Я только что прочитал очень интересное интервью с Дженсеном Хуангом из NVIDIA, и есть несколько моментов, которые очень стоит обсудить. Этот человек был очень прям в ряде вопросов, которые все обсуждают.

Во-первых, о конкурентных преимуществах NVIDIA — дело не только в лучших чипах. На самом деле, они построили огромную экосистему вокруг CUDA. Их цепочка поставок настолько велика, что поставщики готовы вкладывать серьезные деньги, потому что знают, что NVIDIA сможет поглотить и продать всё. Это как замкнутый круг: чем больше людей использует NVIDIA, тем больше стимулов для разработки на их базе, что привлекает ещё больше клиентов. Всё просто.

Теперь о вопросе TPU против GPU — Дженсен ясно дал понять, что GPU гораздо более гибкие. TPU оптимизирован для умножения матриц, но ИИ — это гораздо больше, чем это. Когда вы хотите изобрести новые механизмы внимания или гибридные архитектуры, вам нужна программируемость. И именно здесь NVIDIA выходит вперёд. Он сказал, что они достигают улучшений эффективности в 10–100 раз не только благодаря Закону Мура, но и благодаря алгоритмическим инновациям. От Hopper до Blackwell — энергетическая эффективность выросла в 30–50 раз. Это безумие.

Но самый интересный момент — обсуждение Китая. Дженсен был очень категоричен: отказ от китайского рынка — это мышление проигравшего. Он утверждает, что у Китая уже есть достаточные вычислительные мощности — у них изобилие энергии, фабрики по производству чипов, лучшие исследователи ИИ в мире. Если не продавать им, они разовьют собственные технологии. Более того: если их заставить уйти, вы ускорите развитие их чиповой индустрии вместо того, чтобы замедлить.

Дженсен также затронул то, о чем мало кто говорит: ИИ — это слой из пяти — приложение, модель, инфраструктура, чип, энергия. США нужно побеждать во всех слоях, а не только в одном. Если вы уступаете рынок чипов, вы теряете целый слой технологической конкуренции.

Про TPU против NVIDIA он был ясен: Anthropic — исключение, а не тенденция. Большинство роста TPU происходит только за счет них. Другие компании продолжают выбирать NVIDIA, потому что экосистема лучше, более зрелая, более надежная.

Очень интересный инсайт: он объяснил, что NVIDIA удается удваивать производство из года в год, потому что они заранее предвидят узкие места на годы вперед. Они работают с поставщиками, чтобы расширять мощности по CoWoS, HBM, фотонике — всё параллельно. А каждое новое поколение чипов дает в 10–20 раз большую эффективность только за счет архитектурных инноваций.

Почему NVIDIA не становится облачным провайдером? Их философия — делать максимум из необходимого и минимум из ненужного. Они считают, что если бы не создали свою платформу для вычислений, никто бы этого не сделал. Но облачные сервисы — это уже делается кем угодно. Поэтому они инвестируют в CoreWeave, Crusoe и другие — хотят, чтобы экосистема процветала, а не монополизировать всё.

Мне также показалось интересным, что он сказал, что никогда не делали ценовую динамику, основанную на спросе. Они держат фиксированные цены независимо от того, сколько хотят купить. Это как сказать: мы с вами на связи. В этом году — Vera Rubin, в следующем — Vera Rubin Ultra, потом — Feynman. Каждый год, как часы.

Заключительный момент: если посмотреть на историю, NVIDIA могла бы всё неправильно сделать в начале — было 60 компаний по графике 3D, и они были наименее вероятными для выживания. Но благодаря фокусу, постоянным инновациям и открытому экосистему, им удалось доминировать. Сейчас с ИИ — то же самое: речь не о победе сегодня, а о построении базы для победы в ближайшие 20 лет.

Это очень насыщенная беседа, но по сути: у NVIDIA нет только преимущества из-за лучших чипов. Их преимущество — вся экосистема — разработчики, фреймворки, надежность, постоянные инновации. И в то же время геополитическая дискуссия о чипах и Китае остается сложной — всё не так просто, как кажется.