Pennant dalam analisis teknis: alat yang kuat untuk perdagangan cryptocurrency

Apa itu pola "Pennant"?

Pennant merupakan model kelanjutan tren yang muncul baik di pasar bullish maupun bearish. Itu terbentuk setelah pergerakan harga yang tajam dan terlihat seperti kisaran menyempit yang mengambil bentuk segitiga simetris kecil. Pola ini sering muncul di tengah pergerakan harga, menandakan awal dari fase kedua tren.

Pennant — pola yang umum, yang dapat muncul di semua interval waktu, tetapi paling sering diamati pada grafik jangka pendek. Strukturnya mirip dengan model bendera: lonjakan tajam (tiang bendera), diikuti oleh fase konsolidasi. Batas-batas pennant ditentukan oleh dua garis tren: garis resistensi atas mengarah ke bawah, garis support bawah mengarah ke atas, berpotongan dan membentuk bentuk segitiga.

Komponen kunci Pennant

1. Tiang Bendera — untuk membentuk pennant klasik diperlukan rally yang tajam dan curam ( pada pasar bullish ) atau penurunan tajam ( pada pasar bearish ). Sebelum pembentukan pennant, harus ada tanda-tanda pembelian atau penjualan agresif dengan volume perdagangan yang meningkat.

2. Konsolidasi — periode di mana harga bergerak dalam rentang yang menyempit, membentuk segitiga. Selama waktu ini, volume perdagangan biasanya menurun.

3. Pelanggaran — terjadi dalam arah tren sebelumnya. Setelah pelanggaran, volume perdagangan harus meningkat tajam, mengonfirmasi kelanjutan pergerakan.

Ciri Khas Pennant

Pennant vs Klins

Meskipun kedua pola tersebut secara visual mirip, keduanya memiliki perbedaan penting:

• Pennant digunakan secara eksklusif sebagai model kelanjutan tren
• Klip dapat menjadi model kelanjutan maupun pembalikan tren.
• Untuk klip tidak diperlukan tiang bendera sebelumnya

Pennant vs Segitiga Simetris

Ciri umum:

• Kedua bentuk tersebut adalah model kelanjutan tren
• Keduanya mengambil bentuk segitiga simetris

Perbedaan:

• Pennant lebih kompak dalam ukuran
• Pennant membutuhkan tren sebelumnya yang tajam
• Segitiga simetris dapat terbentuk dalam tren apa pun

Pennant vs Bendera

Elemen yang serupa:

• Kedua model dianggap sebagai pola kelanjutan tren
• Keduanya mencakup fase konsolidasi setelah tiang bendera

Perbedaan utama terletak pada bentuk konsolidasi: pada Pennant, bentuknya segitiga, sedangkan pada bendera — persegi panjang.

Strategi praktis perdagangan menggunakan Pennant

Ada beberapa strategi efektif untuk masuk ke pasar saat berdagang menggunakan pola Pennant:

1. Masuk saat terobosan awal — membuka posisi segera setelah menembus garis batas pennant menuju arah tren utama.

2. Masuk pada maksimum/minimum — masuk ke pasar setelah tembus maksimum ( untuk pennant bullish ) atau minimum ( untuk pennant bearish ) formasi.

3. Masuk saat retracement — membuka posisi saat koreksi dan melanjutkan tren setelah terobosan awal.

Penentuan target harga

Tujuan diukur dengan menghitung jarak dari awal tiang bendera ke titik pembentukan Pennant. Jarak ini diproyeksikan dari titik tembus ke arah tren.

Contoh perhitungan untuk pennant beruang:

1. Mengukur tiang bendera dari titik awal penurunan (6,48$) hingga bagian bawah Pennant (5,68$) = 0,80$
2. Mengurangi 0,80$ dari level breakout (5,98$)
3. Mendapatkan target harga 5,18$
4. Pasang stop-loss sedikit di atas garis resistensi pennant

Untuk pennant bullish, stop-loss ditempatkan di bawah garis support, dan level target dihitung dengan menambahkan tinggi tiang bendera ke level breakout.

Keandalan pola "Pennant"

John Murphy dalam bukunya "Analisis Teknikal Pasar Keuangan" menyebut pennant sebagai salah satu pola kelanjutan tren yang paling dapat diandalkan. Namun, penelitian Thomas N. Bulkowski menunjukkan statistik yang berbeda.

Analisis lebih dari 1600 pola Pennant mengungkapkan:

• Frekuensi kegagalan breakout sekitar 54% baik untuk pergerakan naik maupun turun
• Pergerakan rata-rata setelah breakout - sekitar 6,5%
• Kemungkinan keberhasilan adalah 35% untuk pergerakan naik dan 32% untuk pergerakan turun

Bulkovski mencatat bahwa hasilnya dapat direndahkan karena hanya memperhitungkan fluktuasi harga jangka pendek. Ketika menganalisis pergerakan jangka panjang, kinerjanya mungkin lebih tinggi.

Trader berpengalaman jarang menggunakan Pennant sebagai satu-satunya alat analisis, lebih suka menggabungkannya dengan indikator teknis lainnya untuk meningkatkan akurasi proyeksi.

Pennant bullish di pasar cryptocurrency

Pola Bison Pennant terbentuk dalam kerangka tren naik dan dimulai dengan lonjakan tajam harga (tiang bendera). Diikuti oleh periode konsolidasi singkat dalam bentuk segitiga. Pola ini menandakan jeda sementara sebelum melanjutkan pergerakan ke level harga yang lebih tinggi.

Pennant bearish dalam kripto trading

Pennant bearish terjadi dalam kondisi tren menurun, dimulai dengan penurunan harga yang tajam. Setelah pembentukan tiang bendera, terjadi konsolidasi jangka pendek dalam bentuk segitiga simetris. Pelanggaran batas bawah pennant adalah sinyal untuk membuka posisi pendek.

Fitur penerapan pola di pasar cryptocurrency

Meskipun ada perbedaan antara pennant bullish dan pennant bearish, pendekatan dasar dalam perdagangan tetap sama. Perbedaan kunci:

• Dengan pennant bullish, kita berdagang dengan kemiringan panjang (beli)
• Dalam pennant bearish, kita masuk ke posisi short (penjualan)

Keuntungan pola pennant dalam perdagangan cryptocurrency:

• Aturan yang jelas untuk masuk dan keluar dari posisi
• Kemungkinan perhitungan keuntungan potensial yang akurat
• Definisi yang jelas untuk menempatkan perintah stop-loss perlindungan

Pertimbangan Akhir tentang Perdagangan Pennant

Pola pennant dalam analisis teknis diklasifikasikan sebagai pola kelanjutan tren, karena pelanggaran biasanya terjadi dalam arah tren sebelumnya. Pola ini termasuk dalam formasi jangka pendek, yang berlangsung tidak lebih dari tiga minggu.

Kunci untuk perdagangan yang sukses pada pennant adalah kualitas tren sebelumnya. Adanya pergerakan tajam dan curam sebelum pembentukan konsolidasi secara signifikan meningkatkan kemungkinan kelanjutan tren setelah breakout.

Untuk meminimalkan risiko, disarankan untuk menggunakan alat analisis teknis tambahan dan mematuhi aturan manajemen modal secara ketat saat berdagang berdasarkan pola ini di pasar cryptocurrency yang volatile.