BOLL (布林带指标) использование技巧

1. Основные определения

Полосы Боллинджера, английское название Bollinger Bands, являются инструментом технического анализа, разработанным Джоном Боллинджером на основе принципа стандартного отклонения в статистике. Они состоят в основном из трех линий, формирующих динамический ценовой канал, используемый для оценки волатильности рынка и определения относительного высокого и низкого положения цен.

2. Структура и расчет

Полосы Боллинджера состоят из трех линий.

1. Средняя линия: · Что это: Обычно это означает целевую базовую линию. · 计算： Обычно это простая скользящая средняя. Наиболее часто используемый период - 20-дневная скользящая средняя. Формула: Средняя линия = простая скользящая средняя цен закрытия за N дней.
2. Верхняя граница: · Что это: Линия давления ценового канала. · Расчет: На основе средней линии добавьте определенное количество стандартных отклонений. Формула: Верхняя линия = Средняя линия + (K × Стандартное отклонение цен закрытия за N дней ).
3. Нижняя граница: · Что это: линия поддержки ценового канала. · Расчет: на основе средней линии вычитается определенное количество стандартных отклонений. Формула: нижняя граница = средняя линия - (K × стандартное отклонение цен закрытия за N дней ).

Описание параметров:

· N (период): наиболее часто используется 20, что означает расчет данных за 20 периодов. · K (количество стандартных отклонений): наиболее часто используется 2. Это означает, что верхние и нижние границы находятся примерно в 95% диапазона ценовых колебаний с обеих сторон от средней линии (на основе предположения о нормальном распределении).

Три. Основные функции и рыночное значение

1. Измерение волатильности: · Сужение диапазона (сжатие): Когда расстояние между верхней и нижней границами становится меньше, это означает, что волатильность рынка снижается, и он находится в состоянии "консолидации" или "спячки". Это обычно предвещает появление сильного трендового движения (прорыва). · Расширение диапазона (разрыв): Когда расстояние между верхней и нижней границей быстро увеличивается, это означает резкое увеличение волатильности на рынке, тренд находится в движении. Чем больше разрыв, тем сильнее тренд.
2. Определение относительных высоких и низких уровней: · Полосы Боллинджера не являются абсолютным индикатором "перекупленности-проданности", а представляют собой "относительную" концепцию. · Достигнуто или преодолено верхнее значение: это не означает "обязательно продавать", а указывает на то, что цена находится на относительно сильной высокой отметке, и текущий тренд может ускоряться. · Достижение или пересечение нижней границы: это не означает «обязательно покупать», а указывает на то, что цена находится на относительно слабом низком уровне, и текущая нисходящая тенденция может ускоряться.
3. Определение трендов: · Направление тренда: Направление средней линии может указывать на краткосрочный тренд. Когда средняя линия направлена вверх, это бычий рынок; когда средняя линия направлена вниз, это медвежий рынок. · Ценовое поведение в тренде: В сильном восходящем тренде цена будет продолжать двигаться вдоль верхней границы или даже превышать её; в нисходящем тренде цена будет продолжать двигаться вдоль нижней границы или даже превышать её.

Четыре. Распространенные торговые стратегии

1. Метод прорыва сделки: · Сцена: происходит после длительного сужения полосы пропускания (очень низкая волатильность). · Сигнал: Когда цена пробивает сужающиеся полосы Боллинджера вверх или вниз с помощью большой свечи (например, большой бычьей или медвежьей свечи), при этом ширина начинает явно "раскрываться". · Операция: Входите в рынок в направлении пробоя. Например, если цена пробивает верхнюю границу и открывается, можно рассмотреть возможность покупки.
2. Метод торговли на средней линии (возврат к среднему): · Сцена: Эффективно в колебательном рынке без одностороннего тренда. · Сигнал: Когда цена отскакивает вверх из-за нижней границы или рядом с ней и пересекает среднюю линию, это можно рассматривать как сигнал о слабости, переходящей в силу; когда цена откатывается вниз из-за верхней границы или рядом с ней и пробивает среднюю линию, это можно рассматривать как сигнал о силе, переходящей в слабость. · Операция: после того как цена коснется нижней границы, можно рассмотреть возможность покупки; после того как цена коснется верхней границы, можно рассмотреть возможность продажи. Этот метод может быть неэффективен, когда тенденция ясна.
3. Сжатие Боллинджера: · Это предвестник прорывной торговли. Это состояние, когда ширина полосы Боллинджера сжата до предела, как сжатая пружина, предвещая, что крупное движение рынка на подходе. Трейдеры будут внимательно следить за выбором направления после "сжатия".

Пять. Важные замечания и ограничения

1. Не является независимым сигналом для покупки или продажи: Полосы Боллинджера сами по себе не дают прямых сигналов на "покупку" или "продажу". Они предоставляют "контекст" для ценового поведения. Необходимо сочетать их с другими индикаторами (такими как индекс относительной силы RSI, стохастический осциллятор KDJ, объем, MACD и т.д.), чтобы подтвердить сигнал.
2. Эффективен на колеблющемся рынке, но может "потерпеть неудачу" на одностороннем рынке: в условиях сильного одностороннего роста цены будут постоянно "прилипать" к верхней границе, и если просто из-за касания верхней границы продавать, можно понести огромные убытки. И наоборот, на одностороннем падении тоже самое.
3. Риск "ложного пробоя": цена может временно пробить уровень, но быстро вернуться в диапазон, создавая ложный сигнал. В этот момент необходимо учитывать форму свечей (например, длинные верхние тени) и объем торгов для фильтрации.
4. Запаздывание: Полосы Боллинджера рассчитываются на основе скользящей средней, поэтому имеют запаздывание, отражая уже произошедшие события.

Резюме

Полосы Боллинджера — это мощный и интуитивно понятный инструмент, который объединяет три основные информации: тренд, волатильность и относительный уровень цен в одном индикаторе. Его суть заключается в понимании «сжатия» и «расширения» канала, а также в осознании того, какое состояние рынка представляет позиция цены внутри канала, а не в механическом подходе к торговле на основе касания верхней и нижней границ. Умелое использование полос Боллинджера может помочь трейдерам лучше чувствовать ритм рынка и потенциальные точки разворота.