【MicroStrategy снова увеличила свои активы на почти 5000 BTC, но данные по опциям указывают на сигнал "низкая волатильность, высокий открытый интерес"】

30 июня MicroStrategy объявила о покупке еще 4,980 BTC, общая сумма активов близка к 600,000 монет, средняя цена 70,982 долларов, средства поступили из нового раунда финансирования через ATM. После выхода новости акции сначала выросли, а затем откатились, в итоге закрывшись на уровне 373.30 долларов, колебания составили почти 9%. На X и Reddit много обсуждений сосредоточено на том, что компания уже удовлетворяет финансовым критериям S&P 500, и рынок ожидает притока пассивных средств, связанных с возможным включением.

Еще интереснее рынок опционов. По последним данным, 30-дневная подразумеваемая волатильность MSTR составляет всего 53%, что находится на 6-м процентиле за год, но общий объем торгов за день превысил 610 000 контрактов, что значительно выше среднего значения, показывая аномально высокую активность торговли. Особенно интересен Call 380 с истечением в середине июля, где открытый интерес составляет 34 000 контрактов, что составляет более половины от общей стоимости Call, в то время как подразумеваемая волатильность не была значительно повышена, что указывает на то, что крупные капиталы скорее ставят на краткосрочные потенциальные преимущества, а не просто на волатильность.

С точки зрения соотношения Put/Call, открытый интерес (OI) остается на уровне 0.9, краткосрочный объем торгов снизился до 0.37, что отражает общую склонность к бычьему настроению, но потребность в хеджировании все еще существует. Основными переменными по-прежнему остаются ETF на биткойн, финансовые отчеты за второй квартал и корректировка S&P 500. Если триггеры продолжат развиваться, диапазон 380-400 долларов может стать новой зоной колебаний; наоборот, если BTC не сможет подняться на новый уровень, восстановление высоколиквидных длинных позиций может усилить падение.

Низкая волатильность при высоком объеме, подводные течения бушуют. Что вы думаете об этом «событийном билете»? Оставьте комментарий с вашим мнением, поставьте лайк, чтобы следить за дальнейшими изменениями. Риски на ваш страх и риск, обсуждение не является инвестиционной рекомендацией.

#MicroStrategy