Introdução

GMGN é uma ferramenta de análise de dados e negociação on-chain projetada especificamente para traders de moedas meme. Estabelecida em 2024, destacou-se nesta rodada de negociação de memes. Desde novembro de 2024, tanto o número de usuários GMGN quanto o volume de negociação têm mostrado um crescimento significativo. Em 17 de novembro de 2024, o volume diário de negociação atingiu $72 milhões, com um total diário de 25.000 usuários. Em janeiro de 2025, devido à popularidade explosiva da moeda TRUMP, o GMGN ganhou destaque novamente. Em 19 de janeiro de 2025, o volume diário de negociação disparou para $235 milhões, estabelecendo um recorde histórico. O GMGN também criou o mito de alcançar um milhão de dólares em receita diária do protocolo. Atualmente, o volume médio de negociação por usuário GMGN é de $10.487, com uma média de 80 negociações por usuário. Nos últimos sete dias, o volume total de negociação foi de $124.078.688, e o número cumulativo de transações da plataforma atingiu 46.219.356.

Taxas de Negociação GMGN e Volume de Negociação

Origem: https://dune.com/adam_tehc/GMGN

Número de Transações GMGN e Número de Utilizadores

Origem: https://dune.com/adam_tehc/GMGN

Antecedentes da Equipa

A equipa GMGN é composta por profissionais com vasta experiência em negociação e desenvolvimento. O fundador Jerry Ma tem mais de 20 anos de experiência no desenvolvimento de produtos baseados em ferramentas, combinando inovação tecnológica com a procura de mercado para impulsionar o rápido desenvolvimento de produtos e o crescimento de utilizadores. O co-fundador Haze é um trader bem conhecido que foi membro inicial da exchange Pionex e possui um profundo entendimento do mercado de criptomoedas e dos mecanismos de negociação, juntamente com anos de experiência prática. Os outros membros da equipa fazem todos parte de uma equipa exclusivamente chinesa, com cerca de 30 pessoas, possuindo fortes formações técnicas, visão de mercado e rica experiência em negociação. A equipa acredita que esta ronda de negociação de memes é particularmente popular na comunidade de língua chinesa e atualmente concentra-se nesta região para potenciar as suas vantagens comunitárias.

Receitas do Protocolo em Máximo Recorde

No início de 2025, o lançamento e negociação do token TRUMP rapidamente se tornaram um tema quente no mercado de moedas meme. Atraiu considerável atenção de especuladores e negociantes, especialmente durante seu lançamento inicial e volatilidade a curto prazo. Com discussões acaloradas nas redes sociais, fóruns e diversas comunidades criptográficas, o token TRUMP acumulou rapidamente uma base de usuários substancial. Esse nível fenomenal de atenção impulsionou diretamente o tráfego da plataforma GMGN e as inscrições de usuários.

Como ferramenta principal de análise de dados e negociação para investidores em moedas meme, a plataforma GMGN beneficiou das suas funcionalidades altamente precisas de monitorização de mercado e dados de negociação em tempo real durante a explosão do token TRUMP, atraindo um grande número de utilizadores. Estes utilizadores não só usaram a plataforma GMGN para compreender a dinâmica do mercado do token TRUMP, mas também aproveitaram o seu rastreamento de dinheiro inteligente e funcionalidades de análise de dados em tempo real para desenvolver estratégias de negociação mais científicas. O volume de negociação explosivo do token TRUMP tornou a GMGN uma plataforma ideal para análise e tomada de decisões. Esta explosão de popularidade de mercado trouxe efeitos substanciais de tráfego para a plataforma GMGN. De acordo com estimativas de mercado aproximadas, quase metade das negociações do token TRUMP foram executadas na plataforma GMGN. Até 26 de janeiro de 2025, os utilizadores da GMGN tinham ganho coletivamente lucros de $163 milhões a partir de negociações de token TRUMP, com um lucro médio de aproximadamente $5,826 por utilizador.

Principais Características

Descoberta rápida e negociação de tokens de memes

Uma das funcionalidades principais da GMGN.AI é ajudar os utilizadores a descobrir e participar rapidamente em negociações de tokens de meme. A plataforma fornece uma lista de tokens atualizada em tempo real, mostrando tokens recém-criados no mercado, tokens de venda privada próximos da alocação total, tokens mais recentes com melhor desempenho e tokens já em negociação ativa. Através destas categorias, os utilizadores podem capturar rapidamente os pontos quentes do mercado, identificar potenciais oportunidades de investimento e ajustar os seus portfólios prontamente. Esta capacidade de identificar rapidamente as tendências de mercado é particularmente importante para os investidores de tokens de meme, uma vez que estes tokens tendem a sofrer flutuações de preço acentuadas, e aproveitar o pico pode resultar em retornos significativos.

Rastreando Movimentos de Dinheiro Inteligente

O termo “dinheiro inteligente” refere-se a fundos controlados por investidores ou instituições com capital significativo e experiência profunda no mercado. A GMGN oferece funcionalidades dedicadas que permitem aos utilizadores acompanhar em tempo real os movimentos de negociação de dinheiro inteligente. A plataforma exibe registos de negociação e fluxos de fundos de investidores conhecidos, empresas de capital de risco e outras carteiras de líderes de opinião chave (KOL). Os utilizadores podem seguir estes movimentos de dinheiro inteligente para descobrir potenciais oportunidades de mercado. Esta funcionalidade ajuda os investidores comuns a replicar ou seguir as decisões de investimento institucionais, reduzindo o risco de investimento e aumentando a rentabilidade potencial. Os investidores podem avaliar eficazmente o sentimento do mercado e tomar decisões de negociação mais racionais.

Função de Verificação de Segurança

Os riscos de investimento no mercado de criptomoedas são relativamente altos, especialmente para tokens de memes emergentes e não regulamentados. GMGN.AI oferece uma série de ferramentas de verificação de segurança de tokens para ajudar os utilizadores a avaliar a segurança de tokens potenciais. A função de verificação de segurança da plataforma inclui a verificação se o pool de liquidez (LP) de um token foi destruído, se existem riscos de honeypot, se o contrato foi renunciado e se o token é mintable. Os utilizadores podem avaliar se um projeto de token é seguro e transparente, e evitar projetos fraudulentos ou de alto risco.

Negociação Automatizada

GMGN oferece funções de negociação automatizada para melhorar a eficiência da negociação e reduzir o custo de tempo das operações manuais. Os utilizadores podem configurar estratégias de compra, venda e ordens limitadas automatizadas através do bot do Telegram. Com esta funcionalidade, os utilizadores podem executar automaticamente decisões de negociação com base em estratégias predefinidas sem monitorizar constantemente o mercado. Isto é extremamente útil para os negociadores de alta frequência ou aqueles que necessitam de monitorização constante do mercado, melhorando significativamente a eficiência e conveniência da negociação. A negociação automatizada também reduz erros humanos, garantindo que as estratégias de negociação são executadas de forma mais precisa e sistemática.

Gráficos de Preços em Tempo Real e Análise

A GMGN.AI também funciona como uma ferramenta de painel, fornecendo recursos de gráfico de preços em tempo real para ajudar os utilizadores a compreender o desempenho de mercado de cada token meme. Os gráficos da plataforma permitem aos utilizadores visualizar as tendências de preços históricos dos tokens, a profundidade de negociação atual e outros dados de mercado relevantes.

Função de Análise da Carteira

Quando os utilizadores acedem à página de detalhes da carteira, podem visualizar intuitivamente a situação de lucro e perda da carteira nos últimos sete e trinta dias. A página mostra o montante global de fundos ganhos ou perdidos e detalha as taxas de sucesso das negociações, o número específico de transações de compra e venda, e as proporções de lucro e perda de cada negociação.

A plataforma GMGN fornece estatísticas sobre vários indicadores-chave: primeiro, o “lucro e perda total”, que se refere aos ganhos ou perdas cumulativos e sua proporção gerada de todas as negociações na carteira. Segue-se o “lucro não realizado”, que mostra a mudança de valor de mercado dos tokens atualmente não vendidos, refletindo o status de retenção. A plataforma também acompanha a duração média de retenção ao longo de 7 e 30 dias, custo total de compra e custo médio de compra de tokens.

A GMGN também oferece uma função de análise de 'distribuição de lucros'. Esta funcionalidade mostra visualmente a distribuição das flutuações de preços e quantidades de diferentes tokens na carteira ao longo de um período recente. Em outras palavras, os utilizadores não só podem saber o seu lucro ou prejuízo global, mas também compreender claramente a estrutura de custos e o desempenho real de cada token detido.

Principais destaques

Alta volatilidade, fortes características comunitárias e comportamento orientado por tendências de curto prazo caracterizam o mercado de criptomoedas meme. As ações de negociação dos usuários frequentemente mostram traços de "entrada e saída rápidas, seguimento de tendências e alta sensibilidade ao risco." GMGN projetou seu produto para atender especificamente a esses hábitos de negociação de memes.

Integração de Dados

A plataforma GMGN melhora a amplitude e a pontualidade dos dados de mercado, integrando fluxos de dados de várias plataformas de lançamento de moedas meme. A plataforma está conectada a plataformas bem conhecidas de lançamento de moedas meme, como PumpFun e Moonshot, capturando informações em tempo real sobre novos lançamentos de tokens, mudanças de liquidez e popularidade nas redes sociais. Essas informações são reunidas de forma eficiente através de nós distribuídos, permitindo que a GMGN reflita prontamente as mudanças de mercado e forneça aos usuários as informações de mercado mais atualizadas. Essa capacidade de processamento de dados de alta eficiência permite aos usuários aproveitar rapidamente as oportunidades de investimento no mercado de moedas meme em rápida mudança.

Detecção de Comportamento Anormal na Cadeia

Além dos dados de mercado em tempo real, a GMGN também otimizou profundamente sua detecção de comportamento anormal on-chain e análise de correlação de múltiplas carteiras. Através de algoritmos de clusterização avançados, a plataforma consegue detetar operações coordenadas entre múltiplas carteiras sob o mesmo IP ou impressão digital do dispositivo, rotulando-as como “aglomerados suspeitos de front-running” (front-running refere-se a aproveitar informações privilegiadas ou conveniência posicional para lucrar antecipadamente). Esta abordagem analítica identifica e previne eficazmente a manipulação de mercado, protegendo os interesses de investidores comuns. Tal manipulação ocorre frequentemente no mercado de meme coins.

Interação do Utilizador

A GMGN introduziu um design inovador de interação do usuário, adaptado aos hábitos de negociação de traders de moedas de meme. A plataforma oferece uma experiência interativa intuitiva e baseada em cenários, desde a descoberta de moedas em tendência (classificações da página inicial), verificação de participações de smart money (página de detalhes), até a definição de parâmetros de cópia de negociação (como slippage - diferença de preço causada por flutuações de mercado, configurações de stop-loss, etc.). Todo o processo é curto e direto. Esta operação simplificada e suave ajuda os usuários a tomar decisões rapidamente, atendendo à demanda por rapidez na negociação de memes. Os investidores muitas vezes precisam agir em prazos extremamente curtos no mercado de moedas de meme, por isso o design eficiente e intuitivo da plataforma é particularmente crítico. O design de processo curto e direto atende ao ritmo de negociação acelerado dos usuários de moedas de meme.

Nós Distribuídos

Quanto à infraestrutura, a GMGN construiu uma rede de nós distribuídos eficiente e estável. A arquitetura de nós distribuídos permite que os nós estejam localizados em diferentes regiões geográficas, aumentando significativamente a tolerância a falhas e a resistência ao estresse da plataforma. A plataforma pode processar muitos pedidos de negociação em tempo real, mantendo a operação suave mesmo sob alta concorrência.

Particularmente em termos de velocidade de transação, o GMGN otimizou os mecanismos de sincronização e processamento de dados entre nós, permitindo que as transações sejam registradas na cadeia em um segundo. Esta funcionalidade é crucial para a negociação de alta frequência no mercado de moedas de meme, onde os investidores frequentemente precisam tomar decisões rápidas e concluir negociações rapidamente para garantir lucros. A capacidade de processamento rápido de negociação do GMGN é extremamente importante para os negociadores de memes. Além disso, os nós distribuídos melhoram a segurança e confiabilidade da plataforma. Mesmo que nós individuais falhem, outros podem continuar a fornecer serviços, garantindo a operação contínua da plataforma. Este design de redundância garante que o GMGN permaneça estável diante de ataques de rede, falhas de sistema ou outros riscos potenciais.

Monitorização da Pool de Transações

O design da plataforma leva em consideração a volatilidade do mercado e as alterações nas pools de liquidez ao abordar problemas de slippage. Especialmente quando uma pool de negociação falha ou fica inativa, o GMGN corresponde automaticamente a pools menores para garantir que as transações possam continuar, impedindo interrupções causadas por liquidez insuficiente.

O design da GMGN minimiza o deslizamento elevado causado pela liquidez insuficiente. O deslizamento muitas vezes ocorre durante flutuações acentuadas do mercado, quando os investidores podem não executar negociações aos preços esperados, resultando em custos de negociação aumentados ou até mesmo em perdas. Através do design da curva suave, a GMGN torna as flutuações de preços mais estáveis, reduzindo eficazmente o deslizamento e garantindo que os utilizadores não sofram perdas significativas devido a grandes oscilações de preços durante a negociação.

Modelo de lucro

O modelo de negócios da GMGN é simples e direto, ganhando principalmente receita através de taxas de transação. Para cada negociação, a plataforma cobra uma taxa de 1%. Esse modelo mostra um potencial tremendo em um ambiente de negociação de alta frequência. Especialmente no mercado de moedas meme, onde a frequência de negociação é alta e os investidores compram e vendem com frequência, essa estrutura de taxas fornece à GMGN uma fonte de renda estável e considerável. À medida que a base de usuários da plataforma continua a se expandir e o volume de negociações continua a aumentar, a lucratividade da GMGN está melhorando constantemente.

Em cenários de negociação de alta frequência, o grande volume de transações gera receitas significativas de protocolo. Se os utilizadores na plataforma realizarem muitas trocas diárias, GM pode gerar um fluxo de caixa contínuo através deste modelo. Além disso, a alta volatilidade do mercado de moedas de meme e a frequência de negociação relativamente alta entre os investidores proporcionam a GM um ambiente altamente favorável para a rentabilidade.

Aviso de Risco

Dependência do Mercado de Memes e Risco de Bolha

Se a GMGN se tornar profundamente ligada ao setor de moedas meme (como através de modelos econômicos de token, operações comunitárias, etc.), deve ter cuidado com a dependência excessiva do sentimento de mercado em vez da utilidade prática. O setor atual de moedas meme apresenta características especulativas significativas, com flutuações de preços acentuadas facilmente influenciadas pelo hype nas redes sociais, manipulação por grandes detentores e outros fatores irracionais. Por exemplo, equipes de projetos ou detentores iniciais podem criar prosperidade a curto prazo através de vendas concentradas ou narrativas falsas, levando a colapsos de preços sem suporte fundamental. A escrutínio regulatório global das moedas meme está a apertar, e a incerteza política pode causar crises de liquidez súbitas.

Riscos de Segurança da Plataforma e Arquitetura Técnica

Embora a GMGN afirme usar uma arquitetura multi-cadeia e tecnologia de contratos inteligentes, como uma plataforma emergente, ainda não passou por um teste completo de ciclo de mercado. Vulnerabilidades técnicas potenciais (como ataques de ponte entre cadeias ou falhas no código do contrato) ou fraquezas operacionais (como estabilidade de nó e atrasos de sincronização de dados) podem ameaçar a segurança dos ativos do usuário. Se não houver relatórios de auditoria de terceiros públicos ou programas estabelecidos de recompensa por bugs, a exposição ao risco técnico da plataforma é ainda maior. Se a plataforma oferecer um serviço de carteira embutida, deve-se prestar atenção se seu mecanismo de gestão de chaves privadas é controlado pelo usuário (não custodial). Se for usada uma solução de custódia centralizada, o congelamento de ativos, tempo de inatividade do servidor ou até mesmo golpes de saída são riscos.

Estrutura de Utilizador Homogénea e Volatilidade da Política Regional

Os dados públicos mostram que a construção da comunidade e a promoção de mercado da GMGN estão fortemente concentradas em regiões de língua chinesa (como as redes sociais chinesas e a cooperação com KOLs chineses). Esta concentração de utilizadores pode levar a dois riscos principais: Em primeiro lugar, as políticas regulatórias relativas a criptomoedas em países de língua chinesa são altamente incertas (por exemplo, a China continua a reprimir as atividades de negociação e mineração). Se as políticas regionais se tornarem mais restritas, poderá afetar diretamente a base de utilizadores e a liquidez da GMGN. Em segundo lugar, a dependência excessiva de uma única comunidade cultural pode limitar a sua capacidade de criar uma narrativa global. Nos mercados mainstream como a Europa e os Estados Unidos, a falta de reconhecimento de marca e preparação de conformidade pode diminuir significativamente o teto de crescimento da plataforma.

Conclusão

GMGN destaca-se no mercado de criptomoedas em rápida mutação com sua arquitetura técnica única e recursos inovadores. A integração de fluxos de dados de várias plataformas de lançamento de criptomoedas captura informações em tempo real sobre lançamentos de tokens, mudanças de liquidez e tendências nas redes sociais, garantindo que os usuários possam compreender rapidamente a dinâmica do mercado e tomar decisões oportunas. Sua arquitetura de nó distribuído e capacidade de execução on-chain de segundo nível permitem negociações rápidas e seguras, atendendo às demandas de cenários de negociação de alta frequência. O destaque nesta área de nicho garantiu à GMGN uma posição significativa na atual onda de memes.