DeFi - revolução financeira ou apenas mais uma bolha?

Eu mergulhei neste tema há cerca de um ano, e posso dizer honestamente - depois dos bancos tradicionais, DeFi parece um sopro de ar fresco. Mas não sem armadilhas!

A minha compreensão de DeFi

DeFi - é um sistema financeiro para aqueles que estão cansados da burocracia bancária. Surgiu em 2017, mas realmente explodiu no mercado em 2021-2022. Tudo começou no Ethereum, depois Polkadot, Solana e outras blockchains se juntaram.

A essência é simples - pegar todas as funções dos bancos, bolsas e instituições financeiras e transferi-las para o código. Nenhum diretor, nenhum funcionário e verificações infinitas. Apenas você e o algoritmo. Soa tentador, não é?

Na teoria, tudo funciona através de:

• criptomoedas
• carteiras
• contratos inteligentes
• aplicações descentralizadas

Mas na prática... Meu Deus, como tudo é complicado para um novato! Eu passei semanas tentando entender essas frases mnemônicas, o gás e as confirmações de transações.

E ainda esses riscos! Num banco tradicional, a lei te protege. No DeFi - apenas a sua atenção. Uma vez quase enviei meu ETH para um endereço morto - que número teria sido!

DeFi no mundo cripto

Trocas descentralizadas

Honestamente? Usei DEX pela primeira vez e pensei: "Que pesadelo!" Nenhum suporte, interface estranha, tudo lento. Mas depois percebi a principal vantagem - ninguém pede passaporte e não bloqueia a conta por "atividade suspeita".

O problema é que a liquidez é fraca. Tente vender um token raro por uma quantia grande - você vai se cansar de esperar por um comprador!

Empréstimos de criptomoedas

Aqui é onde realmente fica interessante! Eu obtive um empréstimo colateral através de um protocolo DeFi em 5 minutos. Num banco convencional, teria que reunir os documentos por uma semana!

Recentemente houve uma situação: precisava de dinheiro, mas não quero vender ETH, estou aguardando a alta. Coloquei-o como garantia e peguei stablecoins. Sem comprovativos de rendimento, sem históricos de crédito - é maravilhoso!

Na verdade, o risco de liquidação está sempre à espreita como uma espada de Dâmocles. Se o ETH cair abruptamente - adeus garantia. Já reforcei a garantia várias vezes quando o preço caiu.

Farming

Quem disse que 15% ao ano é muito? No mundo DeFi, pode-se encontrar 100% e 200%! Apenas tenha em mente que alta rentabilidade = alto risco.

Eu uma vez investi em um "pool de liquidez promissor" com um rendimento de 500% ao ano. Uma semana depois, o token desabou 90%. A matemática é simples: 500% ao ano não importam se o ativo subjacente tende a zero.

Outros projetos DeFi

Há ainda uma série de coisas: seguros, ativos sintéticos, mercados preditivos... Às vezes, sinto que os desenvolvedores de DeFi vivem no ano 2050, tantas são as ideias que estão à frente do seu tempo.

Recentemente experimentei a identificação descentralizada - é uma coisa interessante. Provei minha identidade sem revelar dados do passaporte. Na era das vazamentos de dados, isso é inestimável!

Mas lembre-se - no DeFi você é seu próprio banco, guardião e segurador. Ninguém irá devolver seu dinheiro se você errar o endereço ou cair em um golpe.

E mais - não se deixem levar por sites bonitos e promessas de enormes rendimentos. Eu fiz esse experimento - quanto maior o APY, maior a chance de que o projeto seja uma fraude. Comprovado pela experiência pessoal!

DeFi - é o futuro, mas estamos prontos para tal responsabilidade?