Переоценка пенсионных сбережений: всегда ли Roth IRA является оптимальным выбором?

Концепция кажется привлекательной на первый взгляд. Пожертвовать потенциальным налоговым преимуществом сейчас ради налоговых льгот при выводе средств позже – когда ваши налоговые ставки могут быть выше. Хотя будущее остается неопределенным, это рассчитанный риск, на который многие люди готовы пойти.

Однако безналоговые распределения, предлагаемые пенсионными счетами Roth в более поздние годы, не всегда могут быть наиболее подходящим вариантом. В некоторых случаях вы можете получить больше выгоды, сделав налогооблагаемые взносы в IRA сейчас и решая налоговые последствия, когда они возникнут.

Давайте рассмотрим, когда и почему не-Рот альтернатива может быть более выгодной для вашей финансовой ситуации.

Традиционный IRA против Roth IRA

Для тех, кто не знаком с различиями, вот краткий обзор:

Традиционные ИРА, также известные как взносовые ИРА, позволяют делать ежегодные взносы, подлежащие налоговому вычету. Инвестиции, сделанные с помощью этих средств, растут без налогообложения, будь то через дивиденды, прирост капитала или другие формы доходов. Налогообложение (как обычный доход) происходит только при выводе средств из пенсионного счета.

Ротх-IRA функционируют противоположным образом. Хотя взносы не уменьшают налогооблагаемый доход текущего года, средства все равно растут без налога и могут быть выведены без налоговых обязательств. На самом деле, поскольку IRS не имеет интереса в этих выводах, для Ротх-IRA нет обязательных минимальных распределений. Это отличается от традиционных взносов IRA, которые требуют распределений, начиная с 73 лет.

Стоит отметить, что взносы в Roth IRA подлежат ограничениям, основанным на доходе, в отличие от традиционных IRA.

На первый взгляд, разница может показаться незначительной. Предполагая, что все остальные факторы равны ( и вы эффективно инвестируете любые налоговые сбережения ), уплата налогов сейчас или позже теоретически должна привести к одной и той же сумме доступных пенсионных средств. Для многих людей это действительно так.

Тем не менее, существуют определенные сценарии, когда Roth IRA может быть менее финансово выгодной, чем обычная IRA, финансируемая взносами, подлежащими вычету из налога. Одной из таких ситуаций является особая.

Когда стоит пересмотреть Roth IRA

Проще говоря, большинству инвесторов выгодно уплачивать налоги на доходы, связанные с IRA, когда их эффективные налоговые ставки, вероятно, находятся на самом низком уровне. Например, если вы уверены, что ваш текущий доход от работы превышает то, что вы получите на пенсии, ваша потенциальная налоговая обязанность сейчас на пике. Вклад в традиционный IRA снизит ваш текущий налогооблагаемый доход, по сути откладывая налогообложение этого дохода – и инвестиций, сделанных с его помощью – до выхода на пенсию, когда вы, возможно, окажетесь в более низкой налоговой категории.

С другой стороны, если у вас есть основания полагать, что ваш доход от пенсии превысит ваш текущий доход от работы (возможно, из-за значительного остатка на IRA), вы можете захотеть минимизировать свои будущие налоговые обязательства, даже если это означает отказ от налогово-вычитаемых взносов сейчас. В этом случае Roth IRA может предложить преимущество.

Для большинства людей, однако, первая ситуация более вероятна.

Это не единственный заметный сценарий, когда Roth IRA может быть не идеальным. Если вы ожидаете, что вам понадобится доступ к средствам до достижения 59½ лет, и если ваш счет будет открыт и первоначально профинансирован менее чем на пять полных лет, Roth может не быть самым разумным выбором. Хотя существуют исключения (, такие как медицинские расходы или покупка вашего первого дома), несоблюдение обоих критериев может привести к штрафам, налогообложению или тому и другому на снятия.

Важно отметить, что досрочные снятия средств из традиционной ИРА до достижения 59½ лет также влекут за собой штрафы, помимо налогов, которые в любом случае были бы подлежали уплате. Однако для традиционных ИРА нет минимального пятилетнего срока ожидания.

Учитывая это ограничение по возрасту, вам может быть более выгодно полностью отказаться от взносов в ИРА и вместо этого держать эти деньги, инвестируя их в стандартный брокерский счет. Хотя они могут подлежать ежегодному налогообложению, это предоставляет большую гибкость.

Конечно, у вас всегда есть возможность финансировать традиционную ИРА с налоговыми вычитаемыми взносами, а затем конвертировать часть или всю сумму в Ротха в любое время по вашему выбору в будущем.

Хотя это преобразование является налогооблагаемым событием и может быть дорогостоящим, если его выполнить все сразу, оно позволяет вам наслаждаться лучшим из обоих миров, без штрафов или дополнительных налогов, если вы позже решите, что предпочитаете Roth IRA. Вы даже можете оплатить налоги с этих преобразований средствами вне ваших пенсионных счетов. Просто помните, что вам все равно нужно быть не младше 59½, чтобы производить снятия без штрафов с преобразованного Roth, и пятилетний период ожидания налогообложения на снятие любых доходов может по-прежнему применяться, начиная с года преобразования.

Тем не менее, эта гибкость сама по себе может быть достаточно веской причиной для того, чтобы отложить открытие Roth до тех пор, пока у вас не будет более четкого представления о вашем финансовом будущем.

Анализируйте свои прогнозы и регулярно пересматривайте их

Определить, какой индивидуальный пенсионный счет лучше всего подходит для вас, откровенно сложно. Хотя каждый знает свою текущую финансовую ситуацию, предсказать, где вы будете в будущем, гораздо менее определенно. Это упражнение требует хорошо обоснованной и честной спекуляции, включая предположения о будущих налоговых ставках. Если вам 30 или 40 лет, этот прогноз может быть особенно сложным.

Тем не менее, насколько это возможно, составление лучших прогнозов вашего пенсионного дохода — это хорошее использование времени. Если вы достаточно дисциплинированы, чтобы инвестировать любые налоговые сбережения по мере их достижения, вы в конечном итоге сможете сократить свою общую налоговую нагрузку. Для большинства типичных домохозяйств, которые управляют этими, казалось бы, мелкими деталями, сбережения могут составлять тысячи долларов ежегодно.