Finiko: la revelación de la mayor pirámide de criptomonedas en Rusia

Finiko se ha convertido en una de las pirámides financieras más grandes de la historia reciente de Rusia, atrayendo inversiones con promesas de superganancias a través de una innovadora criptoeconomía. Según las investigaciones, más de 1 millón de personas en todo el mundo han sido víctimas del esquema, con un daño total que supera los $1 mil millones.

Historia y mecanismo de funcionamiento de Finiko

La empresa "Finiko" fue fundada en Kazán como un proyecto de inversión en criptomonedas. Los organizadores ofrecían a los inversionistas un rendimiento del 20% al 30% mensual a través de un supuesto "algoritmo de ganancias automatizado" y una plataforma con tokens internos.

Figuras clave del proyecto

En la guía de Finiko se incluían:

• Kirill Doronin — fundador y principal figura pública
• Edward Sabirov - jefe del departamento de trading
• Marat Sabirov - responsable del servicio de cashback
• Zygmunt Zygmuntovich — director ejecutivo

La empresa se promovió agresivamente a través de YouTube, redes sociales y eventos masivos en Rusia, los países de la CEI y Europa.

El token FNK como herramienta de fraude

El token interno de Finiko (FNK) se convirtió en un elemento clave del esquema. Los organizadores lo posicionaron como un activo en crecimiento que supuestamente debía cotizar en grandes intercambios de criptomonedas. En realidad, FNK se utilizó para:

• Creación de la ilusión de circulación de fondos dentro del sistema
• Complicaciones en el procedimiento de retiro de dinero real
• Encubrimientos de la ausencia real de actividad inversionista

El precio del token fue establecido arbitrariamente por los organizadores y no tenía justificación de mercado. Después del colapso de la pirámide, FNK se devaluó por completo, sin haber obtenido listado en ninguna plataforma de trading profesional.

Los expertos de la criptografía señalan que FNK es un ejemplo clásico del uso de pseudocriptomonedas en esquemas fraudulentos: el token no tenía valor técnico, no tenía una aplicación real y no estaba respaldado por activos.

Señales de una pirámide financiera clásica

Finiko mostraba todos los signos típicos de una pirámide financiera:

• Los pagos a los primeros inversores se realizaron mediante la atracción de nuevos participantes.
• La falta de un modelo de negocio transparente y de una actividad de inversión real
• Uso de moneda interna sin valor de mercado
• Programa de afiliados agresivo con una estructura de recompensas multinivel

Se ha establecido que la actividad de trading prometida en realidad no se llevó a cabo, y los "informes de rentabilidad" mostrados fueron falsificados.

Procesos judiciales e investigación (actualizado a mayo de 2025)

En la actualidad, los procedimientos judiciales en el caso Finiko continúan activamente. El tribunal de distrito de Vakhitovsky en Kazán ha prorrogado la detención de los principales acusados, incluidos Kirill Doronin, hasta agosto de 2025.

Acusaciones planteadas:

• Organización de una comunidad delictiva
• Fraude a gran escala
• Legalización de fondos obtenidos de forma ilícita

Una de las altas directivas, Liliya Nuriyeva, firmó un acuerdo judicial previo y testificó contra otros directores, incluidos Andrey Galushchenko y Marat Shakirov.

Mecanismos de ocultación de activos y lucha contra las consecuencias

La investigación reveló un complejo esquema de retiro y ocultación de activos de Finiko:

• Uso de múltiples billeteras criptográficas en diferentes intercambios
• Transferencia de fondos a través de jurisdicciones offshore
• Adquisición de bienes inmuebles de lujo y artículos de lujo

Hasta el momento, se ha confiscado parte de los bienes de los organizadores, incluidos automóviles de lujo, propiedades inmobiliarias y locales de oficinas. Se han congelado algunos activos criptográficos en plataformas extranjeras. Sin embargo, la mayoría de las víctimas aún no han recibido compensaciones.

Kirill Doronin: de influencer a acusado

Kirill Doronin cultivó activamente la imagen de un exitoso experto financiero y visionario de la economía criptográfica. Antes de crear Finiko, estuvo asociado con otros proyectos dudosos, incluidos MLS y Life is Good, que también mostraban signos de pirámides financieras.

En las redes sociales, Doronin mostraba regularmente un estilo de vida lujoso: coches caros, hoteles de élite, eventos exclusivos, lo que debía confirmar el éxito de sus estrategias de inversión. La investigación mostró que esta propiedad se adquiría con fondos de los inversores.

Después de su arresto en Kazán en julio de 2021, Doronin se encuentra detenido. Se niega a aceptar los cargos, afirmando que la empresa simplemente "no pudo manejar la magnitud del crecimiento". Sin embargo, la investigación descubrió cientos de millones de rublos en sus cuentas personales y criptobolsillos, una parte significativa de los cuales fue transferida fuera de Rusia.

Métodos para atraer inversores

Finiko utilizó un enfoque integral para atraer nuevos participantes:

• Campañas publicitarias masivas en redes sociales
• Atracción de influencers y bloggers para promoción
• Organización de eventos masivos con demostración del "éxito" de los primeros inversores
• Programa de socios multinivel con altas recompensas
• Explotación del hype alrededor de las criptomonedas y las tecnologías blockchain

Los organizadores utilizaron activamente la terminología de la industria cripto para crear la ilusión de tecnología e innovación en el proyecto. Sin embargo, en realidad, la compleja jerga técnica servía de cortina de humo para una típica pirámide financiera.

Investigación internacional y cooperación con Interpol

Dado que la actividad de Finiko ha afectado a ciudadanos de muchos países, se han involucrado estructuras internacionales en la investigación. En 2025, se está preparando una investigación internacional ampliada con la participación de Interpol, reguladores financieros de la UE y EE. UU.

Según el Departamento de Justicia de EE. UU., se ha presentado una demanda civil de confiscación por $225 millones en criptomonedas relacionadas con un fraude de inversión. Los expertos sugieren que parte de estos fondos puede estar relacionada con las actividades de Finiko.

Lecciones para la industria criptográfica y los inversores

La historia de Finiko mostró la necesidad de un enfoque más cuidadoso para las inversiones en proyectos criptográficos:

• Verifique el estado legal de la empresa — la existencia de licencias y permisos para actividades financieras
• Estudia la documentación técnica: cualquier proyecto legítimo tiene documentación técnica transparente y código abierto.
• Analiza la realismo de las promesas — una alta rentabilidad estable sin riesgo es imposible en principio
• Verifica la historia de los fundadores — buscar información sobre proyectos anteriores puede revelar esquemas fraudulentos
• Sigue la liquidez real de los tokens — el token debe cotizar en plataformas reguladas con un volumen suficiente

En el contexto del desarrollo de la criptoindustria y la aparición de nuevas herramientas de inversión, los principios básicos de la seguridad financiera permanecen inalterados. Los estafadores solo adaptan viejos esquemas a nuevas tecnologías.

Nuevos "clones" de Finiko y la continuación del fraude

A pesar de la destrucción de la estructura principal de Finiko, siguen apareciendo en el mercado sus "clones", que utilizan mecanismos similares y a menudo se dirigen a la misma base de inversores afectados. Los estafadores ofrecen "recuperar los fondos perdidos en Finiko", exigiendo para ello nuevas inversiones o comisiones.

En respuesta al aumento de tales esquemas, las autoridades rusas están considerando nuevas iniciativas legislativas para regular el sector de las criptomonedas y prevenir el fraude masivo de los inversores.

Influencia en la regulación de la industria de las criptomonedas

La escala del fraude Finiko ha tenido un impacto significativo en los enfoques de regulación de la industria de las criptomonedas:

• Fortalecimiento de los requisitos de verificación de clientes en plataformas de comercio legales
• Desarrollo de mecanismos de monitoreo de esquemas financieros sospechosos
• Aumento de los requisitos de transparencia en las actividades de las empresas que operan con activos digitales
• Colaboración interinstitucional en la identificación y prevención de pirámides financieras

Los reguladores de diferentes países utilizan la experiencia de la investigación de las actividades de Finiko para mejorar los métodos de detección de fraudes en criptomonedas en las primeras etapas.

Señales de advertencia de pirámides financieras en la industria de las criptomonedas

El análisis de la actividad de Finiko ha permitido identificar las principales características que deberían alarmar a los inversores potenciales:

• Alta rentabilidad garantizada sin indicación de riesgos
• Falta de información transparente sobre el mecanismo de obtención de beneficios
• Uso de tokens internos con liquidez limitada
• Promoción activa a través de programas de referencia
• Culto a la personalidad del fundador y demostración de un estilo de vida lujoso
• Ausencia de informes financieros auditados
• Presión para tomar decisiones de inversión rápidas

La identificación de al menos algunos de estos signos debe servir como una base seria para una revisión adicional del proyecto antes de invertir.