مقدمة عن Terrace (TRC)

تيراس هو واجهة تداول ونظام إدارة محفظة مصمم لتجميع سيولة Gate.io من أكثر من 40 بورصة مركزية ولامركزية، مما يتيح الوصول إلى أكثر من 2 مليون رمز عبر 13 شبكة بلوكشين. تتضمن النظام أنواع طلبات متقدمة مثل طلبات الحد، طلبات السعر المتوسط ​​المرجح بالزمن (TWAP)، وطلبات الجبل الجليدي، مما يتيح للمتداولين تحسين استراتيجيات التنفيذ. يتيح ميزة Pathfinder التعرف على طرق تداول فعالة عبر السلاسل، مما يقلل من تكاليف المعاملات ويحسن تنفيذ التداول. يوفر Terrace أيضًا نظام إدارة محفظة موحد، مما يتيح للمستخدمين تتبع وإدارة أصولهم عبر محافظ متعددة وبورصات في الوقت الحقيقي.

ما هو تيراس (TRC)؟

تيراس هي منصة تداول لامركزية تجمع سيولة من مصادر متعددة، وتوفر الوصول إلى الأصول عبر التبادلات المركزية وغير المركزية. تم تصميم النظام لتبسيط عمليات التداول من خلال دمج آليات تنفيذ الأوامر المتقدمة وإدارة المحافظ التلقائية، وإمكانيات التداول عبر السلاسل الجانبية. يمكن للمستخدمين التفاعل مع المنصة من خلال واجهة موحدة تجمع بين بيانات التداول وتسهل إدارة الأصول بكفاءة. تقدم تيراس بيئة واحدة لتنفيذ الصفقات، وإدارة المحافظ، وتحسين استراتيجيات التداول من خلال دمج بيانات السوق في الوقت الحقيقي من متسلسلات كتلية متعددة وتبادلات.

تدعم المنصة مجموعة متنوعة من أنواع الطلبات المصممة خصيصًا لاستراتيجيات التداول المختلفة. تسمح طلبات الحد للمستخدمين بتحديد السعر الدقيق الذي يرغبون في شراء أو بيع الأصول. توزع طلبات السعر المتوسط ​​المرجح عبر الوقت لتقليل تأثير السعر. تخفي طلبات الجبل الجليدي حجم الصفقة الحقيقي عن طريق تقسيمه إلى أجزاء مرئية أصغر أثناء تنفيذ الطلب الكامل في الخلفية. تساعد هذه الميزات التجار في تنفيذ المعاملات بمزيد من السيطرة على التسعير وتعرض السوق.

يدمج Terrace نظام تداول عبر السلاسل الصليبية الذي يتيح للمستخدمين تبادل الأصول بين شبكات البلوكشين المختلفة. يتم ذلك من خلال آلية Pathfinder للمنصة، التي تحدد أكثر مسارات التداول كفاءة تكلفة عبر تجمعات السيولة المتعددة. من خلال توجيه المعاملات عبر مسارات مثلى، يقلل Pathfinder من الانزلاق وتكاليف المعاملات، مما يعزز كفاءة التداول. توفر القدرة على إجراء تداولات عبر شبكات متعددة دون تدخل يدوي للمتداولين فرصًا أكثر لتحسين تخصيص الأصول.

التاريخ، الفريق، المستثمرون من تيراس

تأسست تيراس في عام 2021 من قبل جيسي بيلير وسولا أوجونساكين بهدف تحسين التداول اللامركزي واستراتيجيات التنفيذ. الشركة مقرها في نابا، كاليفورنيا، وتركز على تطوير البرمجيات المالية لقطاع العملات المشفرة. يجلب المؤسسون خبرة في مجال الأموال وتكنولوجيا التداول وتطوير تقنيات البلوكشين، مما يشكل تيراس إلى منصة تسعى لتوفير أدوات تنفيذ فعالة وآلية للتجار. من خلال معالجة الفواقد في تنفيذ أوامر التمويل اللامركزي (DeFi)، تهدف تيراس إلى تعزيز وصول السيولة ونشر الاستراتيجية عبر شبكات البلوكشين المتعددة.

في سبتمبر 2024، جمعت Terrace 4.7 مليون دولار في تمويل بذرة لتسريع تطويرها لحلول التداول الخوارزمي. شملت الجولة مشاركة من Y Combinator وSoma Capital وHack VC وآخرين. وفقًا للإعلان الرسمي لشركة Terrace، يهدف التمويل إلى توسيع الجهود الهندسية ودعم التكامل عبر شبكات البلوكشين الجديدة. سيتم استخدام رأس المال أيضًا لتعزيز خوارزميات التنفيذ في Terrace وصقل الأدوات المقدمة للتجار السيئين والتجزئة.

في ديسمبر 2024، نجحت Terrace بجمع 2.5 مليون دولار بنجاح من خلال بيع عام. تم تخصيص التمويل لتوسيع منصتها، وتحسين حلول تنفيذ الخوارزميات الخاصة بها، ودمجها مع شبكات البلوكشين الإضافية. جاءت جمع الأموال بعد الاستثمارات السابقة والدعم الاستراتيجي من شركات رأس المال الاستثماري المعروفة المتخصصة في مجالي البلوكشين وتكنولوجيا المال. قد وضعت الشركة نفسها كمزود حلول للمؤسسات وتجار التجزئة الذين يبحثون عن قدرات التنفيذ الآلي في المشهد المالي اللامركزي المتطور.

حصلت تيراس على استثمار من شركات بارزة، بما في ذلك Y Combinator و Soma Capital و Hack VC و HashKey Capital و Dewhales Capital و WWVentures و ZK Prime Capital و Cathexis Ventures. يشير انخراط هذه الشركات إلى الثقة في نهج المنصة لتحسين تنفيذ التجارة في الأسواق اللامركزية. العديد من هؤلاء المستثمرين قد دعموا سابقًا مشاريع سلسلة الكتل في مراحل مبكرة، مما يعزز التوافق بين تيراس واللاعبين الرئيسيين في مجال الاستثمار في العملات المشفرة. تاريخ تمويل المنصة يدل على الاهتمام المستمر بتطوير تقنيات تنفيذ التمويل اللامركزي.

شاركت الشركة أيضًا ضمن الشركات الناشئة المدعومة من Y Combinator في مجال العملات المشفرة و Web3، مما يبرز دورها في بناء البنية التحتية لتداول الأصول الرقمية. شاركت Terrace في برنامج Y Combinator للتسريع مما منحها الوصول إلى الموارد التقنية والمالية، مما سمح للشركة بتنقيح نماذج التشغيل التلقائي للتداول وتحسين استراتيجيات التنفيذ. ونتيجة لذلك، طوّرت Terrace نظامًا يقدم توجيه طلبات محسنًا وأدوات تنفيذ، مما يضعها كبديل محتمل لطرق التداول التقليدية في DeFi.

الميزات الرئيسية لتيراس (TRC)

أدوات التداول المتقدمة

يوفر تراس مجموعة من أنواع الطلبات المتقدمة لتعزيز كفاءة التداول وتقليل تأثير السوق. تسمح طلبات سعر الوزن الزمني المتوسط (TWAP) للمتداولين بتقسيم الطلبات الكبيرة إلى أجزاء أصغر تُنفذ على مدى فترة معينة. يمنع هذا الانزلاق الزائد ويقلل من احتمال تحريك سعر السوق بشكل غير موات. تضمن الطلبات المحدودة أن تُنفذ الصفقات فقط عند نقاط السعر المحددة مسبقًا، مما يتيح للمتداولين تخطيط دخولهم وخروجهم بمزيد من السيطرة. تعمل طلبات الجبل الجليدي على تحسين استراتيجيات التنفيذ عن طريق إخفاء الصفقات الكبيرة، وتقسيمها إلى أجزاء مرئية أصغر مع الاحتفاظ بحجم الطلب الكامل غير المعلن.

هذه الأدوات مفيدة للتجار الذين ينفذون معاملات بحجم كبير، حيث تساعد في توزيع ضغط الشراء أو البيع على مدى الوقت، مما يحافظ على السيولة ويقلل من التقلبات غير المقصودة في الأسعار. من خلال دمج هذه الأنواع من الطلبات مباشرة في منصة التداول الخاصة بها، يضمن تيراس أن يمكن للمستخدمين الوصول إلى آليات تداول متقدمة دون الحاجة إلى التبديل بين منصات مختلفة. القدرة على تكوين معلمات التنفيذ الآلي توفر للتجار نهجًا أكثر مرونة وهيكلة لتنفيذ الطلبات.

مستكشف الطرق

يعد Pathfinder من Terrace نظام توجيه آلي يحدد أكثر مسارات تنفيذ التجارة كفاءة. يقوم بفحص مليارات المسارات المحتملة عبر التبادلات اللامركزية (DEXs)، والتبادلات المركزية (CEXs)، وحمامات السيولة للعثور على مسارات مثلى للتبادلات والصفقات. يقضي هذا النظام على الحاجة لدى المستخدمين لمقارنة الأسعار يدوياً عبر أماكن مختلفة، مما يضمن تحقيق التنفيذ الأمثل للمعاملات. يتم تنفيذ جميع الصفقات بشكل ذري، مما يعني أنه إذا فشلت المعاملة في أي مرحلة، فإن الصفقة بأكملها تُعيد، مما يمنع المستخدمين من فقدان أموال جزئية بسبب المعاملات المتجزأة.

يبسط Pathfinder عملية التداول عبر السلاسل العابرة من خلال تلقين عملية الجسرة بين شبكات البلوكشين المختلفة. بدلاً من طلب المستخدمين نقل الأصول يدويًا بين السلاسل، يوجه النظام التجارة عبر المسارات الأكثر كفاءة مع الحفاظ على السيولة وتقليل التكاليف. هذه الميزة مفيدة بشكل خاص للتجار الذين يتعاملون مع السيولة المتشظية عبر الشبكات المتعددة، حيث يجمع تنفيذ التداول في صفقة واحدة، مما يقلل من عدم الكفاءة والرسوم التجارية غير الضرورية.

إدارة محفظة المحافظ المتعددة

يتيح للتجار تحديد عدة محافظ من واجهة واحدة، مما يزيل الحاجة إلى التبديل بين حسابات مختلفة يدويًا. تدعم هذه الميزة أنواع محافظ مختلفة عبر عدة سلاسل كتلية، مما يتيح للمستخدمين تتبع وتداول وتحليل أصولهم في مكان واحد. من خلال دمج إدارة المحافظ المتعددة، يمكن للتجار تحسين تخصيص رؤوس الأموال بشكل أكثر فعالية، مما يضمن عدم تفويت الفرص بسبب التحصيل المتفرق عبر منصات مختلفة.

بالنسبة للتجار المحترفين والمؤسساتيين، إدارة المحافظ المتعددة أمر أساسي للحد من المخاطر وتنويع المحفظة. يمكن للتجار تنفيذ صفقات عبر حسابات متعددة بشكل متزامن، وتوزيع تعرضهم عبر شبكات مختلفة دون الحاجة إلى إدارة المعاملات الفردية يدوياً. تعمل هذه الوظيفة أيضاً على تحسين الأمان، حيث لا يحتاج المستخدمون إلى إدخال مفاتيح خاصة مراراً أو توقيع المعاملات عبر واجهات متعددة، مما يقلل من مخاطر الأخطاء والوصول غير المصرح به.

الهندسة المعمارية التقنية لتراس

تم تصميم الهندسة المعمارية التقنية لـ Terrace لتوفير تجربة تداول شاملة من خلال دمج ميزات متقدمة مختلفة. تدعم المنصة استراتيجيات التداول المعقدة بأدوات مثل السعر المتوسط ​​المرجح عبر الوقت (TWAP)، والحدود، وأوامر الجبل الجليدي، وتقدم كتب طلبات المستوى 2 (L2) الكاملة على جميع الأماكن، سواء كانت للصرف المركزي (CEX) أو للصرف اللامركزي (DEX). يضمن توجيه الأوامر الذكي أن يتم تنفيذ كل تداول بأفضل سعر ممكن، باستخدام السيولة من مواقع متعددة.

ميزة المسار الناجح هي محرك التوجيه الخاص بـ Terrace ، الذي يبحث في مليارات المسارات لتحديد الطرق الأمثل عبر السلاسل والأزواج والمواقع. يضمن أن جميع التجارات تكون ذات طابع كامل وتُنفذ كمعاملات فردية ، مما يقضي على الحاجة إلى التنقل اليدوي عبر المنصات والجسور والبورصات. هذا يضمن أفضل سعر للتجارات مع التنفيذ التلقائي.

تتصل التكامل متعدد السلاسل للمنصة مباشرة بأكثر من 40 بورصة لامركزية (DEXs)، وبورصات مركزية (CEXs)، وأسواق خارج البورصة (OTC)، وأماكن صنع السوق. يسمح هذا التكامل للخوارزمية بفحص أكثر من 15 سلسلة لتجربة تداول أكثر كفاءة رأسمالية.

ما هو رمز TRC؟

فائدة توكن TRC

يعمل TRC كرمز الخدمة الأساسي داخل نظام Terrace، مما يتيح وظائف متعددة على السلسلة وخدمات المنصة. يتم استخدامه لرسوم المعاملات، مما يتيح للمستخدمين تنفيذ صفقات والتفاعل مع عقود ذكية بكفاءة. كما يتم دعم آليات الرهان، حيث يمكن للمستخدمين الالتزام برموز TRC الخاصة بهم للمساعدة في تأمين الشبكة مع كسب المكافآت. يمنح الرمز الوصول إلى ميزات متميزة، مثل خيارات التداول المتقدمة وتعزيزات السيولة، محفزة المستخدمين للمشاركة بنشاط في النظام.

الإمداد والتخصيص TRC

تم تصميم إجمالي العرض لرموز TRC لدعم استدامة شبكة Terrace، مع ضمان الحوافز الكافية للتطوير والاستثمار ومشاركة النظام البيئي. التوزيع كما يلي:

• المؤسسة، الخزينة، توزيع الهبات وتطوير النظام البيئي (38.7٪) - تُخصص أكبر جزء من العرض للمؤسسة والخزينة، مما يضمن تطوير المشروع على المدى الطويل. يتم توجيه هذه الأموال نحو نمو النظام البيئي، وحوافز السيولة، والمنح، والمبادرات الاستراتيجية. تشمل توزيعات الهبات في هذا التخصيص تحفيز المعتمدين المبكرين ومشاركة المجتمع.
• الفريق (25٪) - تم احتجاز جزء كبير من العرض لفريق تيراس. تخضع هذه الرموز لجدول تقييد، حيث يتم قفل 25.1٪، مما يضمن أن يبقى المطورون والمستراتيجون والمساهمون متوافقين مع النجاح على المدى الطويل للمشروع. تحفيز هذا التخصيص التطوير المستمر والتحسينات التشغيلية.
• بيع منصة الإطلاق (10.6٪) - يخصص هذا الجزء لمبيعات الجمهور من خلال فعاليات منصة الإطلاق. يوفر سيولة للرمز ويسهل مشاركة السوق بشكل أوسع، مما يتيح للمستثمرين الحصول على رموز TRC مباشرة عند الإطلاق.
• مستثمرو الملائكة (7.5٪) - المستثمرون في مرحلة مبكرة الذين ساهموا في التمويل الأولي لـ Terrace يتلقون 7.5٪ من إجمالي العرض. من هذا المبلغ ، يتم فتح 1.13٪ ، في حين تظل 6.37٪ مقفلة بموجب جدول تقسيم الأسهم. لعب هؤلاء المستثمرون دورًا في تأمين رأس المال لتطوير Terrace قبل مرحلة البيع العامة.
• مستثمرو البذور (6.7٪) - تم تخصيص جولات تمويل البذور 6.7٪ من إجمالي العرض إلى المؤيدين المبكرين للمشروع. تبقى 6.68٪ من هذا التخصيص مقفلاً، مما يضمن أن يظل المستثمرون ملتزمين بنمو المشروع على المدى الطويل.
• المستشارون، الخدمات وغيرها (6.2٪) - تم تخصيص هذا الجزء لأدوار الاستشارة والخدمات القانونية والشراكات والمساهمات الاستراتيجية الأخرى. تم تأمين 6.22٪ من هذا الإمداد، مما يضمن إطلاقًا تدريجيًا للرموز للخدمات التي تدعم توسيع المشروع.

جدول الإرتداد TRC

يضمن جدول التخصيص لرموز TRC إطلاقًا مسيطرًا وتدريجيًا للرموز للحفاظ على استقرار السوق ومواءمة الحوافز بين أصحاب المصلحة. يتم هيكلة التوزيع على النحو التالي:

• الفريق (25٪) - يتم تخصيص إجمالي 250 مليون رمز TRC للفريق، حيث لا يتم فتح 0٪ منها في حدث إنشاء الرمز (TGE). تتبع هذه الرموز جدول تقسيم، مضمناً أن أعضاء الفريق سيتلقون حصصهم مع مرور الوقت، مما يمنع السيولة الفورية التي قد تؤثر على استقرار السوق.
• الملائكة (7.5٪) - يتلقى مستثمرو الملائكة 75 مليون رمز TRC، مع 15٪ منها مفتوحة في TGE. تخضع الرموز المتبقية لجدول تقييد، مما يضمن بقاء المستثمرين المبكرين مشاركين في التطوير على المدى الطويل للمشروع.
• المستثمرون البذور (6.7٪) - يتم تخصيص 67 مليون رمز TRC للمستثمرين البذور، مع 0٪ مفتوحة في TGE. تظل هذه الرموز مقفلة وتتبع جدول تقييد لمواءمة أهداف Terrace على المدى الطويل.
• المستشارون، الخدمات وغيرها (6.2٪) - يتلقى المستشارون ومقدمو الخدمات والشركاء الاستراتيجيون الآخرون 62 مليون رمز TRC، مع 0٪ مفتوح في TGE. يتم استحقاق هذه الحصص مع مرور الوقت لضمان المشاركة المستمرة مع المشروع.
• سيولة البداية وصنع السوق (5.3٪) - تتألف هذه التخصيصات من 53 مليون رمز TRC، حيث تفتح 100٪ في TGE. توفر هذه الرموز سيولة فورية، وتدعم نشاط التداول على البورصات، وتضمن دخول السوق بسلاسة.
• تخصيص غير متتبع (49.3٪) - جزء كبير من الإمداد ، وهو 493 مليون رمز TRC ، مصنف كغير متتبع ، مع عدم فتح 0٪ في TGE. يمكن فتح هذه الرموز في أي وقت ، اعتمادًا على احتياجات المشروع وظروف السوق.

التصميم الاقتصادي لـ Terrace

تم تصميم النموذج الاقتصادي لتيراس لإنشاء نموذج اقتصادي مستدام وقابل للتوسيع. يقدم العرض الثابت لـ TRC ندرة، مما يمكن أن يؤثر على قيمته مع زيادة الطلب داخل المنصة. تم محاذاة هياكل الحوافز لتشجيع مشاركة المستخدم المستمرة، حيث يتم توزيع مكافآت الرموز الرقمية بناءً على المساهمات في النظام البيئي.

تتم تسعير رسوم المعاملات داخل منصة Terrace بالعملة TRC، مما يخلق الطلب المستمر بينما يتفاعل المستخدمون مع النظام. يمكن حرق جزء من هذه الرسوم أو إعادة توزيعها على حاملي الرموز، مما يعمل كآلية تضاغفية لموازنة التضخم. وتم تنظيم مكافآت الرهن لتشجيع المشاركة على المدى الطويل، مضمنة السيولة والأمان عبر المنصة. من خلال جمع التدابير التضاغفية مع المكافآت المستدامة، تهدف Terrace إلى الحفاظ على نظام الرموز متوازنًا اقتصاديًا.

حكم التراس

تم تصميم إطار حوكمة تراس لتفكيك صنع القرارات وإشراك المجتمع في تشكيل مستقبل المنصة. يعمل رمز TRC كآلية أساسية للحوكمة، مما يتيح لحاملي الرموز المشاركة في جوانب مختلفة من تطوير المنصة وعملياتها. تشمل قرارات الحوكمة ترقيات البروتوكول، وتعديلات على هياكل الرسوم، وتنفيذ ميزات جديدة. يضمن النظام أن يتم توزيع السيطرة بين المستخدمين بدلاً من الكيانات المركزية.

حاملو الرمز المميز TRC يمكنهم اقتراح التغييرات الحكومية والتصويت عليها. للمشاركة، يجب على المستخدمين رهن الرموز المميزة TRC، مما يوجه حوافزهم نحو نجاح المنصة على المدى الطويل. يتيح الرهن كل من تقديم الاقتراحات والتصويت على تلك الموجودة بالفعل. تم تصميم النموذج الحكومي لتشجيع المشاركة النشطة مع منع التأثير غير المبرر من أي كيان فردي. من خلال المشاركة في عملية التصويت، يساهم المستخدمون في تشكيل وظائف المنصة المستقبلية وسياساتها الاقتصادية.

يبدأ عملية الاقتراح عندما يقدم حامل رمز TRC اقتراحًا. يمكن أن تتراوح الاقتراحات من الترقيات التقنية إلى المبادرات التي تدعمها المجتمع. بمجرد تقديمه، يدخل الاقتراح فترة مناقشة، خلالها يمكن للمجتمع تقديم تعليقات، ومناقشة مزاياه، واقتراح التعديلات. بعد هذه المرحلة، ينتقل الاقتراح إلى مرحلة التصويت حيث يقوم حاملو رمز TRC بتصويتهم استنادًا إلى كمية الرموز المراهنة. يتم الموافقة على الاقتراح إذا تمت مطابقته للنصاب المطلوب وتلقى أغلبية الأصوات الإيجابية.

استنتاج

إن تيراس هو منصة تداول وإدارة محافظ لامركزية تجمع بين سيولة Gate.io عبر عدة تبادلات، وتنفذ التداول تلقائيًا، وتبسط إدارة الأصول. إنه يقدم أنواع طلبات متقدمة مثل TWAP، و Iceberg، وأوامر الحد، مما يحسن استراتيجيات التداول مع تقليل تأثير السوق. يقوم نظام Pathfinder بتأمين التداول عبر السلاسل الصلبة من خلال تحديد مسارات فعالة من حيث التكلفة، مما يحسن كفاءة التنفيذ. TRC يعمل كرمز أداة المنصة، مما ييسر المعاملات، والمشاركة في الحوكمة، ومكافآت الرهان، والوصول إلى الميزات الرئيسية. تتبع توزيع الرموز نموذج تخصيص منظم، مع جدول زمني للتقييد مصمم للحفاظ على استقرار السوق ونمو النظام البيئي على المدى الطويل.