AGNCの2028年1月のオプションを分析する: 配当戦略と市場の洞察

AGNCインベストメントコープ (シンボル: AGNC)は、2028年1月の満期に向けた新しいオプションを導入し、投資家にとっての潜在的な機会を提供しています。満期まで858日を残し、これらの新しく利用可能な契約は、オプション価格設定において重要な要素である長期的な時間価値を提供します。

プットオプション分析

$5.00の行使価格のプット契約は現在17セントで入札されています。このオプションを検討している投資家のために:

• 潜在的なコミットメント：AGNC株を$5.00で購入
• プレミアムコレクション：1株17セント
• 実効コストベース:1株あたり4.83ドル(excluding commissions)
• 現在の株価比較:1株あたり10.19ドル
• 現在の価格からの割引: 約51%
• 無価値で期限切れになる確率：現在の分析データに基づいて88％

コールオプション評価

$12.00の行使価格のコール契約は、現在の入札が33セントです。カバードコール戦略の重要な詳細:

• 現在のAGNC株価:1株あたり10.19ドル
• 潜在的な売却価格:1株あたり12.00ドル
• プレミアムコレクション：1株あたり33セント
• 総潜在リターン: 21.00% (配当を除いて手数料前)
• 無価値で期限切れになる確率: 現在の分析によると75%

ボラティリティメトリクス

オプション取引戦略において、ボラティリティを理解することは重要です。

• 契約の暗黙のボラティリティを設定: 34%
• コール契約の暗黙のボラティリティ: 29%
• 実際の過去12ヶ月のボラティリティ: 22% ( 最後の249取引日および現在の価格に基づいて)

マーケットインサイト

プット行使価格と現在の株価との間の重要な不一致は、市場のセンチメントがAGNCの安定性または成長に傾いていることを示唆しています。オプションの暗示的ボラティリティが歴史的ボラティリティと比較して高いことは、住宅REITに影響を与える経済の変化やセクター特有の要因による価格変動の増加を市場が予想していることを示しています。

これらのオプションを検討している投資家は、AGNCの配当履歴を慎重に評価する必要があります。なぜなら、同社の魅力はしばしば配当利回りにあります。これらのオプションの延長された満期日は、長期的な配当キャプチャ戦略を可能にし、短期契約に関連する時間劣化リスクを相殺する可能性があります。

オプションチェーンデータは、市場がプットによる下方保護の高い確率を織り込んでいることを示しており(、それが不要であることを示唆しています。また、)コールストライクを超えた限られた上昇の可能性も示唆しています。この価格設定構造は、AGNCの予想取引レンジと今後数年間の配当持続可能性に関する市場のコンセンサスを反映している可能性があります。