Nuevas regulaciones de encriptación de activos de la UE: un intento de regulación controvertido

A mediados de enero de 2024, la Unión Europea, como la primera jurisdicción importante en el mundo en establecer un marco regulatorio integral para la encriptación, propuso nuevamente implementar restricciones más estrictas en sus reglas de regulación contra el lavado de dinero en relación con las transferencias de encriptación y las billeteras privadas. El 23 de marzo, el Parlamento Europeo y el Consejo de la Unión Europea formalizaron esta idea en las últimas regulaciones contra el lavado de dinero.

Resumen de las nuevas regulaciones

Esta nueva regulación es conocida en la industria como "Orden de Apertura de Cajas", y su objetivo principal es eliminar la anonimidad en las transacciones de encriptación para regular actividades como el lavado de dinero, la evasión fiscal y la transferencia de fondos ilegales. Las principales disposiciones incluyen:

1. En la jurisdicción de la Unión Europea, se prohíbe el uso de carteras de encriptación auto-custodiadas de identidad desconocida para cualquier escala de pagos.
2. Las empresas de encriptación deben realizar la debida diligencia para transacciones superiores a 1000 euros.

Esta regulación se dirige principalmente a los usuarios de encriptación y a los proveedores de servicios de encriptación ( VASP ).

Análisis del impacto de las nuevas regulaciones

La introducción de nuevas regulaciones ha generado reacciones tanto positivas como negativas. Los partidarios creen que esto ayudará a combatir actividades delictivas y sentará las bases para futuras políticas fiscales sobre activos encriptados. Sin embargo, los críticos señalan que este enfoque elimina directamente una de las características fundamentales de las criptomonedas: la anonimidad, lo que podría socavar el ecosistema financiero construido sobre las características de descentralización de la cadena de bloques.

Es importante señalar que esta vez el endurecimiento de la regulación no se limita al ámbito de los encriptación de activos. La nueva ley contra el lavado de dinero también impone medidas de control más estrictas en áreas como los pagos en efectivo, el comercio de artículos de lujo y el fútbol profesional.

Impacto en la industria de encriptación de activos

Como una de las principales jurisdicciones judiciales del mundo, esta medida de la Unión Europea podría tener un importante efecto demostrativo en toda la industria de encriptación de activos. Se espera que otros países también consulten esta legislación al formular sus propias reglas regulatorias.

Desde una perspectiva positiva, este enfoque regulatorio no prohíbe completamente la encriptación, sino que exige su uso e inversión en un entorno regulado. Esto puede considerarse como una medida regulatoria relativamente "flexible".

Sin embargo, esta regulación también enfrenta desafíos. Muchos miembros de la comunidad de encriptación y participantes de Web3 creen que esta acción podría socavar la propuesta de valor central de los activos encriptados, que es la característica de "confianza tecnológica" sin regulación centralizada. La obligatoriedad de "abrir la caja" podría limitar el derecho de los usuarios a disponer libremente de sus activos y permitir que el poder regulador centralizado tradicional se infiltre en el ámbito de los activos encriptados.

El impacto de otros encriptaciones de activos

Actualmente, el "abrir la caja" se dirige principalmente a las transacciones de encriptación, y aún no se ha definido claramente si abarca otros activos encriptados como NFT, DeFi y GameFi. Esto puede ser porque el tamaño del mercado de estos activos es relativamente pequeño y aún no se han convertido en herramientas principales para el lavado de dinero o la evasión de impuestos. Al mismo tiempo, la Unión Europea mantiene una actitud prudente en la regulación, mostrándose reacia a implementar controles estrictos demasiado pronto mientras estas tecnologías emergentes aún no han madurado.

Conclusión

A pesar de que la "regla de apertura de cajas" aún tiene un período de transición de tres años antes de su implementación oficial, esta regulación ya ha prohibido de facto el uso de billeteras autogestionadas para pagos anónimos en criptomonedas dentro de la Unión Europea. Al respecto, la reacción en la industria ha sido variada. Algunos expertos creen que esto podría afectar el entorno comercial libre de la UE e incluso podría violar derechos fundamentales de los ciudadanos.

Sin embargo, en el contexto actual de la creciente criminalidad relacionada con las encriptación, el efecto real de la "orden de apertura de cajas" aún está por verse. Como el primer intento de regular de manera integral los activos encriptados en una de las principales economías, esta medida de la Unión Europea sin duda merece atención. En el futuro, encontrar un equilibrio entre fomentar la innovación y mantener el orden financiero será el desafío común que enfrentarán los organismos reguladores a nivel mundial.