Dua Saham Dividen S&P 500 Bersiap untuk Pertumbuhan Lebih dari 20%, Menurut Analis Wall Street

Wawasan Utama

Analis Wall Street optimis tentang dua saham yang membayar dividen, memprediksi potensi pengembalian yang melebihi 20% dalam tahun mendatang. Proyeksi ini menantang persepsi umum bahwa saham dividen adalah investasi yang tumbuh lambat.

Saham Eli Lilly berpotensi naik sebesar 29%, berdasarkan target harga rata-rata yang ditetapkan oleh analis Wall Street yang mengikuti saham tersebut.

Meskipun tidak meningkatkan pembayaran dividen dalam lebih dari setahun, para analis memperkirakan harga saham ConocoPhillips akan naik sebesar 22%.

Baik Eli Lilly maupun ConocoPhillips menunjukkan komitmen yang kuat untuk mengembalikan kas yang substansial kepada pemegang saham mereka.

Meskipun saham-saham ini mungkin tidak menawarkan hasil tertinggi saat ini, mereka memiliki janji untuk kinerja yang lebih baik. Mari kita periksa lebih dekat untuk menilai kesesuaiannya untuk portofolio yang menghasilkan pendapatan.

Eli Lilly: Raksasa Farmasi

Saham Eli Lilly baru-baru ini mengalami penurunan signifikan dari puncaknya yang sebelumnya. Namun, analis Wall Street yang mengikuti perusahaan farmasi tersebut memprediksi pemulihan. Target harga konsensus sebesar $950,17 menunjukkan potensi kenaikan lebih dari 29% dari harga terbaru sebesar $735 per saham.

Penurunan saham baru-baru ini disebabkan oleh hasil yang kurang memuaskan dari uji klinis orforglipron, calon pengelola berat badan oral. Dosis tertinggi yang diuji menghasilkan pengurangan berat rata-rata sebesar 12,4% setelah 72 minggu pengobatan. Sebagai konteks, Zepbound, obat pengelola berat badan injeksi dari Lilly, mencapai pengurangan berat badan sebesar 20,9% pada pasien serupa selama periode yang sama.

Beberapa analis telah dengan akurat memperkirakan kinerja orforglipron yang kurang memuaskan jauh sebelum perusahaan merilis hasilnya. Dengan penurunan saham sebagai respons terhadap data ini, meramalkan keuntungan yang didorong oleh Zepbound dan portofolio produk perusahaan yang lebih luas telah menjadi lebih jelas.

Pada paruh pertama tahun 2025, total penjualan tirzepatide, bahan aktif dalam Zepbound ( untuk pengobatan obesitas ) dan Mounjaro ( untuk pengobatan diabetes ), melonjak sebesar 121% dibandingkan tahun sebelumnya, mencapai $14,7 miliar.

Potensi pertumbuhan tirzepatide tetap substansial. Analis Wall Street memperkirakan angka penjualan global yang mencengangkan untuk tirzepatide dan obat-obatan lain yang menargetkan reseptor glukagon-like peptide-1 (GLP-1). Misalnya, BMO Capital Markets memperkirakan penjualan obat penurun berat badan tahunan dapat mencapai $150 miliar pada tahun 2033.

Kesuksesan Eli Lilly melampaui pengobatan penurunan berat badan. Penjualan Verzenio, obat kanker payudara yang diluncurkan pada 2017, meningkat sebesar 11% tahun-ke-tahun menjadi $2,7 miliar pada paruh pertama tahun 2025.

Meskipun saham Eli Lilly saat ini menawarkan imbal hasil dividen yang modest sebesar 0,8%, catatan perusahaan yang telah lebih dari dua kali lipat pembayaran dividennya dalam lima tahun terakhir menunjukkan potensi pertumbuhan pendapatan pasif yang signifikan di masa depan.

ConocoPhillips: Raksasa Energi dengan Fokus Kuat pada Pemegang Saham

Saham ConocoPhillips saat ini diperdagangkan sekitar 30% di bawah rekor tertinggi sepanjang masa yang ditetapkan beberapa tahun lalu. Analis yang mengawasi raksasa minyak dan gas ini memperkirakan adanya pemulihan, dengan target konsensus sebesar $120,95 yang mengimplikasikan potensi keuntungan sekitar 28% dari harga terkini sekitar $95 per saham.

Meskipun sahamnya mengalami penurunan, pembayaran dividen kuartalan ConocoPhillips sebesar $0,78 per saham telah mengalami peningkatan tajam dari tingkat 2023 dan tetap stabil selama lebih dari setahun. Pada harga saat ini, ini menawarkan imbal hasil dividen sebesar 3,3%.

Komitmen perusahaan terhadap pengembalian pemegang saham terlihat dari program pembelian kembali saham yang agresif. Hanya di kuartal kedua, ConocoPhillips menghabiskan $1,2 miliar untuk pembelian kembali saham, melampaui pengeluaran dividen sebesar $200 juta. Sejak mengakuisisi Marathon Oil November lalu, perusahaan telah mengurangi jumlah saham yang beredar sebesar 3,5%.

ConocoPhillips telah mempertahankan pengembalian kas yang substansial kepada investor meskipun harga minyak berada di bawah $80 per barel selama lebih dari setahun. Integrasi Marathon Oil, penjualan aset yang direncanakan, dan manfaat pajak yang akan datang diperkirakan akan secara signifikan meningkatkan kapasitas distribusi kas perusahaan. Manajemen memproyeksikan peningkatan aliran kas bebas tahunan lebih dari $7 miliar selama empat tahun ke depan.

Sementara penurunan ekonomi global yang tidak terduga dapat berpotensi mempengaruhi rencana ekspansi arus kas bebas ConocoPhillips, dividen yang didanai dengan baik dengan imbal hasil di atas 3% menjadikan saham ini pilihan menarik bagi sebagian besar investor yang ingin mendiversifikasi portofolio mereka.