почалось все на Ефіріумі, потім підключилися Polkadot, Solana та інші блокчейни.

Суть проста - взяти всі функції банків, бірж і фінансових установ і перекласти їх на код. Ніяких директорів, клерків і безкінечних перевірок. Тільки ти і алгоритм. Звучить привабливо, правда?

В теорії все працює через:

• криптовалюти
• гаманці
• смарт-контракти
• децентралізовані додатки

Але на практиці... Боже, як же все складно для новачка! Я витратив тижні, щоб розібратися з цими мнемонічними фразами, газом і підтвердженнями транзакцій.

А ще ці ризики! У традиційному банку тебе захищає закон. У DeFi - тільки твоя уважність. Один раз я майже не відправив свій ETH на мертвий адрес - от був би номер!

DeFi в крипто-світі

Децентралізовані біржі

Чесно? Перший раз використовував DEX і подумав: "Що за кошмар!" Ніякої підтримки, дивний інтерфейс, все гальмує. Але потім зрозумів головну перевагу - ніхто не питає паспорт і не блокує рахунок за "підозрілу активність".

Недолік у тому, що ліквідність слабка. Спробуй продати рідкий токен на велику суму - змучишся чекати покупця!

Крипто-кредитування

Ось де дійсно цікаво! Я заставний кредит через DeFi-протокол оформив за 5 хвилин. В звичайному банку мені довелося б тиждень документи збирати!

Нещодавно була ситуація: потрібні гроші, а продавати ETH не хочу, чекаю зростання. Заложив його і взяв стейблкоїни. Жодних довідок про доходи, кредитних історій - краса!

Правда, ризик ліквідації завжди дамокловим мечем висить. Якщо ETH різко впаде - прощавай застава. Вже кілька разів поповнював забезпечення, коли курс просідав.

Фармінг

Хто сказав, що 15% річних це багато? У світі DeFi можна знайти і 100%, і 200%! Тільки врахуйте, що висока дохідність = високий ризик.

Я якось вклався в один "перспективний" пул ліквідності з доходністю 500% річних. Через тиждень токен обвалився на 90%. Математика проста: 500% річних не мають значення, якщо базовий актив прагне до нуля.

Інші DeFi-проекти

Є ще купа всього: страхування, синтетичні активи, прогностичні ринки... Іноді мені здається, що DeFi-розробники живуть у 2050 році, настільки деякі концепції випереджають час.

Недавно спробував децентралізовану ідентифікацію - цікава річ. Доказав свою особистість без розкриття паспортних даних. В епоху витоків даних це безцінно!

Але пам'ятайте - у DeFi ви самі собі банк, охоронець і страховик. Ніхто не поверне вам гроші, якщо ви помилитеся адресою або потрапите на гачок шахраїв.

І ще - не ведіться на красиві сайти та обіцянки величезної доходності. Я проводив такий експеримент - чим вищий APY, тим вищий шанс, що проект скамний. Перевірено на особистому досвіді!

DeFi - це майбутнє, але чи готові ми до такої відповідальності?