DeFi期權交易入門:主流協議盤點

在當前充滿風險的加密市場環境下,期權交易正受到越來越多投資者的青睞。本文將爲讀者介紹期權交易的基礎知識,以及幾個值得關注的鏈上期權協議。

期權交易基礎知識

期權是一種金融衍生品,賦予買方在特定日期以約定價格買入或賣出標的資產的權利。期權主要分爲看漲期權和看跌期權兩種:

• 看漲期權:以約定價格買入標的資產的權利
• 看跌期權:以約定價格賣出標的資產的權利

期權交易可以用於高槓杆投機或對沖下行風險。不過期權定價較爲復雜,建議投資者在交易前充分了解Black-Scholes模型等定價理論。

五個主流鏈上期權協議

1. Lyra

• 支持鏈:Arbitrum、Optimism、Ethereum
• 交易品種:ETH、BTC

Lyra是一個用戶界面友好的期權協議,提供多種行權價和到期日選擇。目前在Optimism和Arbitrum上的總鎖倉量超過2900萬美元。

2. Hegic

• 支持鏈:Arbitrum、Ethereum
• 交易品種:ETH、BTC

Hegic的特色是支持自定義到期日,並提供一鍵式復雜期權策略。適合希望靈活制定交易策略的用戶。

3. Whiteheart

• 支持鏈:Ethereum
• 交易品種:ETH、BTC

Whiteheart以簡單易用著稱,用戶只需選擇標的資產和對沖天數即可完成交易。適合希望快速鎖定當前價格的新手用戶。

4. Premia

• 支持鏈:Ethereum、Arbitrum、Optimism、Fantom
• 交易品種:ETH、BTC、YFI、LINK等多種代幣

Premia支持多種小市值代幣的期權交易,並提供期權定價儀表板供用戶參考。

5. Siren

• 支持鏈:Polygon
• 交易品種:ETH、MATIC、SUSHI等多種代幣

Siren提供類似傳統經紀商的交易界面,支持多種基礎資產和行權價選擇。

以上五個協議各有特色,投資者可根據自身需求選擇合適的平台進行期權交易。但無論選擇哪個平台,都請充分了解期權交易的風險,合理控制倉位。