合約取引で最も心が折れるのは、判断を誤った方向ではなく、正しく見極めたのに、市場が動き出す前にすでに退場してしまうことです。

私にはその経験を持つ友人がいます。彼は何日もポジションを持ち続けましたが、最終的には市場にやられたのではなく、資金費用によって少しずつ元本を削られ、最終的に強制決済されました。皮肉なことに、決済後わずか2日で彼が見込んだ相場が動き出したのです。その瞬間、彼は気づきました——自分が負けたのは市場のせいではなく、このゲームのルールのせいだと。

合約市場には見えない刃物がいくつも潜んでおり、方向だけを見てリスクを理解していないトレーダーを狙っています。

資金費用は第一の刃です。見えませんが、その威力は非常に強力です。間違った方向に立つと、時間が最大の敵となり、元本はゆっくりと失われていきます。たとえ最終的に方向が正しかったとしても、夜明け前に死ぬ可能性も高いのです。

強制決済価格は第二の刃です。一見すると安全圏に見えますが、手数料やスリッページといった見えないコストを考慮すると、すでに崖の縁に立っているかもしれませんが、自分では気づいていません。

高いレバレッジは第三の刃です。これは救命梯子ではなく、増幅器です。利益を拡大することもできますが、同じくコストや変動も拡大します。少しの変動で退場を余儀なくされ、反発のチャンスを待つこともできません。

この市場で生き残る人は、必ずしも予測が最も正確なわけではありませんが、規律を守る人です。彼らは次のことを知っています。

どの相場に参加すべきか、どれを避けるべきか

見えないコストを正確に計算し、ただ価格だけを見ているわけではない

常にポジションをリスク許容範囲内にコントロールする

市場は実はあなたがお金を稼ぐことを恐れていません。本当に恐れているのは、このルールを理解した後も冷静さと自己規律を保てるかどうかです。

方向性はずっと明確で、難しいのはルールに従って一歩一歩進む忍耐力です。