Прогноз цены Биткойна на 2025 год: свет в конце туннеля за 170000 долларов или долгий откат?

18 ноября цена Биткойна опустилась ниже отметки в 90000 долларов, за последние 24 часа снизившись на 4,59%. За неделю стоимость Биткойна упала почти на 9,9%, Эфир снизился на 13,67%, ETF Биткоина зафиксировал чистый отток в 1,11 миллиарда долларов, а рыночные настроения резко упали до уровня “крайний страх”.

На рынке царит пессимизм, но в то же время несколько ведущих учреждений считают, что эта коррекция является подготовкой к следующему крупному росту.

!

01 Текущая рыночная ситуация: возможности в условиях крайнего страха

Биткойн сейчас переживает серьезное испытание. По состоянию на 18 ноября цена на Биткойн упала ниже 90000 долларов, снизившись на 4.59% за последние 24 часа.

Это не только продолжительная слабость с падением почти на 10% за неделю, но и важная точка испытания психологической защиты рынка.

Индекс страха и жадности резко упал до 14, что четко указывает на то, что рынок находится в состоянии “крайнего страха”. Эта пессимистическая настроенность в основном вызвана тремя ключевыми факторами:

• Изменение отношения Федеральной резервной системы США к ожиданиям по снижению процентных ставок в декабре;
• В ETF Биткоина произошел массовый отток средств, всего почти 11,1 миллиарда долларов;
• Последовательные ликвидации, вызванные чрезмерным кредитным плечом на рынке после пробоя уровня поддержки.

С технической стороны, RSI (индекс относительной силы) Биткойна составляет 33.78. Хотя он вышел из зоны перепроданности, он все еще ниже нейтрального уровня, что указывает на ограниченную восходящую динамику в краткосрочной перспективе.

В то же время индикатор MACD также подтвердил, что медвежий импульс по-прежнему доминирует на рынке.

02 Прогнозы организаций: консенсус в условиях разногласий

Несмотря на краткосрочные слабые результаты рынка, многие ведущие финансовые учреждения по-прежнему придерживаются удивительно единого оптимистичного прогноза по средне- и долгосрочным перспективам Биткойна.

Морган Стэнли: 94,000 долларов - это дно, 170,000 долларов - цель

Банк-гигант JPMorgan четко высказал двойную оценку динамики цен на Биткойн.

Данная линия считает, что глобальные производственные затраты на Биткойн составляют около 94 000 долларов, и этот уровень представляет собой естественное ценовое дно.

В то же время они уверены, что Биткойн поднимется до примерно 170 000 долларов в течение следующих 6-12 месяцев.

Этот прогноз основан на детализированной модели, сравнивающей рыночную капитализацию Биткойна с огромной частной инвестиционной базой в 28,3 триллиона долларов в золоте.

Bitfinex: среднесрочная цель в 200 000 долларов

Аналитики криптовалютной торговой платформы Bitfinex более оптимистичны, они прогнозируют, что Биткойн может резко вырасти до 200 000 долларов к середине 2025 года.

Этот прогноз основан на сильном институциональном спросе, исторической тенденции после халвинга и на постоянно усиливающейся роли Биткойна как глобального актива.

Аналитики Bitfinex ожидают, что рынок достигнет пика в конце 2025 года, примерно через 450 дней после события халвинга в апреле 2024 года.

Стандартный Чартеред и VanEck

Несколько известных финансовых учреждений также выпустили свои прогнозы: Standard Chartered прогнозирует цену Биткойна в 200,000 долларов; VanEck ожидает, что Биткойн вырастет до 180,000 долларов.

Эти прогнозы отражают сильную уверенность учреждений в долгосрочных перспективах Биткойна.

03 Ключевые факторы влияния: рыночные силы, определяющие направление Биткойна

Движение институциональных средств

Направление средств в ETF Биткойна стало ключевым показателем интереса институциональных инвесторов к Биткойну. Последние данные показывают, что в ETF Биткойна произошло чистое отток средств в размере 1,11 миллиарда долларов, что свидетельствует о краткосрочном ухудшении рыночных настроений.

Однако, с более долгосрочной точки зрения, уровень воздействия институциональных инвесторов на Биткойн на самом деле увеличился на 64%, особенно через ETF iBIT от BlackRock, чьи активы превышают 80 миллиардов долларов.

Макроэкономическое развитие

Финансовая политика правительства США непосредственно влияет на ликвидность Биткойна. Принятие временного финансирования и повторное открытие правительства США высвободили ликвидность в систему.

Кроме того, изменения в ожиданиях рынка относительно процентной политики Федеральной резервной системы также могут существенно повлиять на цену Биткойна. В настоящее время рынок процентных ставок уменьшил ожидания по поводу снижения ставок в декабре.

технический анализ

С точки зрения технического анализа Биткойн находится на ключевом этапе. Прямое сопротивление находится около 99,600 долларов на EMA 12, в то время как ключевая поддержка расположена на уровне 93,005 долларов.

Если Биткойн сможет удержать текущий уровень поддержки, это может привести к формированию двойного дна, что заложит основу для восстановления к концу года.

Анализ показывает, что Биткойн может восстановиться в диапазон 105,000-115,000 долларов в декабре.

04 Методология анализа: три инструмента для интерпретации ценовой динамики Биткойна

Технический анализ

Технический анализ предсказывает будущее движение Биткойна на основе изучения исторических рыночных данных (в основном цен и объема торгов). Обычно используемые технические индикаторы включают:

• Скользящие средние (например, 50-дневная и 200-дневная скользящие средние)
• Индекс относительной силы (RSI)
• Уровни коррекции Фибоначчи

Например, когда RSI ниже 30, это указывает на то, что актив может быть перепродан, что может быть возможностью для покупки; а когда RSI выше 70, это указывает на возможную перекупленность, что может быть сигналом для продажи.

фундаментальный анализ

Фундаментальный анализ оценивает внутренние факторы, которые могут повлиять на динамику спроса и предложения Биткойна, включая:

• Изменения в технологии майнинга
• Обновление регулирования
• Макроэкономические показатели

Например, когда Китай в 2021 году ввел ограничения на добычу Биткойнов, это привело к значительному снижению хэшрейта Биткойна и временно оказало негативное влияние на его цену.

Анализ настроений

Анализ настроений измеряет общую склонность рынка к Биткойну. Инструменты, такие как Google Trends или показатели настроений в социальных сетях, могут предоставить информацию о мнениях и уровне интереса общественности к Биткойну.

Исторические данные показывают, что увеличение положительных эмоций в социальных сетях обычно предшествует росту цен.

05 Потенциальные риски и возможности

риск снижения

Если цена Биткойна упадет ниже ключевой зоны поддержки 92,000-94,000 долларов США, она может опуститься до уровня 85,000 долларов.

Некоторые аналитики предупреждают, что текущая коррекция цены Биткойна может продлиться до середины 2026 года.

Регуляторная неопределенность, изменения в макроэкономических условиях и колебания институционального спроса могут повлиять на ценовую траекторию Биткойна.

возможность роста

Несколько позитивных катализаторов могут способствовать следующему восстановлению Биткойна:

• Улучшение макроэкономических условий: переход к снижению процентных ставок или более широкое расширение ликвидности в 2026 году
• Увеличение институциональных инвестиций: больше компаний добавляют Биткойн в свой баланс.
• Техническое развитие: постоянные инновации и обновления в экосистеме Биткойна

Морган Стэнли отметил, что рыночная капитализация Биткойна может вырасти на 80% от текущих примерно 2,1 триллиона долларов, чтобы достичь установленной ими цели в 170 000 долларов.

Перспективы на будущее

Криптовый рынок всегда колеблется между страхом и жадностью. Когда индекс страха и жадности падает до 14, что означает “экстремальный страх”, большие игроки Уолл-стрит тихо обсуждают целевую цену в 170,000 долларов.

Рынок исправится, и те инвесторы, которые сохраняют стратегическое терпение в условиях пессимизма, как правило, могут лучше всего поймать бонусы следующего цикла роста.

Настоящая история Биткойна никогда не была безумным восхождением по прямой линии, а заключалась в том, что на каждом краю, который казался крахом, он снова и снова доказывал свою стойкость и ценность.