فهم الأرباح والخسائر في مجال العملات الرقمية: لوحة تحكم المتداول

لقد كنت أتداول في العملات الرقمية لسنوات الآن، ودعني أخبرك - لا شيء يهم أكثر من تتبع انتصاراتك وخسائرك. PnL (Profit and Loss) ليس مجرد مصطلح فاخر؛ إنه شريان حياتك المالي في هذا العالم المتقلب.

من خلال تجربتي، فإن المتداولين الذين لا يتتبعون أرباحهم وخسائرهم في الأساس يقامرون في ظلام. تعلمت هذا الدرس بالطريقة الصعبة بعد أن قضى تراجع سوق قاسٍ على ما كنت أعتقد أنه مكاسب قوية.

الحقيقة الخام حول الربح والخسارة

PnL بسيط بشكل قاسي - إنه يظهر ما إذا كنت تكسب المال أو تخسره. نقطة. تحب منصات التداول إظهار الأرقام الخضراء عندما تكون رابحًا، لكن تلك الأرقام الحمراء تؤلم أكثر بكثير من شعور الأرقام الخضراء الجيد.

عندما أنظر إلى لوحة التداول الخاصة بي، فإن تقييم MTM (Mark-to-Market) هو ما أراه لحظة بلحظة. إنه تحقق من الواقع البارد والصارم لقيمة العملات الرقمية الخاصة بي في الوقت الحالي، وليس ما أتمناه أن تكون عليه.

على سبيل المثال، عندما انخفض ETH من 1,980 دولار إلى 1,970 دولار أمس، أظهر ربح/خسارة غير المحققة لدي خسارة قدرها $10 على كل عملة. لا توجد تجميلات - كنت في خسارة.

حساب PnL الخاص بك (بدون BS)

هناك عدة طرق لحساب الأرباح والخسائر، لكنها ليست جميعها متساوية:

FIFO (الأول في الدخول، الأول في الخروج)

تفترض هذه الطريقة أنك تبيع أقدم عملاتك أولاً. إنها الإعداد الافتراضي للعديد من السلطات الضريبية، لكنها ليست دائماً الأكثر فائدة للمتداولين.

لقد اشتريت مرة 1 إيثريوم بسعر 1,100 دولار ثم اشتريت أخرى بسعر 800 دولار. عندما بعت 1 إيثريوم بسعر 1,200 دولار، كان استخدام FIFO يعني أن أرباحي كانت فقط 100 دولار. محبط مقارنة بما كان يمكن أن يكون.

ليفو (آخر داخل، أول خارج )

تفترض هذه الطريقة أنك تقوم ببيع أحدث مشترياتك أولاً. باستخدام نفس المثال، كان من الممكن أن تكون أرباحي $400 بدلاً من 100 دولار. هذه فارق كبير! للأسف، لا تقبل جميع السلطات الضريبية هذه الطريقة.

متوسط التكلفة المرجح

تأخذ هذه الطريقة متوسط تكلفة جميع عملاتك. إنها أكثر توازنًا ولكن يمكن أن تخفي الصفقات الفردية الرابحة أو الخاسرة.

باستخدام مثالنا مرة أخرى، سيكون متوسط التكلفة 1,750 دولار لكل ETH، مما يجعل أرباحي $650 عند البيع بسعر 2,400 دولار. ليس سيئًا، لكنه لا يخبرني أي صفقة معينة كانت الرابحة.

الواقع القاسي للعقود الدائمة

تعتبر عقود الفيوتشر الدائمة هي المكان الذي يتعرض فيه العديد من المتداولين للدمار التام. بدون تواريخ انتهاء، تتيح لك هذه الأدوات الاحتفاظ بالمراكز إلى أجل غير مسمى - وهو ما يكفي غالبًا لتفجير حسابك.

عند حساب الأرباح والخسائر للعقود الدائمة، تحتاج إلى أخذ معدلات التمويل في الاعتبار، والتي يمكن أن تؤثر بشكل كبير على الأرباح خلال الفترات المتقلبة. معظم منصات التداول لا توضح ذلك حتى فوات الأوان.

لماذا يفشل معظم المتداولين في تتبع الأداء بشكل صحيح

العديد من المنصات تجعل من الصعب عمداً رؤية أدائك الحقيقي. إنهم يبرزون الانتصارات ويخفون الرسوم وتكاليف التمويل والنفقات الأخرى التي تؤثر على عوائدك الفعلية.

لقد لاحظت أن المتداولين المحترفين يتتبعون بشكل مهووس كل جانب من جوانب أرباحهم وخسائرهم، بينما يركز الهواة غالبًا على أكبر انتصاراتهم فقط. هذه الذاكرة الانتقائية مميتة ماليًا في عالم العملات المشفرة.

السوق لا يهتم بمشاعرك أو بنظام تداولك. الأرقام لا تكذب، حتى عندما نريد بشدة أن تكذب.

بالنسبة للمستثمرين على المدى الطويل، تقدم حسابات YTD (Year-to-Date) اختبارًا واقعيًا لمعرفة ما إذا كانت استراتيجيتك في "الاحتفاظ" تعمل فعلاً. يبدو أن استثمار 1,000 دولار في كاردانو والذي نما إلى 1,600 دولار رائع على الورق - ولكن فقط إذا كنت تستطيع تحمل التقلبات دون البيع في حالة من الذعر.

الخلاصة: إن أرباحك وخسائرك هي الحقيقة القاسية حول قدراتك في التداول. لا يمكن لأي عدد من معلمي التداول على يوتيوب أو المؤشرات الفاخرة تغيير هذه الحقيقة الصعبة. فقط المتابعة الدقيقة والتقييم الذاتي الصادق سيحسن نتائجك في هذا السوق القاسي.