Федеральна резервна система (ФРС) п'ять разів знизила процентні ставки, що спричинило Ліквідність: Біткойн піднявся до 120000, чи зможе ціль в 200000 дійсно здійснитися?

Тихий крипторинок був порушений звітом від Wells Fargo – банк прогнозує, що Федеральна резервна система (ФРС) завершить п’ять знижень ставок до середини 2026 року, кожне з яких на 25 базисних пунктів, із загальним зниженням на 125 базисних пунктів. Після цього повідомлення Біткойн (BTC) різко зріс на 8%, наближаючись до позначки в 120 тисяч доларів, установи колективно закликають до купівлі, навіть хтось прямо сказав: "200 тисяч доларів – це не фантазія". Чи може цей "лібералізаційний бум", спричинений зниженням ставок, дійсно вивести крипторинок на супербичачий ринок?

1. Федеральна резервна система (ФРС) п'ять разів знизила процентні ставки: три основні логіки підтримують очікування бичачого ринку монет.

План Федеральної резервної системи (ФРС) щодо п'яти раундів зниження процентних ставок підживлює крипторинок з трьох вимірів: ліквідності, заміни активів, політичного середовища, кожен з яких вважається потенційним двигуном бичачого ринку.

1. Ліквідність, що переповнює: 1,2 трильйона коштів може направитися на ринки з високою прибутковістю

Зниження процентних ставок безпосередньо знижує ринкові ставки, традиційні фінансові ринки з низькими витратами на капітал, безумовно, шукатимуть більш прибуткові активи. За розрахунками установ, ці п'ять раундів зниження ставок можуть вивільнити близько 1,2 трильйона доларів ліквідності, частина з якої, ймовірно, потрапить на ринок криптовалют.
Оглядаючись на цикл зниження процентних ставок Федеральною резервною системою (ФРС) у 2019 році, Біткойн піднявся на 300% завдяки ліквіднісним дивідендам, з 3000 доларів до 13000 доларів; а цього разу зниження відбулося більше разів і з більшою силою, тому інституції оптимістично оцінюють: Біткойн може перевищити 200000 доларів, можливо, це лише початок бичачого ринку.
Ринок вже заздалегідь відреагував: Біткойн ETF протягом 18 тижнів демонструє чистий приріст, обсяги закупівлі Grayscale GBTC за один день зросли на 300%, традиційні гіганти, такі як BlackRock і Fidelity, продовжують нарощувати свої інвестиції в криптоактиви, навіть один з великих гравців Уолл-Стріта заявив: "якщо до кінця року Біткойн не досягне 200 тисяч доларів, я буду стояти на голові і мити волосся", що ще більше підсилило емоції на ринку.

2. Ослаблення долара: властивості Біткойна як "цифрового золота" знову стають популярними

Зниження процентної ставки безпосередньо зменшило привабливість долара. Останні дані показують, що індекс долара впав на 3,2% за тиждень, що є найбільшим падінням за останній рік, і інвестори почали переходити до активів-避险. У цей момент властивість Біткойна як "цифрового золота" стала помітною: дані з блокчейну показують, що один великий криптововк за один день придбав 5000 Біт, а його портфель перевищив 100000 монет; чистий відтік Біткойна з усіх великих бірж досяг історичного максимуму, більше інвесторів обирають виводити монети у гаманці для довгострокового зберігання — це зазвичай вважається сигналом перед початком бичачого ринку.
Для звичайних інвесторів, на тлі ослаблення долара, подвійна природа Біткойна як "антиінфляційного + захисту" стає більш привабливою, а також закладає міцну основу для його тривалого зростання.

3. Зміна політики: США перейшли від "придушення" до "дружнього" ставлення до крипторинку

Випадково, коли було оголошено про зниження процентних ставок Федеральною резервною системою (ФРС), політика щодо криптовалют в США отримала ряд сприятливих новин: законопроект «Закон про геніїв», просунутий командою Трампа, перейшов у практичну фазу, планується створення «Федерального резерву криптоактивів», в який будуть включені Біткойн, Ефір та інші монети в державні резерви; SEC вперше запропонувала план «крипто-регуляторного пісочниці», що дозволяє відповідним проєктам пройти випробування; також з'явилися повідомлення, що США розглядають можливість включення криптоактивів до складу суверенних фондів, визнаючи їх легальний інвестиційний статус.
Раніше США в основному тиснули на крипторинок, а тепер перейшли до "нормування + підтримки", що не лише зняло побоювання інституцій щодо входження, але й забезпечило більш стабільне середовище для розвитку крипторинку.

Два. Ринкові сигнали на максимумі: емоції, капітал і технічний аналіз всі кричать "бичачий ринок прийшов"

Окрім позитивних новин, ринок з емоційної, фінансової та технічної точок зору сигналізує про те, що «бичачий ринок вже розпочався».

1. Емоції роздрібних інвесторів на висоті: зростання соціальної активності та нових користувачів.

У соціальних мережах теми "Біткойн" та "зниження процентних ставок Федеральною резервною системою (ФРС)" зросли на 500% за один день, а очікування ринку на бичачий ринок внаслідок зниження ставок досягли піку. Тим часом, кількість нових користувачів у криптоспільноті зросла на 200% за тиждень, що призвело до прямого збільшення активності на ринку за рахунок великої кількості раніше обережних роздрібних інвесторів.

2. Інститути шалено збільшують обсяги: обсяги фінансування встановлюють рекорди

Дії інституцій більш агресивні, ніж у роздрібних інвесторів: окрім постійного чистого притоку в Біткойн ETF, такі інвестиційні банки, як JPMorgan і Goldman Sachs, нещодавно активно публікували "звіти про криптовалютний бичачий ринок", підвищуючи цільову ціну Біткойна до 180-220 тисяч доларів; один суверенний фонд вперше розкрив, що вже виділив 5% своїх активів на крипто-сферу, обсягом понад 10 мільярдів доларів.
Великомасштабний вхід інституційних коштів приніс не лише нові інвестиції, а й підвищив "основний рівень визнання" криптоактивів, сформувавши позитивний цикл "капітал + довіра".

3. Технічний аналіз показує сильну бичачу формацію: золоте перехрестя + прорив ключового опору

З технічної точки зору, виступ Біткойна виглядає особливо оптимістично: на денному графіку 50-добова середня лінія перетинає 200-добову середню лінію, утворюючи "золотий перетин" — ця формація завжди вважалася сигналом "початку тривалої бичачої ринку"; одночасно Біткойн вже подолав ключовий рівень опору в 110 тисяч доларів і наразі коливається в діапазоні 118-120 тисяч доларів. Якщо він зможе закріпитися на рівні 115 тисяч доларів, це підтвердить старт "другої хвилі бичачого ринку", наступною метою стане 120 тисяч доларів, а можливо, він швидко націлиться на 150 тисяч доларів.

Третє, під час святкування потрібно залишатися спокійним: ці три пастки потрібно уникати

Незважаючи на високу активність на ринку, потенційні ризики все ще не можна ігнорувати, сліпе слідування за трендом може призвести до великих втрат.

1. Невизначеність політики та зниження процентних ставок

Хоча загальна крипто політика США стала дружньою, Федеральна резервна система (ФРС) чітко заявила, що "не буде володіти Біткойн та іншими криптоактивами", а також нагляд за стейблкоїнами та DeFi все ще триває — якщо подальша регуляторна політика буде нестабільною, це може спричинити короткочасну корекцію ринку.
Більш важливо, чи зможе план Федеральної резервної системи (ФРС) щодо зниження процентних ставок реалізуватися, залежить від інфляції в США та даних про зайнятість: якщо економічні дані перевищать очікування, темпи зниження ставок можуть уповільнитися, а підтримка ліквідності на ринку криптовалют також буде знижена.

2. Обвал на бичачому ринку більш смертоносний, необхідно встановити стоп-лосс

Історичний досвід показує, що корекції на бичачому ринку часто є більш різкими: під час бичачого ринку Біткойна 2021 року неодноразово спостерігалися одноденні обвали на 20%-30%, багато високоплечевих інвесторів зазнали прямих ліквідацій.
Якщо цей бичачий ринок справді розпочнеться, рекомендується інвесторам встановити лінію стоп-лосс на рівні 20% відкату, особливо користувачам контрактів, щоб уникнути ліквідації через короткострокові коливання та не пропустити подальші можливості зростання.

3. Будьте обережні з "пасткою клонованих монет"

Зростання Біткойну може призвести до загального "підвищення" альткойнів, але більшість монет не мають реальної вартості, а лише є "порожніми монетами", що намагаються скористатися популярністю. Інвесторам слід обережно вибирати об'єкти для інвестування, в першу чергу звертаючи увагу на основні активи на законних платформах (такі як BTC, ETH) та проекти з чіткою екосистемою, не слід сліпо гнатися за альткойнами, в результаті чого можна втратити весь капітал.

Чотири, висновок: чи є зараз можливість чи пастка?

П'ять раундів зниження ставок Федеральною резервною системою (ФРС) безперечно натиснули на "кнопку прискорення" для крипторинку — ін'єкція ліквідності, ослаблення долара та дружня політика, три основні фактори, що накладаються один на одного, роблять ціль Біткойна в 200 тисяч доларів вже не такою недосяжною. Але потрібно чітко усвідомлювати: биків ринок не є "тільки зростаючим", короткочасні коливання та ризики завжди існують, сліпе слідування за зростанням не є правильним, раціональне планування є ключовим.

Для інвесторів актуальною є стратегія "поетапного накопичення + суворого стоп-лосса": здійснювати довгострокове інвестування в основні активи, такі як BTC, ETH, уникати високоризикових альткоїнів; водночас уважно слідкувати за прогресом зниження процентних ставок Федеральною резервною системою (ФРС), рухом інституційних коштів та технічними тенденціями, своєчасно коригуючи позиції.

Якщо ви хочете дізнатися про конкретні точки входу для Біткойна, останні дані про позиції інститутів або уникнути потенційних ризиків бичачого ринку, ви можете звернути увагу на колонку "Криптоогляд", яка в реальному часі тлумачить ринкові сигнали, дозволяючи вам захопити певні можливості під час бурхливого бичачого ринку та уникнути пасток збитків.

Ти вважаєш, що Біткойн зможе вчасно вирости до 200 тисяч доларів? Як ти плануєш розташувати свою стратегію на цю можливу бичачу ринок? Ласкаво просимо залишати коментарі для обговорення.