Como é que os sinais do mercado de derivativos Cripto prevêem os movimentos de preço através das taxas de financiamento e dos Rácios longo-curto?

O mercado de derivados SUI sinaliza um momento em alta com recorde de juros abertos e taxas de financiamento positivas

O mercado de derivativos SUI mostrou uma força excecional nos últimos meses, com os juros abertos a explodirem 30,64% para atingir $785,35 milhões. Este aumento na atividade de derivativos representa um dos indicadores em alta mais fortes para a futura ação de preço do SUI. As taxas de financiamento mantiveram-se consistentemente positivas, indicando que os traders estão predominantemente a assumir posições longas e estão dispostos a pagar prémios para manter essas posições.

Os dados de mercado revelam trajetórias de crescimento impressionantes ao comparar as métricas atuais de derivativos com os trimestres anteriores:

| Métrica | Q1 2025 | Q2 2025 | Crescimento | |--------|---------|---------|--------| | Juros Abertos | $601.15M | $785.35M | 30.64% | | Volume Diário DEX | $289.2M | $367.9M | 27.2% | | Contas Ativas | 28.7M | 31.23M | 8.8% |

Este momentum de derivativos é ainda apoiado pela atividade em cadeia, particularmente em protocolos DeFi como SuiLend, que experimentou um aumento de 90% na Taxa de Financiamento (TVL) em apenas um mês. Os indicadores técnicos alinham-se com estes sinais em alta, com o Índice de Força Relativa (RSI) a atingir 61.24 e o MACD a confirmar padrões de continuação.

O interesse institucional em SUI cresceu substancialmente, contribuindo para as previsões de que SUI atinja $8 até setembro de 2025. O preço do token já superou o mercado em geral, com um aumento de 340% nos últimos 12 meses, em comparação com a média do mercado de apenas 2,8% durante o mesmo período.

A relação longo-curto cai abaixo de 1, indicando um aumento no sentimento em baixa

Recentes dados de mercado da CoinGlass revelam que a relação longa-curta do SUI caiu para 0,63, marcando o seu ponto mais baixo em mais de um mês. Esta queda significativa abaixo do limiar crucial de 1,0 sinaliza uma mudança decisiva para um sentimento de mercado em baixa. Ao examinar a dinâmica da relação, as implicações tornam-se claras:

| Valor da Proporção | Sentimento do Mercado | Domínio da Posição | Implicação de Preço | |-------------|------------------|-------------------|-------------------| | Acima de 1.0 | Em alta | Posições longas | Pressão ascendente | | Abaixo de 1.0 | Em baixa | Posições vendidas | Pressão para baixo | | A 0,63 | Fortemente em baixa | Vendas a descoberto pesadas | Queda significativa |

Este domínio em baixa já se manifestou na ação do preço, com SUI a negociar a $3,47, representando uma substancial queda de 16% em relação ao seu pico mensal e uma queda ainda mais preocupante de 34% em relação ao seu máximo anual de 2025. O mercado de derivados reflete este pessimismo, à medida que os traders apostam cada vez mais na deterioração adicional dos preços. Os indicadores técnicos alinham-se com este sentimento, uma vez que SUI atualmente negocia abaixo das suas Médias Móveis Simples de 20 dias e 50 dias, reforçando a perspetiva em baixa a curto prazo. Os investidores institucionais parecem estar a recuar, apesar de desenvolvimentos promissores como a iniciativa de tokenização de ativos do mundo real da 21Shares, sugerindo que a confiança do mercado requer catalisadores mais fortes para superar o atual momento negativo.

A Matrixport prevê um potencial grande movimento de mercado com base em dados de derivativos

A análise mais recente da Matrixport revela que a criptomoeda SUI está pronta para uma ação de preço significativa em 2025, com dados de derivados indicando um forte impulso em alta. De acordo com a sua pesquisa, os indicadores técnicos mostram que a SUI está atualmente sendo negociada a cerca de $3.42, com um nível de resistência crítico em $3.85. Esta posição cria um potencial de ruptura substancial em direção ao seu alvo principal de $4.33.

A previsão é apoiada por métricas on-chain convincentes, incluindo a presença de 31,23 milhões de contas SUI ativas em novembro de 2024. Esta base de usuários crescente reflete uma adoção crescente, particularmente impulsionada por protocolos DeFi como a SuiLend, que experimentou um aumento notável de 90% no Valor Total Bloqueado em um único mês.

| Métrica | Valor Atual | Meta/Projeção | |--------|--------------|-------------------| | Preço Atual | $3.42 | $4.33 | | Nível de Resistência | $3.85 | Ponto de ruptura chave | | Contas Ativas | 31,23M | Crescendo de forma constante | | Crescimento DeFi | Aumento de 90% do TVL | Impulsionando a adoção |

A acumulação institucional emergiu como um dos principais motores por trás do movimento de preço do SUI acima de $3,40. Este interesse institucional, combinado com a configuração técnica e métricas de crescimento fundamental, cria o que a Matrixport descreve como uma oportunidade de negociação de alta probabilidade para investidores de médio prazo. Os dados demonstram claramente a crescente confiança do mercado no desenvolvimento do ecossistema do SUI e seu potencial para oferecer retornos significativos à medida que 2025 avança.