A Arte Sombria dos Bots de MEV: Como Eles Estão Fazendo Milhões ao Te Explorar

Os bots MEV são os predadores silenciosos da blockchain, escaneando transações e extraindo valor de traders desavisados como eu. Esses parasitas digitais geraram mais de $313,7 milhões entre 2021-2023, e eu os vi crescer cada vez mais sofisticados em seus ataques.

Encontrei pela primeira vez esses bots enquanto negociava no Ethereum - a minha transação de repente custou muito mais gas do que o esperado, e o meu slippage foi terrível. Foi então que percebi que tinha sido sanduíchado por um bot que tinha feito front-run da minha negociação, manipulado o preço e feito back-run de mim para lucro.

Esses abutres algorítmicos operam através de várias estratégias astutas:

• Front-running: Eles detectam sua transação pendente e pulam na sua frente, comprando ativos antes de você, e depois revendendo-os a preços inflacionados.
• Ataques de sanduíche: Eles colocam transações antes e depois da sua, manipulando os preços em ambas as direções para lucro
• Caça à liquidação: Eles monitoram protocolos de empréstimo como Aave, esperando capitalizar em posições subgarantidas.

O dano que esses bots causam é impressionante. Em abril, um ataque resultou em um roubo de 25,38 milhões de dólares quando um hacker comprometeu vários bots MEV e substituiu transações legítimas por maliciosas. Outro bot obteve um lucro de 1,57 milhões de dólares através de um ataque de empréstimo relâmpago em um par de negociação da BNB Chain - e pagou apenas 4,16 dólares para executá-lo!

O que mais me enfurece é como esses bots exploram as falhas de design da blockchain. Ao contrário das finanças tradicionais, onde a frente de corrida é ilegal, o MEV opera em áreas cinzentas regulatórias. Os validadores priorizam transações com base nas taxas, criando um ambiente perfeito para esses bots prosperarem.

Você pode se proteger usando plataformas com proteção MEV embutida, como UniSwapX ou 1inch, definindo limites de deslizamento rigorosos e verificando as taxas antes de enviar transações. Mas o sistema continua fundamentalmente quebrado.

Já vi muitos traders de retalho perderem dinheiro para esses predadores algorítmicos. Embora alguns argumentem que o MEV proporciona liquidez e eficiência, eu vejo isso como um imposto sobre os utilizadores comuns que enriquece os exploradores tecnicamente habilidosos. Até que a governança da blockchain evolua, todos somos potenciais vítimas desses ladrões digitais.