BOLL (indicador de Bandas de Bollinger) dicas de utilização

Um, Definição central

As Bandas de Bollinger, em inglês Bollinger Bands, são uma ferramenta de análise técnica projetada por John Bollinger com base no princípio do desvio padrão na estatística. Elas consistem principalmente em três linhas, formando um canal de preços dinâmico, utilizado para medir a volatilidade do mercado e determinar a posição relativa alta ou baixa dos preços.

Dois, Composição e Cálculo

As Bandas de Bollinger são compostas por três linhas de trilha:

1. Média Móvel: · O que é: Normalmente refere-se à linha de base do objetivo. · Cálculo: geralmente é uma média móvel simples. O período mais comum é a média móvel de 20 dias. A fórmula é: linha média = média móvel simples dos preços de fechamento dos últimos N dias.
2. Linha superior: · O que é: A linha de pressão do canal de preço. · Cálculo: Com base na linha média, adicione um múltiplo do desvio padrão. A fórmula é: linha superior = linha média + (K × desvio padrão do preço de fechamento dos últimos N dias).
3. Linha inferior: · O que é: A linha de suporte do canal de preços. · Cálculo: Com base na linha média, subtrair um múltiplo determinado do desvio padrão. A fórmula é: linha inferior = linha média - (K × desvio padrão dos preços de fechamento dos N dias ).

Descrição dos parâmetros:

· N (período): O mais utilizado é 20, representando o cálculo dos dados de 20 períodos. · K (múltiplo do desvio padrão): O mais comum é 2. Isso significa que as faixas superiores e inferiores estão localizadas em ambos os lados da faixa média, cobrindo cerca de 95% da faixa de flutuação de preços (com base na hipótese de distribuição normal).

Três, Funções principais e significado de mercado

1. Medir a volatilidade: · Banda estreita (estreitamento): Quando a distância entre as bandas superior e inferior diminui, isso indica que a volatilidade do mercado está a diminuir, encontrando-se em um período de "consolidação" ou "hibernação". Isso geralmente prevê a aproximação de uma forte tendência de mercado (ruptura). · Abertura da Banda (Abertura): Quando a distância entre as bandas superior e inferior se expande rapidamente, isso indica um aumento acentuado na volatilidade do mercado, e a tendência está em andamento. Quanto maior a abertura, mais forte é a tendência.
2. Avaliar a alta e baixa relativas: · As Bandas de Bollinger não são um indicador absoluto de "sobrecompra e sobrevenda", mas sim um conceito "relativo". · Tocar ou cruzar a linha superior: não significa diretamente "deve vender", mas indica que o preço está em um nível alto relativamente forte, e a tendência atual pode estar acelerando. · Tocar ou cruzar a linha inferior: não significa diretamente "deve comprar", mas indica que o preço está em um nível relativamente fraco, e a atual tendência de queda pode estar a acelerar.
3. Reconhecer tendências: · Direção da tendência: A direção da linha média pode indicar a tendência de curto prazo. Quando a linha média está para cima, é um mercado em alta; quando a linha média está para baixo, é um mercado em baixa. · Comportamento de preços em tendência: Em uma forte tendência de alta, os preços tendem a continuar a mover-se ao longo da banda superior ou até mesmo a ultrapassá-la; em uma tendência de baixa, os preços tendem a continuar a mover-se ao longo da banda inferior ou até mesmo a ultrapassá-la.

Quatro, Estratégias de Negociação Comuns

1. Método de Quebra de Negócios: · Cenário: Acontece após um estreitamento prolongado da largura de banda (com volatilidade extremamente baixa). · Sinal: Quando o preço rompe para cima ou para baixo o canal estreito das Bandas de Bollinger com uma vela grande (como uma vela de alta ou uma vela de baixa), enquanto a largura começa a "abrir" de forma visível. · Ação: Entrar na direção da quebra. Por exemplo, se o preço rompe a linha superior e abre, pode-se considerar comprar.
2. Método de Negociação de Retorno à Média (Retorno à Média): · Cenário: É mais eficaz em um mercado de oscilações sem tendência unilateral. · Sinal: Quando o preço se recupera de um nível abaixo da banda inferior ou nas proximidades e ultrapassa a banda média, pode ser considerado um sinal de reversão de fraqueza para força; quando o preço recua de um nível acima da banda superior ou nas proximidades e quebra a banda média, pode ser considerado um sinal de reversão de força para fraqueza. · Operação: Quando o preço atinge o limite inferior e se recupera, pode-se considerar uma posição longa; quando o preço atinge o limite superior e recua, pode-se considerar uma posição curta. Este método tende a falhar quando a tendência é clara.
3. Bandas de Bollinger "comprimidas": · Este é um sinal de quebra do método de negociação. Refere-se ao estado extremo de compressão da largura das Bandas de Bollinger, como uma mola comprimida, indicando que um grande movimento de mercado está prestes a acontecer. Os traders estarão atentos à escolha de direção após a "compressão".

Cinco, Considerações Importantes e Limitações

1. Não é um sinal de compra ou venda independente: as Bandas de Bollinger em si não geram sinais diretos de “compra” ou “venda”. Elas oferecem um “contexto” para a ação do preço. É necessário combiná-las com outros indicadores (como o Índice de Força Relativa RSI, o indicador estocástico KDJ, volume, MACD, etc.) para confirmar o sinal.
2. Funciona bem em mercados laterais, mas falha em mercados unidirecionais: Em uma forte tendência de alta, o preço continuará a operar "colado" na linha superior, e se você vender a descoberto apenas porque tocou na linha superior, sofrerá grandes perdas. Da mesma forma, em uma tendência de baixa.
3. Risco de "falsa quebra": O preço pode romper temporariamente o canal, mas rapidamente voltar para dentro do intervalo, criando um sinal falso. Neste momento, é necessário combinar a formação das velas (como uma longa sombra superior) e o volume de negociação para filtrar.
4. Atraso: As Bandas de Bollinger são calculadas com base na média móvel, portanto, apresentam um atraso, refletindo situações que já ocorreram.

Sumário

As Bandas de Bollinger são uma ferramenta poderosa e intuitiva que combina três informações: tendência, volatilidade e níveis de preços relativos, em um único indicador. A essência está em entender a "contração" e a "expansão" do canal, e reconhecer que a posição do preço dentro do canal representa o estado do mercado, em vez de negociar mecanicamente com base no toque das bandas superior e inferior. O domínio das Bandas de Bollinger pode ajudar os traders a captar melhor o ritmo do mercado e os potenciais pontos de reversão.