Volume Weighted Average Price (VWAP) Dijelaskan

Pengenalan

Indikator teknis memainkan peran kunci dalam analisis pasar. Beberapa menunjukkan momentum seperti RSI atau MACD. Yang lain membantu menemukan titik masuk dan keluar - pikirkan Fibonacci atau Bollinger Bands.

Indikator yang paling dasar? Mungkin volume perdagangan. Sederhana tetapi kuat. Ini mengonfirmasi tren. Menandakan pembalikan. Mendukung tak terhitung strategi.

VWAP menggabungkan volume dengan aksi harga. Sungguh cemerlang, sebenarnya. Pada tahun 2025, tampaknya para trader di mana-mana semakin mengandalkannya lebih dari sebelumnya. Tidak hanya untuk konfirmasi tren. Tapi juga untuk entri dan keluar yang taktis.

Mari kita menyelami VWAP - apa itu, bagaimana cara kerjanya, dan cara menggunakannya.

Apa itu VWAP?

VWAP berarti harga rata-rata tertimbang volume. Ini adalah harga rata-rata dari sesuatu sepanjang waktu, tetapi tertimbang oleh seberapa banyak yang sebenarnya diperdagangkan.

Apa yang membuatnya istimewa? Bagian volume. Banyak trader berpikir volume mungkin adalah hal yang paling penting setelah harga itu sendiri. VWAP menggabungkan dua elemen penting ini. Itulah keajaibannya.

Ini mengungkap pola dominasi pasar. Menunjukkan di mana likuiditas yang sebenarnya berada. Sangat relevan di pasar liar hari ini.

Cara menghitung VWAP

Platform trading Anda mungkin menghitung ini secara otomatis. Namun, mengetahui rumusnya membantu. Inilah kesepakatannya:

Ambil setiap nilai transaksi (harga kali volume), jumlahkan semuanya, lalu bagi dengan total volume.

VWAP = ∑ (Harga Tipikal * Volume Perdagangan) / ∑ Volume Perdagangan

di mana

Harga tipikal = (Harga tertinggi + Harga terendah + Harga penutupan) / 3

Mari kita katakan kita melakukan VWAP selama 5 menit:

1. Temukan harga tipikal dari lilin 5 menit pertama dengan menghitung rata-rata dari harga tertinggi, terendah, dan penutupan.

2. Kalikan dengan volume periode tersebut. Sebut ini n1.

3. Bagi n1 dengan volume sejauh ini. Itu adalah nilai VWAP pertama Anda.

4. Untuk periode selanjutnya, terus tambahkan nilai baru (n2, n3...) ke yang sebelumnya, dibagi dengan volume kumulatif.

Itu sebabnya VWAP bersifat "kumulatif" - ia meningkat seiring berjalannya hari.

Apa yang diberitahukan VWAP kepada para trader?

Investor jangka panjang menggunakan VWAP sebagai pemeriksaan sentimen pasar. Beli di bawah VWAP? Mungkin Anda mendapatkan penawaran.

Trader aktif memperhatikan harga yang melintasi garis VWAP. Harga menembus ke atas? Beli. Turun ke bawah? Pertimbangkan untuk menjual.

Tidak sepenuhnya jelas mengapa, tetapi VWAP bekerja mirip dengan rata-rata bergerak. Di atas VWAP biasanya menandakan tren naik. Di bawah menunjukkan tren turun. Hanya saja jangan anggap ini sebagai kebenaran mutlak.

Institusi besar menyukai VWAP untuk menemukan zona likuiditas. Sempurna untuk mengeksekusi pesanan besar tanpa terlalu banyak menggerakkan pasar.

VWAP juga mengukur kualitas eksekusi. Beli di bawah VWAP? Kerja bagus! Di atas? Tidak begitu bagus.

Pedagang besar yang membeli di bawah dan menjual di atas VWAP menciptakan efek samping yang menarik. Tindakan mereka mendorong harga menuju rata-rata. Sebenarnya, ini agak menstabilkan.

Kekurangan VWAP

VWAP bekerja paling baik dalam satu hari. VWAP multi-hari menjadi aneh. Jadi tetaplah pada kerangka waktu intraday - satu hari atau kurang.

Itu tertinggal. Semua indikator historis memang begitu. VWAP 20 menit merespons lebih cepat daripada yang 200 menit.

Dan ingat - itu tidak dapat memprediksi masa depan.

VWAP tetap populer pada tahun 2025, tetapi menggunakannya sendirian tampaknya berisiko. Selama tren naik yang kuat, harga mungkin tetap di atas VWAP dalam waktu yang lama. Menunggu harga turun di bawah VWAP mungkin berarti melewatkan seluruh pergerakan.

Kehilangan perdagangan tidak selalu buruk. Jika aturan Anda mengatakan jangan berdagang, jangan berdagang. Disiplin pada akhirnya akan menang. Manajemen risiko adalah yang paling penting.

Ringkasan

VWAP memberikan Anda harga rata-rata tertimbang volume seiring waktu.

Trader menggunakannya untuk masuk dan keluar ketika harga melewati garis. Ini sangat berguna untuk mengeksekusi perdagangan besar secara efisien.

Sebagai indikator lagging, VWAP tidak akan memprediksi harga besok. Kebanyakan orang menggunakannya untuk analisis intraday. Dan seperti alat lainnya, ia berfungsi lebih baik bersama alat lain daripada sendiri.