Curto-squeeze: quando o mercado se transforma em uma carrossel frenética

Eu sempre ri desses espertinhos que acham que o mercado é previsível. Mas há um momento em que até os analistas mais inteligentes engolem poeira – isso é um short squeeze, droga! Imagine como uma multidão de traders autoconfiantes com posições short cai na armadilha da própria ganância.

Mecânica da armadilha financeira

Tudo começa de forma banal – um monte de gente aposta na queda dos preços. Eles tomam ativos, vendem-nos na esperança de recomprá-los mais barato. Clássico! Mas o que acontece depois? O mercado mostra o dedo médio aos vendedores a descoberto e o preço começa a subir.

E aqui começa a parte mais interessante. Imagina que estás a nadar contra uma corrente que se torna cada vez mais forte. Primeiro vem o pânico, depois o horror. O teu corretor já está a respirar-te no pescoço, exigindo que feches a posição. E tu és forçado a comprar o mesmo ativo, só que agora mais caro!

E quando há muitos desses coitados, eles empurram o preço cada vez mais para cima com suas próprias compras. Isso resulta em uma espiral infernal - quanto mais shorts são fechados, mais o preço sobe, fazendo com que ainda mais shorters corram para a saída.

História das famosas quebras

Vamos recordar o GameStop de 2021 – foi uma verdadeira carnificina! A multidão de pequenos investidores do fórum deu uma surra tão grande aos fundos de hedge que o preço disparou 20 vezes! De $20 até quase $500, carl! E alguns magnatas de Wall Street choraram ao vivo.

No mercado de criptomoedas isso acontece regularmente. Especialmente quando algum baleia decide se divertir às custas dos shorters. Eu mesmo já caí algumas vezes nesse tipo de carnificina – as sensações são inesquecíveis, digo-lhe.

Como reconhecer a aproximação de uma tempestade

Se quiser usar squeezes no comércio, e não ser uma vítima deles, acompanhe:

• Alta porcentagem de shorts na massa total – quanto mais molas comprimidas, mais forte será a explosão
• Ondas de liquidações nos futuros – o primeiro sinal de um incêndio que está a começar
• Um aumento repentino nos volumes durante um movimento ascendente pode ser o início de uma fuga em massa dos vendedores a descoberto.

A propósito, uma observação interessante – algumas plataformas claramente manipulam os preços para provocar squeezes. Veja apenas estas velas suspeitas segundos antes de grandes liquidações! Mas tente provar isso depois...

O short squeeze é um caos financeiro em estado puro. E se você não quer acordar um dia com um buraco no seu depósito - é melhor saber como funciona. E, para ser sincero, gosto de observar esse pânico financeiro de fora. Especialmente quando esses analistas pomposos sofrem com suas "previsões impecáveis".