Memecoins имеют более высокий коэффициент бета по сравнению с активами уровня 1, что означает, что они могут предоставить эффект рычага на активы L1 без увеличения рисков кредитного плеча. В качестве примера, умеренное распределение может увеличить экспозицию к экосистеме Solana.
Мы обращаем внимание на сигнал, когда 30-дневный бета-коэффициент превышает 90-дневный скользящий бета-коэффициент. Когда это происходит, средняя доходность BONK за 30 и 60 дней составляет соответственно 124% и 413%.
Взрыв BONK обычно происходит одновременно с ростом SOL более чем на 5% в течение недели. В этом случае средняя доходность BONK следующая:
Средняя доходность за 1 неделю 26%
Средняя доходность за 30 дней 141%
Средняя доходность за 60 дней 512%
Стоит отметить, что в примерно 1/3 случаев BONK фактически падал, что указывает на то, что производительность SOL не может полностью гарантировать выдающуюся производительность BONK.
Связь между BONK и SOL обычно довольно сильная, но в периоды выдающегося выступления BONK, такие как четвертый квартал 2023 года и первый квартал 2024 года, эта связь часто ослабевает.
Анализ данных на блокчейне
Помимо ценового поведения, мы также анализируем качество и веру держателей мемкойнов с помощью данных блокчейна. Вот некоторые ключевые показатели для сравнения:
Темп роста держателей токенов за 90 дней
Медиана и среднее значение владения
Доля кошельков, имеющих более $1000 и $100k
Крупный держатель ( ранее имел >$100k) уровень резервирования
Состояние чистого притока/оттока DEX крупных держателей
Эти показатели помогают нам понять относительное качество и силу убеждений базы держателей мемекоина.
Другие факторы для рассмотрения
Мы предпочитаем мемкойны с достаточной торговой ликвидностью, которые пережили несколько значительных коррекций. Для токенов,上市 на основных торговых платформах, мы будем обращать внимание на объем непогашенных контрактов.
Сообщество и факторы веры также очень важны. Мы ищем:
Восхитительный рассказ и слоган
Сильная вера и чувство принадлежности среди членов сообщества
Лидерство и координация в сообществе
Степень интеграции с культурой
Самые успешные сообщества мемкойнов, как правило, обладают выдающимися маркетинговыми способностями.
Оценка и время входа
Мы используем коэффициент MVRV ( рыночная капитализация / реализованная стоимость ) для оценки времени входа. Когда MVRV ниже 1, это указывает на то, что средний держатель находится в состоянии нереализованного убытка, что может означать близость к локальному дну.
Кроме того, мы также обращаем внимание на индикаторы импульса, такие как RSI и скользящие средние, а также на социальные индикаторы настроений, такие как тренды поиска в Google.
Важно подчеркнуть, что мемкойны относятся к высокорисковым активам, их производительность сильно зависит от общей ликвидной среды и рыночного аппетита к риску. Инвестиции в них целесообразны только в благоприятных макроэкономических условиях, когда "аппетит к риску" начинает возвращаться.
Заключение
Данная статья предлагает рамки для инвестирования в мемкоины, охватывающие выбор объектов, оценку фундаментальных показателей, определение справедливой стоимости и определение времени покупки и продажи. Тем не менее, инвестиции в мемкоины по-прежнему связаны с высоким риском, а сверхприбыли всегда сопровождаются более высоким риском. Эта структура предназначена для того, чтобы помочь инвесторам лучше использовать возможности в этой неопределенной области.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
Стратегия инвестирования в мемкойны: выбор, оценка и подняться на борт.
Исследование инвестиционных стратегий мемкойнов
Почему стоит обратить внимание на мемкойны?
Memecoins имеют более высокий коэффициент бета по сравнению с активами уровня 1, что означает, что они могут предоставить эффект рычага на активы L1 без увеличения рисков кредитного плеча. В качестве примера, умеренное распределение может увеличить экспозицию к экосистеме Solana.
Мы обращаем внимание на сигнал, когда 30-дневный бета-коэффициент превышает 90-дневный скользящий бета-коэффициент. Когда это происходит, средняя доходность BONK за 30 и 60 дней составляет соответственно 124% и 413%.
Взрыв BONK обычно происходит одновременно с ростом SOL более чем на 5% в течение недели. В этом случае средняя доходность BONK следующая:
Стоит отметить, что в примерно 1/3 случаев BONK фактически падал, что указывает на то, что производительность SOL не может полностью гарантировать выдающуюся производительность BONK.
Связь между BONK и SOL обычно довольно сильная, но в периоды выдающегося выступления BONK, такие как четвертый квартал 2023 года и первый квартал 2024 года, эта связь часто ослабевает.
Анализ данных на блокчейне
Помимо ценового поведения, мы также анализируем качество и веру держателей мемкойнов с помощью данных блокчейна. Вот некоторые ключевые показатели для сравнения:
Эти показатели помогают нам понять относительное качество и силу убеждений базы держателей мемекоина.
Другие факторы для рассмотрения
Мы предпочитаем мемкойны с достаточной торговой ликвидностью, которые пережили несколько значительных коррекций. Для токенов,上市 на основных торговых платформах, мы будем обращать внимание на объем непогашенных контрактов.
Сообщество и факторы веры также очень важны. Мы ищем:
Самые успешные сообщества мемкойнов, как правило, обладают выдающимися маркетинговыми способностями.
Оценка и время входа
Мы используем коэффициент MVRV ( рыночная капитализация / реализованная стоимость ) для оценки времени входа. Когда MVRV ниже 1, это указывает на то, что средний держатель находится в состоянии нереализованного убытка, что может означать близость к локальному дну.
Кроме того, мы также обращаем внимание на индикаторы импульса, такие как RSI и скользящие средние, а также на социальные индикаторы настроений, такие как тренды поиска в Google.
Важно подчеркнуть, что мемкойны относятся к высокорисковым активам, их производительность сильно зависит от общей ликвидной среды и рыночного аппетита к риску. Инвестиции в них целесообразны только в благоприятных макроэкономических условиях, когда "аппетит к риску" начинает возвращаться.
Заключение
Данная статья предлагает рамки для инвестирования в мемкоины, охватывающие выбор объектов, оценку фундаментальных показателей, определение справедливой стоимости и определение времени покупки и продажи. Тем не менее, инвестиции в мемкоины по-прежнему связаны с высоким риском, а сверхприбыли всегда сопровождаются более высоким риском. Эта структура предназначена для того, чтобы помочь инвесторам лучше использовать возможности в этой неопределенной области.