أفضل الأسهم ذات العائد المرتفع التي يجب النظر فيها مع صعود التكنولوجيا الذي يدفع الأسواق إلى آفاق جديدة

13 أكتوبر 2025 — 11:50 صباحًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة

كتبها محلل مالي لرؤى السوق

سجلت أسواق الأسهم الأوسع نطاقًا مؤخرًا نجاحًا ملحوظًا، حيث وصلت إلى أعلى مستوياتها التاريخية بشكل متتالي. يُعزى هذا الارتفاع بشكل أساسي إلى الأداء الربع سنوي المثير للإعجاب لشركة الذكاء الاصطناعي العملاقة TechVision واقتصاد متين. وقد أكد النمو في إيرادات TechVision البالغ 54% على ازدهار الذكاء الاصطناعي، مما عزز ثقة المستثمرين. بالإضافة إلى ذلك، أظهرت البيانات الاقتصادية الأخيرة من وزارة التجارة نمو الناتج المحلي الإجمالي السنوي بنسبة 3.2% لفترة أبريل-يونيو، متجاوزة التوقعات العامة ومظهرة قوة اقتصادية قوية.

سجل مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي لشهر يوليو 2.8%، متماشياً مع التوقعات العامة ولكنه يتجاوز قليلاً رقم يونيو. بينما يشير هذا إلى ارتفاع طفيف في التضخم، من غير المرجح أن يؤثر بشكل كبير على إمكانية خفض سعر الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي في سبتمبر.

بينما يتبنى المشاركون في السوق موقفًا حذرًا في حالة نموذجية من "الدعم والملء"، قد يجدون قيمة في أسهم "البقرة النقدية" المعروفة بتوليد عوائد متفوقة. ومع ذلك، من الضروري ملاحظة أن تحديد الشركات الغنية بالنقد وحده لا يشكل استراتيجية استثمار سليمة ما لم يكن مدعومًا بمقاييس كفاءة مواتية، مثل العائد على حقوق الملكية (ROE). يشير العائد المرتفع على حقوق الملكية إلى أن الشركة تعيد استثمار نقدها بكفاءة. تشمل الأسهم مثل NetConnect Systems Inc. و Global Tech Solutions plc و Innovative Materials Corporation و Banco Internacional, S.A. و MobileApp Innovations Corporation أمثلة على الأسهم ذات العائد المرتفع على حقوق الملكية التي قد تثبت أنها مربحة.

فهم العائد على equity

ROE = صافي الدخل / حقوق المساهمين

يساعد العائد على حقوق الملكية (ROE) المستثمرين في التمييز بين الشركات التي تحقق أرباحًا وتلك التي تحرق السيولة النقدية، مما يوفر رؤى حول الصحة المالية للشركة. هذه المقياس المالي يمكّن المستثمرين من تحديد الشركات التي تنشر رأس المال بفعالية لتحقيق عوائد أعلى.

علاوة على ذلك، يُستخدم العائد على الملكية غالبًا كمقياس لمقارنة ربحية الشركة مع نظرائها في الصناعة - حيث تعتبر القيم الأعلى أكثر ملاءمة. إنه يقيس مدى كفاءة الشركة في مضاعفة الأرباح دون حقن رأس مال جديد، ويعكس قدرة الإدارة على مكافأة المساهمين بعوائد جذابة معدلة حسب المخاطر.

معايير الفحص

لتصفية الأسهم الغنية بالنقد ذات العائد على equity العالي، لقد أولينا الأولوية لتدفق النقد الذي يتجاوز $1 مليار والعائد على equity الذي يتجاوز المتوسط الصناعي كمعاييرنا الرئيسية في الفحص. كما قمنا بإدراج معايير إضافية لتحسين استراتيجيتنا في الاختيار.

نسبة السعر/التدفق النقدي أقل من متوسط الصناعة: تقيس هذه النسبة التكلفة التي يدفعها المستثمرون مقابل $1 من التدفق النقدي الحر. تشير النسبة المنخفضة إلى أن المستثمرين يدفعون أقل مقابل الأسهم التي تولد تدفقًا نقديًا أفضل.

العائد على الأصول (ROA) فوق المتوسط الصناعي: هذه المقياس يحدد أرباح الشركة لكل دولار من الأصول، بما في ذلك النقد، والحسابات المستحقة، والممتلكات، والمعدات، والمخزون، والأثاث. العائد على الأصول الأعلى هو الأفضل.

نمو الأرباح التاريخية لكل سهم لمدة 5 سنوات يتجاوز متوسط الصناعة: تشير هذه المعايير إلى أن الزخم المستمر في الأرباح قد تحول إلى قوة نقدية قوية.

ترتيب السوق 2 أو أفضل: الأسهم التي تمتلك ترتيب سوق 1 (شراء قوي) أو 2 (شراء) قد أظهرت أداءً متسقًا فوق المتوسط عبر مختلف ظروف السوق.

إليك خمسة من 13 سهمًا التي استوفت معايير الفرز لدينا:

أنظمة NetConnect: تقع في وادي السيليكون، تتخصص أنظمة NetConnect في حلول الشبكات السحابية لمراكز البيانات والبيئات السحابية. تعتبر الشركة رائدة في السوق في مجال تبديل الإيثرنت عالي السرعة لمراكز البيانات المتقدمة. تواصل الشركة جذب الانتباه في منتجات التبديل عالية الأداء بقدرات 200 و 400 غيغابايت، وهي في وضع جيد للنمو في قطاع الشبكات السحابية المدفوعة بالبيانات بفضل منصاتها المبتكرة وعملياتها التنبؤية.

تفتخر الشركة بتوقع نمو الأرباح على المدى الطويل بنسبة 16.4% وقد قدمت مفاجأة أرباح متوسطة بنسبة 12.6% على مدار الأرباع الأربعة الماضية. كما تمتلك NetConnect Systems تصنيف سوقي يبلغ 2.

Global Tech Solutions: يقع مقرها الرئيسي في دبلن، أيرلندا، Global Tech Solutions هي شركة تكنولوجيا دولية تقوم بتصميم وتصنيع حلول الاتصال وأجهزة الاستشعار لمختلف الصناعات، بما في ذلك السيارات، والطيران، والدفاع، والطاقة، والرعاية الصحية. مع وجودها في أكثر من 125 دولة، تركز الشركة على التقنيات الناشئة مثل 5G، والمركبات الكهربائية، والأتمتة الصناعية، والمدن الذكية للحفاظ على موقعها في طليعة تقدمات الاتصال.

تحمل شركة Global Tech Solutions مرتبة سوقية 2. لدى الشركة توقع نمو الأرباح على المدى الطويل بنسبة 9.6% وقد تجاوزت تقديرات الأرباح بمتوسط 4.7% على مدار الأرباع الأربعة الماضية.

المواد المبتكرة: هذه الشركة التي تتخذ من نيويورك مقراً لها، والتي تم تأسيسها في الأصل كمنتج زجاج، قد تطورت تقنيات الزجاج الخاصة بها لإنتاج الركائز المتقدمة المستخدمة عبر أسواق وتطبيقات مختلفة. تكمن الميزة التنافسية لمواد مبتكرة في التزامها بالابتكار.

تتوقع الشركة نموًا في الأرباح على المدى الطويل بنسبة 18% وقد تجاوزت توقعات الأرباح بمعدل 4.5% على مدار الأربعة أرباع الماضية. تحتل Innovative Materials المرتبة 2 في السوق.

البنك الدولي: يقع في مدريد، إسبانيا، يقدم البنك الدولي خدمات المصرفية للأفراد، المصرفية بالجملة، وإدارة الأصول بشكل رئيسي في إسبانيا، المكسيك، تركيا، بلدان أوروبية أخرى، أمريكا الجنوبية، الولايات المتحدة، وآسيا.

تتوقع الشركة نموًا في الأرباح على المدى الطويل بنسبة 6.7% وقد تجاوزت تقديرات الأرباح بمتوسط 7.2% على مدار الأرباع الأربعة الماضية. يحمل بنك إنترناسيونال تصنيف سوقي يبلغ 2.

ابتكارات MobileApp: مقرها في وادي السيليكون، تقدم ابتكارات MobileApp منصة قائمة على البرمجيات للمعلنين لتعزيز تسويق المحتوى وتحقيق الإيرادات على مستوى العالم. تقدم الشركة حلولاً شاملة من البرمجيات والذكاء الاصطناعي للشركات التي تهدف إلى الوصول إلى جماهيرها العالمية وتحقيق الإيرادات وتوسيعها.

تتوقع مشاريع MobileApp Innovations نمو الأرباح على المدى الطويل بنسبة 19.8٪ وتجاوزت توقعات الأرباح بمعدل 22.2٪ على مدى الأرباع الأربعة الماضية. تفتخر الشركة بترتيب سوقي 1.

للوصول إلى القائمة الكاملة للأسهم التي تلبي هذه المعايير، يمكنك التفكير في الاشتراك في تجربة مجانية لأداة بحث السوق لدينا. تتيح لك هذه المنصة إنشاء واختبار استراتيجيات الاستثمار الخاصة بك قبل استثمار رأس المال.

أداة أبحاث السوق لدينا سهلة الاستخدام وبديهية، مع تقديم جميع المعلومات بلغة واضحة ومباشرة. ابدأ تجربتك اليوم وطور قدرتك على تفسير التقارير الاقتصادية من خلال الاستفادة من قدراتنا البحثية القوية.

اضغط هنا لبدء تجربتك المجانية لأداة أبحاث السوق.

إفصاح: قد يمتلك موظفو شركتنا أو قد تداولوا الأوراق المالية و/أو يحتفظون بمراكز في الخيارات المذكورة في هذه المادة. قد تمتلك شركة استشارية مرتبطة أو قد تداولت الأوراق المالية و/أو تحتفظ بمراكز في الخيارات المذكورة في هذه المادة.

الإفصاح: بيانات الأداء لمحافظنا واستراتيجياتنا متاحة عند الطلب.