Інновації в екосистемі Polkadot: як Gigadot змінює Децентралізовані фінанси

Кросчейн-ліквідність і ефективність активів в екосистемі Polkadot завжди були основними викликами для додатків Децентралізовані фінанси. Як протокол кросчейн-стейкінгу, що зосереджується на звільненні ліквідності, певний проект прагне надати користувачам більш гнучкі способи використання стейкінгових активів. Інший проект, побудований на основі Polkadot SDK, створив повноцінну інфраструктуру Децентралізовані фінанси, що охоплює модулі обміну, кредитування, стабільні монети тощо, та інтегрував її в масштабовану архітектуру Appchain.

Нещодавно ці два проекти об'єдналися для запуску інноваційного продукту Децентралізовані фінанси Gigadot, який завдяки механізму одноразового виконання та множинних доходів забезпечує більш ефективний спосіб використання коштів для користувачів DOT, а також відкриває нові можливості для крос-ланцюгових Децентралізованих фінансів Polkadot. Після запуску продукту ринок відреагував дуже позитивно, TVL тимчасово перевищив 35 мільйонів доларів, ставши одним з найпомітніших експериментальних проектів в екосистемі.

На онлайн-заході представники двох проектів детально проаналізували продуктові логіки, технічні реалізації та екологічне значення Gigadot, що дозволило нам всебічно зрозуміти цей новий комбінований Децентралізовані фінанси продукт на Polkadot.

Ідея та початкові цілі Gigadot

Основна ідея Gigadot – це "одне розгортання, багато доходів". Традиційно користувачі повинні були окремо вкладати DOT у стейкінг, кредитування чи ліквідні пул, що є складним процесом і призводить до низької ефективності використання активів. Поява Gigadot усунула ці складні операційні шляхи, дозволяючи користувачам отримувати кілька джерел доходу, виконуючи прості дії.

У екосистемі Polkadot DOT є основним активом для стейкінгу. Раніше, як тільки DOT було закладено, цей актив не можна було використати для інших цілей, таких як кредитування або надання ліквідності. Випуск vDOT вирішив цю проблему і створив спеціалізовану ланцюг застосувань для надання підтримки ліквідності.

Щоб підвищити ліквідність, команда проекту розробила новий механізм, подібний до пулу стейблкоїнів, але не вимагає фіксованого прив'язування 1:1, а дозволяє вільно обмінювати DOT та vDOT за реальним обмінним курсом, одночасно дозволяючи використовувати vDOT як заставу для позик.

Gigadot на цій основі додатково з'єднав пул ліквідності з модулем кредитування. Користувачі заставають DOT як vDOT, утворюють LP з aDOT, а потім використовують LP як заставу для позики коштів, реалізуючи циклічне використання та отримуючи подвійний прибуток від заощаджень та кредитування.

Як Gigadot вирішує проблему ліквідності між ланцюгами?

Однією з цілей, які були поставлені при проектуванні Gigadot, є інтеграція та масштабування шляхів отримання прибутку. Оглядаючи ранній етап екосистеми Polkadot, багато команд окремо розробляли LST, створювали ліквідні пулі, надавали стимули, утворюючи ряд взаємозалежних продуктів.

Команда проекту прагне уникнути повторного винаходу колеса, безпосередньо інтегруючи зрілий vDOT, використовуючи XCM міжланцюгову комунікацію та спільний механізм безпеки Polkadot, економлячи витрати на розробку та стимулювання, демонструючи переваги модульної співпраці Polkadot.

В майбутньому платформа підтримуватиме "однокнопкову ставку", користувачі зможуть безпосередньо виконувати операції на своїй платформі, система автоматично зв’язується з відповідними проектами через XCM і повертає vDOT, що значно покращує досвід користувачів.

Варто зазначити, що ціна vDOT на блокчейні не залежить від традиційних оракулів, а синхронізується в реальному часі через XCM, що робить її більш безпечною і стійкою до маніпуляцій. Нещодавній різкий зріст обсягу повідомлень XCM між відповідними проектами також свідчить про стабільну роботу цього кросчейн-механізму.

Технічна архітектура та забезпечення безпеки

Gigadot є дуже складним продуктом, що містить кілька функціональних рівнів. Ранні інтерфейси користувача піддавалися критиці через занадто довгі процеси та велику кількість кроків. Наразі він спрощений до того, що користувачам потрібно лише тримати DOT або USDT, щоб "одним натисканням отримати Gigadot".

Gigadot складається з двох типів активів: один тип - це похідні DOT з інших ланцюгів (наприклад, vDOT), інший тип - це похідні активи DOT у формі ERC-20 з власного ринку кредитування певної платформи. Ці активи разом додаються до стабільного пулу як заставу для участі в ринку кредитування.

Gigadot є ERC-20 токеном, що базується на механізмі Rebase, вартість якого автоматично коригується відповідно до доходів базових активів. Зазвичай для крос-чейн активів потрібно проводити упаковку (wrapping), але Gigadot завдяки дизайну з однією кнопкою приховав цей складний процес. Завдяки розвитку Polkadot Asset Hub у майбутньому буде додатково оптимізовано підтримку крос-чейн, зберігаючи простий користувацький досвід.

У плані безпеки Gigadot виграє від механізму спільної безпеки основної мережі Polkadot, тому не потрібно турбуватися про безпеку базових активів.

Як максимізувати прибуток від Gigadot?

Gigadot реалізував агрегування кількох джерел доходу, наразі включає:

• Позика відсотків: aDOT, що інвестується в ринок кредитування, отримує відсотки;
• Прибуток від стейкінгу: vDOT постійно генерує прибуток від стейкінгу;
• Комісія за транзакції: aDOT та vDOT, які додаються до стабільного пулу, приносять дохід від комісій;
• Токени стимулювання: користувачі, які володіють Gigadot, можуть отримувати три види стимулів;
• Зростання вартості активів: зростання вартості основних активів та доходи від комісійних сприяють підвищенню ціни Gigadot.

Користувачі також можуть збільшити прибуток за допомогою стратегії "Looping": використовуючи Gigadot як заставу, позичати DOT, а потім обмінювати їх на більше Gigadot, повторюючи цю операцію кілька разів, що дозволяє накопичувати прибуток. Це можна робити доти, поки прибутковість Gigadot вища за відсоткову ставку позики.

Оскільки активи vDOT, aDOT, Gigadot і DOT мають високу кореляцію в ціні, вони синхронно коливаються під час ринкових коливань, тому ризик ліквідації відносно низький.

Крім того, проект створив прозору панель моніторингу активів, де користувачі можуть в будь-який момент переглядати резервні ставки vDOT, статус стейкінгу та іншу інформацію, що забезпечує 100% підтримку активів на блокчейні.

Вплив еволюції механізму Polkadot на Gigadot

Команда розробників Gigadot уважно стежитиме за кожним оновленням SDK і оцінюватиме його вплив на існуючу систему. Хоча деякі оновлення можуть призвести до значних змін, наразі немає жодних оновлень, що становлять руйнівний вплив на Gigadot, загальна архітектура має хорошу еластичність.

Наразі вся екосистема DeFi на базі Polkadot ще відносно рання, користувачі в основному задовольняються ставками DOT для отримання базового доходу, але протягом минулого року все більше людей почали брати участь у LP та продуктах DeFi, Gigadot є типовим прикладом, який надає нові можливості для DOT та приносить більш різноманітні способи участі в екосистемі.

В даний час деякі проекти співпрацюють з Parity для перенесення системи стейкінгу з Relay Chain на Asset Hub. Крім того, Polkadot нещодавно також впроваджує деякі значні оновлення, такі як асинхронна підтримка (async backing), скорочення часу блокування до 6 секунд, а також коригування механізму стейкінгу тощо.

Незважаючи на часті оновлення технологій, механізм стейкінгу відповідних проєктів залишається стабільним і активно адаптується до нових систем, тому ми зберігаємо впевненість у майбутньому розвитку Gigadot.

Майбутнє Gigadot та планування продуктів

В майбутньому буде більше продуктів серії GIGA. Наразі планується впровадження vBNC певного проекту в стабільний пул і використання механізму, подібного до Gigadot, для підвищення його ліквідності.

Крім того, Gigadot може бути одним із важливих забезпечувальних активів для стабільної монети Hollar. Існує багато способів реалізації цього, і це не обмежується лише циклічним заставленням (looping), користувачі також можуть використовувати його для позики інших активів.

Hollar є надмірно забезпеченою стабільною монетою з фіксованою річною процентною ставкою, яка, на відміну від активів з плаваючою процентною ставкою, таких як USDT/USDC, більше підходить для оцінки витрат користувачів. Цей механізм також сподівається сприяти виникненню нових варіантів використання, таких як інтеграція Hollar як комісії за транзакції або стабільного розрахункового активу, а конкретна реалізація залежатиме від системного дизайну кожного блокчейну.

Які механізми фінансування існують для розробників?

Деяка платформа побудована на основі Substrate, але також інтегрує EVM-середовище. Однак для розгортання смарт-контрактів в мережі необхідно пройти перевірку через механізм білого списку, щоб захистити ресурси мережі від зловживань.

Щодо фінансування, скарбниця певної платформи також використовує механізм OpenGov, що узгоджується з іншими проектами. Рекомендується розробникам спочатку ініціювати обговорення в Discord або на форумі перед офіційною розробкою, щоб дізнатися, чи зацікавлені власники токенів у цій ідеї, щоб уникнути витрат великої кількості часу, якщо спільнота не готова підтримати.

Отже, якщо у вас є ідеї, ви цілком можете почати тут, в екосистемі є чіткі шляхи винагороди та підтримки.

Висновок

Gigadot не лише спроба інтеграції функцій, а й глибоке дослідження та практична реалізація потенціалу міжланцюгової співпраці Polkadot. Завдяки одноразовому комбінуванню, міжланцюговій інтеграції та множинним вигодам, він приносить справжню комбінованість DeFi для Polkadot.

У майбутньому Polkadot продемонструє свою унікальну цінність у модульності та комбінаційності, продовжуючи вливати нові сили в розвиток багатоланкових Децентралізованих фінансів, сприяючи переходу всього екосистеми до більш відкритого та ефективного фінансового майбутнього.